CFTC Menuntut Binance, CEO Zhao Atas 'Penghindaran Sengaja' dari Hukum AS

Komisi Perdagangan Berjangka Komoditas AS (CFTC) menggugat pertukaran crypto Binance dan pendiri Changpeng Zhao pada hari Senin atas tuduhan bahwa perusahaan tersebut secara sadar menawarkan produk turunan crypto yang tidak terdaftar di AS melawan undang-undang federal.

Gugatan , diajukan ke Pengadilan Distrik AS untuk Distrik Illinois Utara pada hari Senin, menuduh bahwa Binance mengoperasikan operasi perdagangan derivatif di AS, menawarkan perdagangan mata uang kripto termasuk bitcoin (BTC), eter (ETH), litecoin (LTC), tether ( USDT) dan Binance USD (BUSD), yang gugatannya disebut sebagai komoditas. Gugatan tersebut juga menuduh bahwa perusahaan, di bawah kepemimpinan Zhao, mengarahkan karyawannya untuk memalsukan lokasi mereka melalui penggunaan jaringan pribadi virtual.

CFTC menuntut Binance dengan pelanggaran undang-undang seputar penawaran transaksi berjangka, “opsi komoditas off-exchange ilegal,” gagal mendaftar sebagai pedagang komisi berjangka, pasar kontrak yang ditunjuk atau fasilitas eksekusi swap, dengan buruk mengawasi bisnisnya, tidak menerapkan know-your- pelanggan atau anti-pencucian uang dan memiliki program anti-penghindaran yang buruk.

Harga bitcoin turun sekitar $1.000 setelah gugatan pertama kali diajukan, sementara token pertukaran Binance BNB turun sekitar 3%. Saham terkait Crypto juga jatuh setelah gugatan itu diterbitkan.

Menurut CFTC, pertukaran global, yang memiliki afiliasi AS diBinance.US , membuat sistem untuk menyembunyikan jangkauan dan pengoperasian sebenarnya.

“Ketergantungan Binance pada labirin entitas perusahaan untuk mengoperasikan platform Binance adalah disengaja; itu dirancang untuk mengaburkan kepemilikan, kontrol, dan lokasi platform Binance,” kata pengarsipan itu, menambahkan bahwa “Zhao tidak menjawab siapa pun kecuali dirinya sendiri.”

Dalam siaran pers , Kepala Penasihat CFTC Gretchen Lowe menyebut tindakan Binance sebagai “penghindaran yang disengaja terhadap hukum AS,” menunjuk ke obrolan internal dan email.

Selain itu, gugatan tersebut diduga, Binance mengarahkan pelanggan di A.S. untuk menggunakan berbagai metode untuk menghindari pembatasan pada pelanggan yang berbasis di A.S.

“Binance telah menginstruksikan pelanggan A.S. untuk menghindari kontrol tersebut dengan menggunakan [jaringan privasi virtual] untuk menyembunyikan lokasi mereka yang sebenarnya,” tuduh gugatan tersebut. “VPN memiliki efek menutupi alamat IP asli pengguna internet. Penggunaan VPN oleh pelanggan untuk mengakses dan berdagang di platform Binance telah menjadi rahasia umum, dan Binance secara konsisten menyadari dan mendorong penggunaan VPN oleh pelanggan AS.”

Perusahaan mengarahkan pelanggan penting seperti perusahaan perdagangan untuk mendirikan perusahaan cangkang di tempat-tempat seperti Jersey, British Virgin Islands dan Belanda untuk menghindari pembatasan, kata pengarsipan, untuk menghindari pembatasan, dan sepenuhnya menyadari skala bisnisnya di AS. .

“Binance tahu bahwa pelanggan AS terus terdiri dari sebagian besar basis pelanggan Binance,” kata pengarsipan, mengutip laporan bulanan internal yang dikirim ke Zhao, yang mengatakan bahwa, bahkan pada Juni 2020 setelah kontrol seharusnya diterapkan, 17,8% pelanggan berbasis di AS

Tanpa mengomentari tuduhan spesifik apa pun dalam gugatan tersebut, juru bicara Binance mengatakan perusahaan telah "melakukan investasi signifikan selama dua tahun terakhir untuk memastikan kami tidak memiliki pengguna A.S. yang aktif di platform kami," termasuk mengembangkan tim kepatuhannya dari 100 menjadi 750 orang dan membelanjakan $80 juta untuk [kenali pelanggan Anda] serta vendor dan alat kepatuhan lainnya.

