حمام دم في سوق المخاطر العالمية هل من الممكن شراء البيتكوين في القاع؟

المصدر: شبكة WOO     

5 أغسطس 2024، هذا اليوم سيدخل بالتأكيد في تاريخ دائرة العملة. انخفضت عملة البيتكوين من 58000 إلى 48800 على الأكثر، وهو انخفاض في يوم واحد بنحو 9000 نقطة. ، وهو أكبر انخفاض بنسبة 16٪، في حين انخفض إيثريوم بشكل أكثر حدة، بما يصل إلى 21٪. وكانت العملات البديلة الأخرى أكثر بؤسًا، حيث انخفضت القيمة السوقية الإجمالية للعملات المشفرة بنسبة 14٪ خلال 24 ساعة.

يبيع صانعو السوق الرائدون كميات هائلة من العملات المعدنية الواحدة تلو الأخرى، مثل Jump حاليًا، 96% من الأصول عبارة عن عملات مستقرة مرتبطة بـGSR كما تم اكتشاف محافظ بشكل مستمر وهي تقوم بنقل الرموز المميزة إلى البورصات المركزية.

لم يكن عالم العملات في حالة من الدماء فحسب، بل عانت سوق الأسهم اليابانية أيضًا من انخفاض كبير بنسبة 12% مما أدى إلى انقطاع التيار الكهربائي مرتين انخفض السوق حوالي 9 ٪.

قد يكون سبب الانخفاض الحاد في أسواق المخاطر العالمية مرتبطًا برفع أسعار الفائدة في اليابان وتوقع حدوث ركود اقتصادي في الولايات المتحدة.

• تأثير رفع أسعار الفائدة في اليابان: لأن اليابان كانت في حالة انخفاض أسعار الفائدة أسعار الفائدة أو حتى أسعار الفائدة السلبية لفترة طويلة، مما يجعل تكاليف الاقتراض بالين الياباني منخفضة للغاية، فهناك العديد من المتداولين يقترضون الين الياباني بأسعار فائدة منخفضة، ويحولونها إلى دولارات أمريكية ويستخدمونها لشراء الأسهم الأمريكية.

• أدى إعلان اليابان الأخير عن رفع أسعار الفائدة إلى زيادة تكاليف الاقتراض وأدى أيضًا إلى تعزيز حاد في سعر صرف الين/الدولار الأمريكي الأمر الذي أدى إلى إقراض الين. لا يتعين على المتداولين الذين يشترون الأسهم الأمريكية أن يدفعوا فائدة أعلى على الين المقترض فحسب، بل يواجهون الآن أيضًا خسائر ضخمة في صرف العملات الأجنبية. وقد لا تكون ممتلكاتهم من الدولار كافية لسداد الين الذي اقترضوه.

• سيؤدي ذلك إلى قيامهم ببيع مراكزهم في الأسهم الأمريكية للحصول على الدولار الأمريكي، وإعادة الين وسداد الديون، كما يتسبب أيضًا في الأسهم الأمريكية تواجه ضغوط بيع على المدى القصير.

• الركود الاقتصادي الأمريكي المتوقع: ارتفع معدل البطالة في الولايات المتحدة إلى 4.3% في يوليو من 4.1% الشهر الماضي، وهو أعلى من المتوقع 4.1%. مستوى مرتفع جديد منذ أكتوبر 2021، مما أثار أيضًا مخاوف بشأن الركود الاقتصادي. وزاد بنك جولدمان ساكس من خطر حدوث ركود في الولايات المتحدة في العام المقبل من 15% إلى 25%.

السوق حاليًا محاط بأخبار سيئة. متى ستستمر موجة التراجع هذه؟ أين نحن من السوق الآن؟ هل يمكننا شراء الانخفاض؟ دعونا نلقي نظرة على بحث WOO X.

معنويات السوق: اقتراب الذعر الشديد

مراقبة السوق أولاً المشاعر. نحن نستخدم بياناتين، مؤشر الخوف والجشع ومعدلات الاقتراض والإقراض، لمساعدتنا على فهم الوضع الحالي لسوق العملات المشفرة.

مؤشر الخوف والجشع: الوصول إلى مستوى منخفض جديد خلال عام ونصف

عملية ضد معنويات السوق: البيع عند الجشع والشراء عند الذعر.

