ゴールドマン・サックス、不適切な取引活動の監視で50万ドル超の罰金

世界有数の投資銀行であるゴールドマン・サックスに50万ドルを超える罰金が科された。金融業界規制機構（FINRA）は、同銀行が市場操作の可能性を含む取引活動を適切に監視していなかったとして、罰金を科した。この監視は、市場の健全性を維持するための監視体制に重大な欠陥があったことを浮き彫りにした。

投資銀行業務の世界的リーダーであるゴールドマン・サックスは、市場参加者が倫理的な取引慣行を遵守することを保証することを任務とする独立規制機関であるFINRAからの精査に直面した。FINRAの執行部は、ゴールドマンの長期にわたる取引活動の監視に重大な欠陥があることを指摘した。

違反の内容

2009年2月から2023年4月までの間、ゴールドマン・サックスは、9つの重要なサーベイランス・レポートにワラント、ライツ、ユニット及び特定の店頭（OTC）株式証券を含めなかったと報告されている。これらの報告書は、操作的な自己勘定取引や顧客取引の潜在的な事例を検出し、市場を不公正な慣行から守る上で極めて重要な役割を果たしている。

監督の範囲

2010年10月から2021年3月まではワラントが、2010年10月から2022年4月までは権利とユニットがサーベイランス・レポートから漏れていた。このようなデータの欠落は、潜在的なウォッシュ・トレードや、資産価格に影響を与えるために建玉や決済ポジションをマークするような操作的慣行を特定するためのサーベイランス・レポートの有効性を著しく損なうものであった。

FINRAの調査結果

FINRAによると、ゴールドマンはサーベイランス・レポートに関連証券を含めなかったため、市場操作の可能性がある案件について監督上のレビューを行う能力が著しく制限された。この見落としは、入手可能なデータからの推定に基づき、潜在的に操作的な取引行為に関する約5,000件の警告を見逃すことにつながった可能性がある。

ゴールドマン・サックスへの影響

ゴールドマン・サックスは、FINRAの調査結果を認めることも否定することもなく、報告漏れに対処するため、けん責と51万2500ドルの罰金に同意した。この罰則は、金融機関における包括的なサーベイランスと報告の仕組みの重要性を強調するものである。

ゴールドマン・サックス証券による是正措置

この指摘を受け、ゴールドマン・サックスは、これまで漏れていた取引の詳細をサーベイランス・レポートに統合することを含め、見落としを是正するための重要な措置を講じました。これらの是正措置は、ゴールドマン・サックスのコンプライアンス体制と監視能力の強化に対するコミットメントを反映したものです。

ゴールドマン・サックスに対する罰金は、金融業界における厳格な監視体制とコンプライアンス体制の必要性を強く印象づけるものとなった。市場のダイナミクスが進化するにつれ、市場の健全性を維持し投資家を保護する上で、FINRAのような規制機関の役割はますます重要になっている。今回の強制措置により、ゴールドマン・サックスをはじめとする市場参加者は、監視・報告業務の再評価と強化を促され、すべての人にとって公正で透明性の高い取引環境が確保されることになる。