"Pengaduan yang diajukan oleh CFTC tidak terduga dan mengecewakan karena kami telah bekerja sama dengan CFTC selama lebih dari dua tahun. Namun demikian, kami bermaksud untuk terus bekerja sama dengan regulator di AS dan di seluruh dunia. Jalan terbaik ke depan adalah melindungi pengguna kami dan berkolaborasi dengan regulator untuk mengembangkan rezim regulasi yang jelas dan bijaksana," kata juru bicara itu.

Juru bicara Binance mengatakan pertukaran sekarang mempertahankan "pemblokiran negara untuk siapa saja yang merupakan penduduk AS" dan memblokir "siapa saja yang diidentifikasi sebagai warga negara AS di mana pun mereka tinggal di dunia." Pertukaran itu juga memblokir penyedia telepon seluler dan alamat IP AS, serta rekening bank AS, kata juru bicara itu.

Obrolan internal

Pengajuan menunjuk ke obrolan internal antara karyawan Binance, termasuk Samuel Lim, chief compliance officer bursa hingga Januari 2022 (yang juga seorang terdakwa), di mana Lim tampaknya mengarahkan seorang karyawan untuk meminta pelanggan A.S. menyembunyikan lokasi mereka.

“Di permukaan kita tidak terlihat memiliki pengguna AS tetapi pada kenyataannya kita harus mendapatkan mereka melalui cara kreatif lainnya,” kata Lim.

Namun demikian, gugatan tersebut menuduh pertukaran tersebut sangat menyadari bahwa entitas yang terkena sanksi dan individu dari wilayah yang terkena sanksi berdagang di platformnya, berbagi catatan obrolan di mana Lim mengatakan bahwa “teroris biasanya mengirim 'jumlah kecil'” yang “nyaris” cukup untuk membeli senjata dengan . Dia mengatakan pelanggan lain "di sini untuk kejahatan," menurut gugatan itu.

Binance secara langsung menugaskan seorang karyawan untuk menjadi "Petugas Pelaporan Pencucian Uang" (MLRO) untuk menulis laporan yang mengklaim bahwa audit kepatuhannya ketat untuk menyembunyikan betapa buruknya program kepatuhan sebenarnya dari mitra bisnis seperti Paxos, menurut gugatan tersebut.

“Sebagai bagian dari audit ini, karyawan Binance yang memegang jabatan Petugas Pelaporan Pencucian Uang ('MLRO') menyesalkan bahwa dia 'perlu[ed] untuk menulis laporan MLRO tahunan palsu kepada dewan direksi Binance wtf,'” gugatan tersebut dikatakan. “Lim, yang mengetahui bahwa Binance tidak memiliki dewan direksi, tetap meyakinkannya, 'ya tidak apa-apa saya bisa mendapatkan manajemen. untuk menandatangani laporan palsu itu.”

Petugas itu mengatakan pada tahun 2020 bahwa mereka "TIDAK PERCAYA DIRI PADA GEOFENSING KAMI," kata gugatan itu.

CFTC meminta pengadilan untuk melarang Binance dari pelanggaran lebih lanjut terhadap Undang-Undang Pertukaran Komoditas, serta hukuman moneter sipil, larangan perdagangan dan pendaftaran, serta pencabutan.

Bukti menunjukkan bahwa Zhao dan orang lain di perusahaan tersebut sangat menyadari bahwa aktivitas mereka "tunduk pada persyaratan pendaftaran dan peraturan di bawah undang-undang AS dan bahwa mereka dengan sengaja mengabaikan persyaratan ini,"; kata Komisaris CFTC Kristin Johnson, dalam sebuah pernyataan. "Sementara program kepatuhan Binance tidak efektif dalam mematuhi hukum, bukti menunjukkan bahwa itu cukup efektif dalam mengarahkan pelanggan A.S. tentang cara terbaik untuk menghindari kontrol akses Binance."

Johnson mengatakan Kongres memberi CFTC kekuatan penegakan hukum yang luas dalam situasi seperti ini, yang dia sebut sebagai "upaya luar biasa untuk mengatur konglomerat di luar jangkauan regulasi". Dia berkata dia berharap orang lain di industri ini akan "memperhatikan" tindakan CFTC.

Menanggapi gugatan tersebut, Zhao, pendiri bursa,tweeted “4,” referensitwit sebelumnya di mana dia mengatakan itu berarti "mengabaikan FUD, berita palsu, serangan, dll."

