Beyond the Silk Road: Crypto Membutuhkan Koreksi Peraturan

Untuk semua hype beberapa tahun terakhir, sektor crypto-asset tidak memiliki sejarah untuk menunjukkan dirinya dengan cara terbaik.

Sejak kemunculannya pada tahun 2009, bitcoin (BTC) dengan cepat diambil alih oleh penjahat yang berniat menjadikannya mata uang pilihan mereka untuk barang terlarang. Sementara tanggapan yang dihadapi publik oleh pemerintah mengirimkan telegram sikap tidak peduli, reaksi internal sangat berbeda. Pada awal 2010-an, saya duduk dalam pertemuan dengan para profesional intelijen yang mengomel tentang pasar darknet menggunakan dana tak terlihat yang tidak mungkin dilacak. Hal semacam ini cenderung membuat penegak hukum gelisah, dan tetap demikian.

<i><b>Joby Carpenter adalah Asosiasi Spesialis Anti Pencucian Uang Bersertifikat' pakar materi pelajaran global dalam aset kripto, keuangan terlarang, dan ancaman yang muncul, dengan pengalaman 20 tahun dalam pembuatan kebijakan strategis. Artikel ini adalah bagian dari </b></i><a href="https://www.coindesk.com/layer2/sinweek/" target="_blank"><i><b>Sin Week.</b></i></a>

Persepsi bahwa crypto berada di bawah kekuasaan penjahat tidak pernah hilang meskipun data menunjukkan bahwa aktivitas ilegal berada pada titik terendah sepanjang waktu dibandingkan dengan penggunaan yang sah. Karena penerapan aset kripto telah diperluas untuk mencakup serangkaian layanan yang biasanya dilakukan oleh sektor keuangan tradisional, pengambilan institusional telah tumbuh seiring dengan adopsi publik dan volume transaksi kripto ilegal telah menurun secara proporsional.

Alasan pergeseran ini bersifat struktural. Ternyata pencucian uang, yang telah lama menjadi perhatian utama regulator keuangan, lebih sulit dilakukan di sektor crypto daripada yang pernah kita yakini.

Pertama, ketertelusuran crypto adalah konsekuensi dari fakta bahwa teknologi blockchain berfungsi sebagai transaksi pemetaan buku besar publik dalam skala global – sebuah fungsi yang sekarang dianggap oleh penegak hukum sebagai sesuatu yang sangat berharga.

<i><b>Lihat juga: </b></i><a href="https://www.coindesk.com/layer2/sinweek/2022/08/29/in- pembelaan kejahatan/"><i><b>Membela Kejahatan</b></i></a><i><b> | Opini</b></i>

Penjahat juga menghadapi hambatan adopsi, termasuk pertanyaan apakah likuiditas rendah dan volatilitas harga membuat crypto sepadan dengan masalahnya. Dalam banyak hal, risiko sektor ini terlihat semakin mirip dengan uang tunai.

Motif keuntungan

Sepertinya crypto mendukung kejahatan, atau setidaknya netral terhadapnya. Dan dalam kasus di mana peraturan dipatuhi, para pendiri sebaiknya disebut sebagai warga negara yang enggan. Keuntungan tampaknya menjadi prinsip panduan utama, bukan kepatuhan atau keamanan.

Celsius Network, Three Arrows Capital dan, yang paling mencolok, Terra semuanya telah dibawa ke tanah oleh model bisnis yang meragukan, praktik kerja yang dipertanyakan, dan sikap "mengutamakan keuntungan". Hal ini telah menguatkan para skeptis yang dengan lantang mencela aset crypto sebagai skema Ponzi atau, paling banter, solusi untuk mencari masalah.

Namun, secercah penerimaan yang lebih luas masih dapat ditemukan. Seperti yang dicatat oleh berita utama baru-baru ini, platform crypto telah memfasilitasi pendanaan kemanusiaan ke Ukraina dan Afghanistan. Pembela hak asasi manusia memuji teknologi untuk menyediakan jalur pembayaran di ekonomi yang tidak stabil. Bahkan token yang tidak dapat dipertukarkan (NFT) dipuji karena melindungi individu yang rentan.

Hal ini menimbulkan pertanyaan: Akankah tokoh paling menonjol di sektor crypto – individu yang kadang-kadang digambarkan secara merendahkan sebagai “crypto bros” – bersedia meninggalkan <i>laissez-faire</i> sikap dan merangkul harapan pemerintah?

Karena jika tidak, masuk akal untuk menganggap hubungan industri yang sulit dengan penegak hukum dan regulator tidak akan segera membaik.

Contohnya, pertimbangkan kesulitan industri dalam memenuhi persyaratan pendaftaran berdasarkan undang-undang anti pencucian uang (AML) nasional. Sementara langkah-langkah untuk pendaftaran biasanya sederhana, beberapa perusahaan telah gagal melakukannya dengan keyakinan yang jelas bahwa mereka seharusnya tidak diwajibkan untuk mematuhi peraturan tersebut dalam skala global, terutama jika peraturan tersebut berbeda-beda di seluruh yurisdiksi.

Koreksi kursus

Ini adalah masalah yang dibuat sendiri oleh industri dan masalah yang tidak luput dari perhatian regulator atau bank yang berfungsi sebagai rekanan untuk pertukaran mata uang kripto. Dengan kata lain, tanpa koreksi arah, lebih banyak perusahaan crypto akan gagal ketika mereka bisa tetap bertahan dengan berinvestasi dalam kontrol AML mereka.

Namun, itu bukan keniscayaan. Penyedia aset kripto dapat datang dari dinginnya "musim dingin kripto" dan menunjukkan bahwa mereka dapat membuat teknologi berfungsi dan aman.

Apa yang dapat dilakukan sektor ini untuk meningkatkan posisinya? Menerapkan budaya kepatuhan top-down, pelatihan yang memadai, dan kontrol manajemen risiko yang kuat dapat mengurangi kekhawatiran, meskipun lebih banyak mungkin diperlukan untuk mengatasi kerusakan yang telah terjadi.

Untuk lebih terlibat dengan penyelia, perusahaan harus mempertimbangkan untuk menguji dan memvalidasi model bisnis melalui latihan kotak pasir yang dipimpin pemerintah yang memungkinkan dialog dua arah. Perusahaan juga harus memperjelas bahwa mereka akan berbagi intelijen tentang penipuan, penyalahgunaan pasar, dan ancaman pencucian uang dengan regulator dan pesaing mereka jika memungkinkan.

<i><b>Lihat juga: </b></i><a href="https://www.coindesk.com/layer2/sinweek/2022/08/31/kapan- white-hat-hackers-go-bad/"><i><b>Ketika Peretas White Hat Menjadi Buruk</b></i></a><i><b> | Opini</b></i>

Penyalahgunaan pasar harus diperlakukan sebagai ancaman serius dari kelompok kejahatan terorganisir dan bukan hanya masalah yang diciptakan oleh oportunis yang tidak canggih.

Saran lain untuk perusahaan crypto: Berhenti melindungi produk Anda dengan <i>caveat emptor</i> (pembeli berhati-hatilah). Jika kondisi pasar memerlukan penyesuaian model bisnis Anda, perbarui selera risiko kejahatan finansial Anda untuk mencerminkan kenyataan itu. Regulator akan menghargainya.

Lebih dari segalanya, industri ini harus mempertimbangkan apakah ingin terus dikaitkan dengan Jalur Sutera dunia atau merangkul kemampuan inherennya untuk melacak dana ilegal dan memerangi kejahatan keuangan.