BTC, 시장 심리에 대한 심층 분석으로 6만 달러 손실

저자: 912212.eth 출처: X, @1912212eth

시장의 급락은 여전히 대부분의 사람들의 예상을 뛰어넘고 있으며 BTC는 53,000 달러 이하로 급락하여 24시간 동안 10% 이상 하락하며 올해 3월 이후 최저치를 기록했습니다. BTC는 어제 저녁 10시에 6만 달러를 잃은 후 5만 3,000달러 이하로 급락하여 24시간 동안 10% 이상 하락한 5만 2,300달러를 기록하며 올해 3월 이후 최저치를 기록했습니다.

ETH 역시 3,000달러를 잃고 2,111달러까지 떨어졌으며, 24시간 동안 20% 이상 하락한 후 현재 2,300달러 이상에서 안정세를 보이고 있습니다. 올해 이더리움의 모든 상승분을 거의 다 날려버린 가격입니다. 토렌트는 일반적으로 약 20% 이하로 하락했습니다.

코인클래스 데이터에 따르면, 네트워크 전체에서 24시간 동안 7억 5천만 달러의 롱 포지션을 포함해 8억 8천만 달러의 포지션이 폭발적으로 증가했습니다. 미국 암호화폐 컨셉 주식은 하룻밤 사이에 손실이 확대되었으며, 이 중 클린스파크는 20% 이상, 마이크로스트레티지, 마라톤 디지털은 16% 이상, 코인베이스, 라이엇 플랫폼은 13% 이상 하락했습니다.

BTC는 7월 말 7만 달러를 넘어선 이후 사상 최고치를 경신하는 데 실패했습니다. 자금이 줄어들면서 암호화폐 시장 폭락을 가속화한 요인은 무엇일까요?

비농업 고용지표로 미국 경기침체 우려 커져

지난 금요일, 예상보다 부진한 미국의 비농업 고용지표가 발표되면서 월가에 일련의 파급효과가 발생했습니다. 이 주요 경제 지표의 부진한 실적은 미국 주가의 급락으로 이어졌을 뿐만 아니라 미국 경제 전망에 대한 시장의 광범위한 우려를 촉발시켰습니다. 미국 경제의 건전성을 나타내는 중요한 지표인 비농업 고용지표의 예상치 못한 부진으로 금융시장에 충격을 주었고, 미국 실업률은 올해 최저치보다 0.6%나 급등했으며, 실업률이 수개월 연속 예상치를 상회하면서 마침내 실업률을 기준으로 경기 침체를 예측하는 '샘의 법칙'을 촉발시켰습니다.

이 규칙에 따르면 미국 실업률의 3개월 이동 평균이 지난 12개월 동안의 최저점 대비 0.5%포인트 이상 상승하면 경기 침체가 시작될 가능성이 높습니다. 이 규칙은 1970년대 이후 100% 정확했습니다. 7월 실업률 지표가 0.5%에 도달했다는 것은 미국이 이미 경기침체에 빠졌을 가능성이 있다는 것을 의미합니다. 1950년부터 현재까지 SAM 경기침체 지표가 경기침체 신호를 보낸 11번 중 1960년 경기침체만 5개월 후에 발생했고, 나머지 10번은 미국이 이미 경기침체에 빠졌을 때 신호가 나타났습니다.

골드만삭스의 수석 이코노미스트인 얀 하치우스는 보고서에서 미국이 내년에 경기침체에 빠질 확률을 15%에서 25%로 상향 조정했습니다. 골드만은 연준이 9월, 11월, 12월에 금리를 25bp 인하할 것으로 예상하고 있습니다. 또한 골드만 삭스는 예측이 빗나가고 8월 고용 보고서가 7월처럼 부진하면 9월에 50 베이시스 포인트 금리 인하 가능성이 있다고 말했습니다. 반면 JP모건과 씨티는 연준이 9월에 금리를 50bp 인하할 것으로 예상하며 전망치를 조정했습니다.