Dalam mendaftarkan CEO sebagai tergugat, gugatan tersebut menyatakan bahwa dia adalah "pemilik langsung atau tidak langsung dari entitas yang telah terlibat dalam aktivitas perdagangan eksklusif di platform Binance," dan juga merupakan "pemilik langsung atau tidak langsung dari sekitar 300 akun Binance yang terpisah". yang terlibat dalam perdagangan prop di platform perdagangan Binance.

Gugatan itu kemungkinan diharapkan oleh Binance. Pada bulan Februari, chief strategy officer bursa, Patrick Hillman, mengakui Binance sedang diselidiki oleh beberapa regulator dandiharapkan membayar denda untuk "menebus" pelanggaran peraturan di masa lalu.

Menurut gugatan tersebut, karyawan Binance, termasuk Zhao, menggunakan aplikasi Signal dengan “fungsi hapus otomatis” untuk berkomunikasi satu sama lain.

Gugatan tersebut menyiratkan CFTC memiliki akses ke telepon CEO, dengan mengatakan pihaknya dapat mengumpulkan rantai teks Signal dan obrolan grup darinya.

Token sebagai komoditas

Dengan mengidentifikasi begitu banyak token utama sebagai komoditas dalam pengaduan, CFTC mungkin mengintai landasan baru dalam pertanyaan yurisdiksi di jantung sektor crypto AS: Siapa yang bertanggung jawab untuk mengawasi perdagangan crypto?

Untuk bagiannya, Securities and Exchange Commission (SEC) telah memperjelas pandangannya bahwa sebagian besar token sebenarnya adalah sekuritas, dan Ketua Gary Gensler sering mengatakan bahwa setiap token crypto selain bitcoin tampaknya sesuai dengan definisinya. Pejabat CFTC sering menyarankan bahwa bitcoin dan eter kemungkinan besar adalah komoditas, tetapi mereka juga berpendapat bahwa litecoin dan stablecoin tether dan BUSD juga demikian. SEC sebelumnya telah menyarankan bahwa BUSD adalah sekuritas di aPemberitahuan Wells dikirim ke Paxos .

Gensler secara khusus menyarankan itutoken bukti kepemilikan – kategori yang sekarang termasuk eter – adalah sekuritas yang harus didaftarkan dan diatur oleh SEC. Tetapi badan tersebut belum melakukan tindakan penegakan hukum untuk menetapkan pandangan itu, dan undang-undang AS yang mungkin menawarkan jawaban yang lebih permanen masih jauh.

Ketua CFTC Rostin Behnam telah berjanji bulan lalu bahwa agensinya akan mengejar "tahun yang kuat dari kasus-kasus preseden ," dan dia juga mendorong Kongres untuk lebih aman mengatur CFTC sebagai pengawas terkemuka untuk perdagangan crypto di A.S.

Setelah runtuhnya pertukaran FTX, anggota parlemen AS mengatakan mereka sangat ingin melanjutkan tagihan untuk mengatasi sektor crypto yang sebagian besar tidak diatur. Beberapa dari mereka telah memusatkan perhatian khusus pada Binance.

Awal bulan ini, senator AS, termasuk Senator Elizabeth Warren (D-Mass.),mengirim surat ke Zhao menyebut perusahaannya "sarang aktivitas keuangan ilegal yang telah memfasilitasi pembayaran lebih dari $10 miliar kepada penjahat dan penghindar sanksi," dan mengatakan itu ditandai dengan "tuduhan yang semakin meresahkan terkait legalitas operasinya." Anggota parlemen menuntut informasi tentang perusahaan, strukturnya, dan neracanya.

Dengan tidak adanya mantan saingan FTX, industri ini ditinggalkan dengan daftar pertukaran utama yang lebih pendek untuk melakukan bisnis, dipimpin secara global oleh Binance. Salah satu yang paling menonjol di AS, Coinbase, juga menghadapi pengawasan peraturan dari SEC, yang telah memperingatkan pertukaran itutindakan penegakan hukum yang signifikan kemungkinan akan terjadi . Jika regulator AS berusaha untuk menutup Binance dan Coinbase karena melanggar undang-undang sekuritas dan komoditas, ada sedikit alasan untuk mengharapkan tuduhan yang sama tidak akan ditujukan pada pesaing mereka yang lebih kecil karena melakukan jenis aktivitas yang sama.