تم العثور على سبب الجولة الجديدة من "الانفجار" في الصناعة المصرفية الأمريكية: قام بنك الاحتياطي الفيدرالي فجأة بتغيير سياسته التنظيمية!

ذكرت وكالة الأنباء المالية FX168 (آسيا والمحيط الهادئ) أنه بعد "انفجار" بنك Silvergate الأمريكي الصديق للعملات المشفرة وإغلاقه في عام 2023، تقدمت الشركة الأم Silvergate Capital بطلب إفلاس في 19 سبتمبر. وزعمت الرئيسة التنفيذية للشركة إيلين هتريك في ملف الإفلاس أن "التحول المفاجئ في السياسة التنظيمية لمجلس الاحتياطي الفيدرالي" كان السبب الرئيسي للإغلاق.

وبحسب موقع The Block، فإن الأزمة المصرفية الأميركية في عام 2023 أدت إلى انهيار ثاني وثالث ورابع أكبر البنوك في الولايات المتحدة بعد الأزمة المالية في عام 2008. وانهار بنك First Republic وبنك Silicon Valley (SVB) وبنك Signature على التوالي.

ومع ذلك، كان أول بنك ينهار خلال الأزمة هو بنك سيلفر جيت، وهو مؤسسة مقرها لا جولا بولاية كاليفورنيا كانت تخدم في المقام الأول العملاء في صناعة الأصول الرقمية، مما دفع الكثيرين إلى الإشارة إليه باسم "بنك العملات المشفرة".

في ملف إفلاس جديد، زعم المسؤولون التنفيذيون المسؤولون عن تصفية بنك سيلفر جيت القابضة المغلق أن البنك "استقر، وقادر على تلبية متطلبات رأس المال التنظيمية، وقادر على الاستمرار في خدمة العملاء الذين لديهم ودائع لدى بنك سيلفر جيت" على الرغم من انكماش صناعة العملات المشفرة وارتفاع أسعار الفائدة.

ولكن في عام 2023، أوضح "التحول التنظيمي المفاجئ" من وكالات مثل بنك الاحتياطي الفيدرالي، ومؤسسة التأمين على الودائع الفيدرالية (FDIC)، ومكتب مراقب العملة (OCC) أن هذه الوكالات لن تتسامح مع البنوك التي لديها عدد كبير من عملاء الأصول الرقمية بدءًا من الربع الأول من عام 2023 على الأقل، مما منع في النهاية بنك Silvergate من مواصلة نموذج أعماله المتمحور حول الأصول الرقمية.

المصدر: المضيق

يوفر بيان إعلان إفلاس إيلين جدولًا زمنيًا للأحداث التي أدت إلى إغلاق بنك Silvergate في 8 مارس 2023، أي قبل يومين من إغلاق بنك Silicon Valley وأربعة أيام قبل أن يستولي المنظمون على بنك Signature.

وقالت إن خدمة عملاء العملات المشفرة ساعدت البنك الصغير نسبيًا على التضخم، "من 1.8 مليار دولار من الودائع في نهاية عام 2019 إلى ما يقرب من 14.3 مليار دولار في نهاية عام 2021". اعتبارًا من نهاية عام 2021 والنصف الأول من عام 2022، شكل عملاء العملات المشفرة "تقريبًا" جميع الودائع غير الحاملة للفائدة في البنك (أي الحسابات الجارية).

ومع ذلك، في عام 2022، أدى الانهيار الملحوظ في صناعة العملات المشفرة، من شركة Three Arrows Capital إلى بورصة العملات المشفرة المفلسة FTX، إلى خفض الودائع وحتى إثارة هجوم على البنوك، وتمكنت Silvergate من بيع استثمارات السندات طويلة الأجل بخسائر فادحة.

ونتيجة لذلك، تنص وثيقة الإفلاس على أن العمليات الموحدة لشركة Silvergate سجلت خسارة صافية قدرها 948.7 مليون دولار أمريكي للسنة المنتهية في 31 ديسمبر 2022، مقارنة بصافي دخل قدره 75.5 مليون دولار أمريكي للسنة المنتهية في 31 ديسمبر 2021، وذلك في المقام الأول بسبب تضرر مبيعات الأوراق المالية طويلة الأجل بسبب ارتفاع أسعار الفائدة.

ومع ذلك، ذكرت الوثيقة أنه على الرغم من تقليص حجم البنك لمواصلة العمليات، إلا أنه لا يزال يحتفظ بأصول بقيمة أكبر من الودائع، ويلبي متطلبات رأس المال التنظيمي في بداية عام 2023.

وبحسب الوثيقة، في بداية عام 2023، أدى الاهتمام المتزايد من جانب الجهات التنظيمية إلى "نقطة تحول" في نموذج أعمال البنك. والجدير بالذكر أن الوكالات المصرفية الفيدرالية مثل بنك الاحتياطي الفيدرالي ومؤسسة تأمين الودائع الفيدرالية ومكتب مراقبة العملة أصدرت بيانين ذكرتا أن لديها "مخاوف كبيرة تتعلق بالسلامة والصحة" بشأن نموذج أعمال الاستثمار المركّز في صناعة العملات المشفرة، فضلاً عن مخاطر السيولة التي يواجهها البنك لخدمة العملاء المشاركين بشكل أساسي في العملات المشفرة.

في نهاية المطاف، أجبرت الضغوط المتزايدة من قبل الجهات التنظيمية الأمريكية على البنوك التي تخدم عملاء العملات المشفرة شركة Silvergate على النظر في أحد الخيارات الثلاثة: إعادة تشكيل الأعمال والتوقف عن الاعتماد على عملاء العملات المشفرة، أو بيع نفسها كمؤسسة مستمرة، أو البدء في إغلاق الأعمال تدريجيًا.

وبعد تحليل دقيق، اعتقدت إدارة البنك أن تكلفة إعادة تشكيل الأعمال وتكلفة البيع مرتفعة للغاية، وأعلنت عن نيتها إغلاق البنك في 8 مارس/آذار 2023، ليكون أول بنك متوسط ​​الحجم يفعل ذلك في عام 2023، بحسب الوثيقة.

"على الرغم من الضغوط التنظيمية والصناعية غير المسبوقة، لم يفشل بنك سيلفر جيت"، كما جاء في الملف. ومع ذلك، فإن التحول في الضغوط التنظيمية سيجعل من المستحيل مواصلة أعماله التي تركز على العملات المشفرة، تمامًا مثل بنك سيجنتشر المغلق، والذي يوضح إغلاقه "الضغوط التنظيمية الكبيرة التي تواجه البنوك في صناعة الأصول الرقمية في ذلك الوقت".

تحتفظ الشركة الأم لـ Silvergate بما يكفي من النقد لتسوية دعاوى قضائية متعددة تتعلق بامتثال Silvergate لإجراءات مكافحة غسل الأموال لمراقبة المعاملات، ويتوقع البنك سداد حاملي السندات بالكامل. وفقًا للإيداع، تحتفظ الشركة حاليًا بمبلغ 163.1 مليون دولار نقدًا وأصولًا مكافئة ولا تتوقع أن تكون قادرة على سداد المساهمين العاديين.

كما رفع البنك دعوى قضائية ضد مستثمر ناشط سعى إلى الحصول على مقعد في مجلس إدارة المدين لضمان المدفوعات للمساهمين الذين لن يتلقوا أي عوائد بموجب الخطة، حسبما ذكر موقع Law360.