يتكون هذا المؤشر من التقلبات (25%)، حجم التداول (25%)، حجم وسائل التواصل الاجتماعي (15%)، أبحاث السوق (15%)، الجمع بين الحصة السوقية للبيتكوين (10%) واتجاهات بحث جوجل (10%)، ويتراوح هذا المؤشر من 0 إلى 100، وطريقة التسجيل هي كما يلي:

0 -20: ذعر شديد

20-40: ذعر

40-60: جنس متوسط

60-80: الجشع

80-100: الجشع الشديد

< p style="text-align: left;">يتراوح المؤشر حاليًا من 74 في 29 يوليو إلى 26 الآن، وفي أقل من أسبوع، وصل إلى مستوى منخفض جديد خلال عام ونصف، وهو ما يقترب من الذعر الشديد. مما يشير إلى أن معنويات السوق تتغير بسرعة كبيرة، ولكن عادة عندما يشعر الجميع بالذعر، فقد يكون هذا هو الوقت المناسب لنا للشراء.

معدل التمويل: أسعار العديد من العملات السائدة سلبية

تم إنشاؤه للحفاظ على التوازن بين سعر العقد وسعر الأصل الأساسي الخاص به. يتم تطبيق هذا المعدل عادةً على العقود الدائمة، مما يسهل تدفق الأموال بين المتداولين على المدى الطويل والقصير، مما يسمح لسعر العقد بأن يكون أقرب إلى السعر الفعلي للأصل الأساسي.

عندما ينحرف سعر العقد الدائم عن سعر الأصل الأساسي، فإن البورصة ستشجع البائعين على المدى الطويل أو القصير على دفع الرسوم للطرف الآخر عن طريق تعديل معدل التمويل، على أمل أن يتمكن سعر العقد من العودة إلى مستوى سعر الأصول الأساسي.

عندما يظهر السوق اتجاهًا صعوديًا، سيكون معدل التمويل عادةً إيجابيًا ويزداد بمرور الوقت، وفي هذا الوقت، يحتاج أصحاب المراكز الطويلة إلى دفع معدل التمويل السراويل.

في المقابل، عندما يكون السوق هبوطيًا، يكون معدل التمويل عادةً سلبيًا، وتدفع صفقات البيع رسومًا لصفقات الشراء. وتساعد هذه الآلية على ضمان عدالة المعاملات التعاقدية واستقرار السوق.

كما ترون في الصورة أدناه، تم الحفاظ على معدل التمويل الأصلي في الغالب أعلى من 50% APR قبل 4/12 (الدفع من الأطراف الطويلة إلى الأطراف القصيرة) وكانت معنويات السوق مرتفعة وكان الزخم الصعودي قويًا في ذلك الوقت، وكان سعر العملة أيضًا عند أعلى مستوى له عند 70.000 دولار أمريكي.

بعد 12/4، مع انخفاض عملة البيتكوين، عادت أسعار التمويل إلى أسعار الفائدة المحايدة أو حتى السلبية، وهو ما يمثل أيضًا عودة إلى الاستقرار في معنويات السوق.

في أوائل شهر يوليو، مع ارتفاع سعر العملة، ارتفع معدل التمويل مرة أخرى العديد من العملات سلبية، وعادت السوق إلى الوضع الهادئ أو حتى المتشائم.

متى ستنخفض؟ يُظهر مؤشر مخطط قوس قزح للبيتكوين ومؤشر Al 999 ومؤشر الفقاعة نطاق الشراء السفلي

مؤشر مخطط قوس قزح للبيتكوين

< p style="text-align: left;">مخطط قوس قزح هو أداة تستخدم لتقييم قيمة البيتكوين على المدى الطويل. ويستخدم منحنى النمو اللوغاريتمي للتنبؤ بالاتجاه المستقبلي المحتمل لسعر البيتكوين.

يغطي مخطط قوس قزح الجزء العلوي من قناة منحنى النمو اللوغاريتمي بشريط ألوان قوس قزح، في محاولة لتسليط الضوء على معنويات السوق في كل مرحلة حيث يتجاوز السعر كل لون الفرقة، وبالتالي تحديد فرص البيع والشراء المحتملة.

