HSBC telah meluncurkan sebuah platform yang menggunakan teknologi buku besar terdistribusi untuk menandai kepemilikan emas fisik yang disimpan di brankas London, Mark Williamson, kepala global kemitraan dan proposisi FX dan komoditas, mengatakan dalam sebuah wawancara. Sistem baru ini menciptakan token digital yang mewakili emas batangan, yang kemudian dapat diperdagangkan melalui platform dealer tunggal bank.

HSBC bukanlah yang pertama mencoba menggunakan blockchain untuk menyederhanakan investasi emas. Perusahaan rintisan kripto Paxos pada tahun 2016 bekerja sama dengan Euroclear untukmembangun layanan penyelesaian berbasis blockchainuntuk perdagangan di pasar emas batangan London. Namun, kedua perusahaan tersebut membubarkan kemitraan pada tahun berikutnya. Paxos masih menawarkan token digital yang didukung oleh emas fisik, yang disebut Pax Gold, yang memiliki total nilai pasar $ 479 juta, menurut CoinGecko.

Yang membedakan HSBC adalah pengaruhnya di pasar emas batangan. HSBC adalah salah satu kustodian logam mulia terbesar di dunia dan salah satu dari empat kliring di pasar emas London, di mana lebih dari $30 miliar logam berpindah tangan setiap hari.

Sekitar 698.000 batang emas disimpan di brankas di wilayah London Raya, bernilai sekitar $525 miliar, menurut London Bullion Market Association. Meskipun ukurannya sangat besar, pasar emas London masih sangat bergantung pada pencatatan manual dan diperdagangkan secara bebas.

Menggunakan teknologi blockchain membuat prosesnya "lebih cepat dan tidak rumit" karena klien dapat dengan mudah melacak emas yang mereka miliki melalui platform ini, sampai ke nomor seri setiap batang, kata Williamson. HSBC berencana untuk mengembangkan sistemnya agar dapat mencakup logam mulia lainnya, tambahnya.

Dorongan Digital untuk Mereformasi Pasar Emas Global Senilai $11 Triliun

Satu token pada sistem baru HSBC setara dengan 0,001 troy ons, dibandingkan dengan 400 troy ons untuk emas batangan London, kata bank tersebut dalam sebuah pernyataan. Sistem ini di masa depan dapat digunakan untuk memungkinkan investasi langsung dalam emas fisik oleh investor ritel, jika peraturan lokal di mana mereka berada mengizinkan, katanya. Namun, fokus awalnya adalah pada investor institusi, kata Williamson.

Sistem emas HSBC merupakan bagian dari upaya bank ini untuk menggunakan teknologi blockchain yang lebih luas, yang mencakup platform yang sudah ada untuk menerbitkan dan menyimpan aset seperti obligasi digital yang disebut HSBC Orion.

Selama setahun terakhir, beberapa institusi keuangan besar termasuk JPMorgan Chase & Co, Euroclear dan Goldman Sachs Group Inc. telahaplikasi berbasis blockchain yang dikomersialkanmenandai percepatan dalam penerapan buku besar terdistribusi dalam keuangan arus utama. Masih harus dilihat apakah platform dan aplikasi baru ini akan diadopsi dalam skala besar oleh para pelaku pasar, serta apakah mereka memberikan manfaat yang telah lama digembar-gemborkan oleh para pendukungnya.