برنشتاين: تعدين الأجهزة فرصة بقيمة 20 مليار دولار وسط حملة ترامب للبيتكوين في الولايات المتحدة

وفقًا لمحللي برنشتاين، من المتوقع أن يصبح قطاع أجهزة تعدين البيتكوين سوقًا بقيمة 20 مليار دولار على مدى السنوات الخمس المقبلة.

الشركات الأمريكية تتحدى الهيمنة الصينية

تاريخيًا، كانت الشركات الصينية مثل Bitmain تهيمن على الصناعة، والتي تمتلك أكثر من 80٪ من السوق. ومع ذلك، فإن إدخال رقائق التعدين الجديدة من قبل الشركات الأمريكية Block and Auradine يوفر فرصة لتنويع سلسلة التوريد وتعزيز المنافسة.

التطورات الجديدة في تكنولوجيا التعدين

حصلت شركة Block، التي شارك في تأسيسها الرئيس التنفيذي السابق لشركة Twitter جاك دورسي، مؤخرًا على صفقة لتزويد Core Scientific برقائق التعدين ASIC الخاصة بها مقاس 3 نانومتر. ومن المتوقع أن تؤدي هذه الاتفاقية، التي تبلغ قيمتها 300 مليون دولار، إلى زيادة الاهتمام من القائمين بتعدين البيتكوين في الولايات المتحدة.

كما حققت Auradine، بدعم من شركة تعدين Bitcoin MARA، خطوات واسعة مع عمال المناجم Teraflux ونماذج جديدة مثل AT2880 وAI3680. تستخدم هذه رقائق ASIC المتقدمة مقاس 3 نانومتر وتمثل تقدمًا تكنولوجيًا كبيرًا في كفاءة التعدين.

توقعات النمو

وتتوقع برنشتاين زيادة سنوية بنسبة 15-30% في الطلب على معدات التعدين. ويعزى هذا النمو إلى ارتفاع معدل تجزئة الشبكة والحاجة إلى استبدال أو ترقية المعدات الحالية. تقدر فرصة إيرادات الأجهزة السنوية بما بين 3-5 مليار دولار.

إيرادات صناعة أجهزة تعدين البيتكوين. الصورة: برنشتاين.

تأثير السياسة الأمريكية والابتكار

ومع حملة دونالد ترامب الأخيرة لتعزيز تعدين بيتكوين في الولايات المتحدة، بما في ذلك الوعود بتعزيز توليد الكهرباء لهذه الصناعة، يرى بيرنشتاين أن هذا تطور إيجابي للقائمين بالتعدين في الولايات المتحدة. يمكن لهذه السياسة تحسين كفاءة التعدين وخفض التكاليف بسبب زيادة المنافسة والابتكار في تصميم الرقائق.

مستقبل شركات التعدين الأمريكية

ويسلط بيرنشتاين الضوء على أربع شركات تعدين أمريكية كبرى - وهي Riot Platforms، وCleanSpark، وIREN، وCore Scientific - في وضع جيد للاستفادة من هذه الاتجاهات. ويشير المحللون إلى أن التركيز المتزايد على الابتكار المحلي والتكنولوجيا التنافسية من المرجح أن يكون في صالح مشغلي التعدين على نطاق واسع.