تظهر المناطق الملونة الأكثر دفئًا على الرسم البياني الفترات التي قد يكون فيها السوق محمومًا. تظهر البيانات التاريخية أن هذه الفترات هي الأوقات الجيدة للمستثمرين الاستراتيجيين للبدء في جني الأرباح.

عندما تنخفض الأسعار إلى مناطق ألوان أكثر برودة، عادةً ما تكون معنويات السوق العامة أقل ويكون العديد من المستثمرين أقل اهتمامًا بالبيتكوين. يشير مخطط قوس قزح إلى أن هذه الفترات غالبًا ما تكون أوقاتًا ممتازة للمستثمرين الاستراتيجيين لتجميع ممتلكات البيتكوين.

يقع السعر الحالي للبيتكوين في المنطقة الزرقاء، وهو نطاق مزاد كبير على المدى الطويل، واستنادًا إلى البيانات السابقة، فهو صفقة ممتازة فرصة الصيد.

يشير هذا المؤشر إلى معدل عائد الاستثمار الثابت قصير الأجل في Bitcoin وانحراف سعر Bitcoin عن التقييم المتوقع.

• عندما يكون مؤشر AHR999 أقل من 0.45، يمكنك شراء الجزء السفلي؛

• عندما يتراوح مؤشر AHR999 بين 0.45 و1.2، فهو مناسب للاستثمار الثابت.

• < p style=" text-align: left;">عندما يكون مؤشر AHR999 أعلى من 1.2، يكون سعر العملة مرتفعًا نسبيًا بالفعل وغير مناسب للتشغيل.

على المدى الطويل، يظهر سعر البيتكوين وارتفاع الكتلة ارتباطًا إيجابيًا معينًا. ومع مزايا الاستثمار الثابت، يمكن للمستخدمين التحكم في تكاليف الاستثمار الثابتة قصيرة الأجل، وإبقائها أقل من سعر البيتكوين في معظم الأوقات.

مؤشر Ahr999 الحالي هو 0.67، حيث يقع في نطاق الاستثمار الثابت بين 0.45 و1.2، لكن البيانات الحالية تبقى عند سعر البيتكوين 58114، والسعر في وقت كتابة هذا التقرير كان حوالي 52500 دولارًا أمريكيًا، وكان السعر أقل، مما يعني أن مؤشر Ahr 999 سيكون أقل من 0.67، وهو أكثر ملاءمة لصيد الصفقات.

الاستراتيجية الحالية: الاستثمار الثابت لا يزال الخيار الأفضل

معنويات السوق الحالية بطيئة. متأثرة بالعديد من الأحداث السلبية للاقتصاد الكلي، لا يوصى بالعمل بقوة كبيرة في هذا الوقت. لا تزال هناك حاجة إلى المراقبة. أدنى نقطة في هذه الموجة من البيتكوين هي 48800. لقد انتعشت الآن حوالي 52500. في المستقبل، لا يزال يتعين ملاحظة ما إذا كان سعر 51500 يمكن أن يستقر إذا انخفض للأسف إلى ما دون ذلك، فقد يعود إلى نطاق 48000، وهو أيضًا نقطة شراء منخفضة السعر نسبيًا.

بالإضافة إلى مراقبة اتجاه أسعار العملات، يعد موقف بنك الاحتياطي الفيدرالي أيضًا محورًا رئيسيًا إذا كان بإمكانه خفض أسعار الفائدة مبكرًا أو زيادة شدتها من تخفيضات أسعار الفائدة في سبتمبر، قد يكون لها تأثير على السوق الحالية جلب بعض الأمل.

بالنسبة للقراء الذين يرغبون في الشراء الآن، يوصى ببدء الاستثمار الثابت (DCA) الآن. وصلت معنويات السوق الحالية إلى نقطة التجمد تقريبًا، وهي حاليًا السعر لديه نسبة ربح وخسارة عالية. لا تفوت فرصة الحصول على هذه الصفقة الرائعة من خلال الاستثمار الثابت. من ناحية أخرى، إذا استمرت في الانخفاض، فيمكنك الاستمرار في شراء رقائق منخفضة السعر. من منظور طويل المدى، الآن هو الوقت المناسب للاستثمار في البيتكوين.