경기 침체설을 믿는 사람들은 실제로 경기 침체가 일어날 것이라는 도박을 원하지 않기 때문에 자산을 매도할 것이며, 자금 회수에 따라 암호화폐 시장은 부정적인 영향을 받게 됩니다.

글로벌 증시, 패닉에 빠지다

연준의 금리 회의 다음 날, 미국 증시는 폭락을 시작했습니다. 가장 직접적인 원인은 8월 1일 발표된 7월 공급관리자협회(ISM) 제조업 지수가 시장 예상치를 밑도는 46.8%에 그친 것. 미국 내 공장 활동을 반영하는 이 지수는 경기 침체의 신호로 널리 여겨지고 있습니다.

금요일에 이어 발표된 비농업 고용지표에 따르면 7월 미국 실업률이 2021년 이후 최고치인 4.3%로 상승하면서 투자자들의 우려가 계속 커지고 있습니다. 전날 발표된 2023년 8월 이후 최고치를 기록한 주간 신규 실업수당 청구 건수와 함께 미국 고용 시장이 둔화 조짐을 보이기 시작했음을 보여주었습니다. 미국 주식 선물은 일제히 하락했고, 나스닥 100 지수 선물은 2.21%, S&P 500 지수 선물은 1.23% 하락했습니다.

오늘 아시아 증시도 미국 증시의 영향을 받아 하락하기 시작했습니다. 일본 증시는 닛케이 225 지수가 6% 하락하며 3일간 누적 12% 이상 하락했습니다. 7월 고점 대비 20% 하락하며 기술적 약세장에 진입할 가능성이 높아진 도쿄증권거래소 지수의 하락은 녹아내리는 메커니즘을 촉발시켰습니다. 은행, 금융, 광업주가 하락을 주도했습니다. 한국의 코스피 지수는 5%, 삼성 주가는 6%까지 하락하며 2020년 이후 가장 큰 폭으로 하락했습니다. 싱가포르의 스트레이츠 타임스 지수는 3%, 호주의 S&P 200 지수는 3%, 필리핀 주가지수는 2%로 하락폭을 확대했습니다.

암호화폐 시장, 대규모 결제 감소 가속화

6월 20일, 점프 트레이딩이 CFTC의 조사를 받고 있다는 소문이 퍼진 지 나흘 만에 점프 크립토의 카나브 카리야 대표는 자신의 소셜 미디어 플랫폼에 사퇴 이유를 명확히 언급하지 않고 자리에서 물러난다고 발표했습니다. 그의 퇴임 이유는 명시적으로 언급되지 않았습니다. 최근 점프 트레이딩은 4억 1천만 달러 상당의 wstETH(12만 개)를 일괄적으로 이더리움으로 상환한 후 코인세이프/OKX와 같은 거래 플랫폼으로 이전했습니다. 지난 24시간 동안 점프 트레이딩은 다시 17,576 ETH(4,678만 달러)를 CEX로 이체했습니다. 스코프스캔에 따르면, 현재 점프 포지션은 USDC와 USDT가 지배하고 있습니다.

비트멕스의 공동 설립자 아서 헤이즈는 방금 전 소셜 미디어를 통해 '큰손' 중 한 곳이 부도를 내고 모든 암호화폐 자산을 매각했다는 사실을 알게 되었다고 밝혔습니다.

또한, 오늘 암호화폐 가격이 매도 압력으로 인해 계속 하락하자 시장에서는 대규모 청산과 온체인 청산이 다수 발생했습니다. 오전에는 4명의 고래가 시장의 급격한 하락으로 인해 레버리지 포지션에서 총 14,653 이더(약 3,354만 달러 상당)를 청산해야 했습니다. 파섹 데이터에 따르면 지난 24시간 동안 탈중앙 금융에서 3억 2천만 달러 이상의 대출과 차입이 청산되었으며, 이는 올해 사상 최고치입니다.

중앙화 거래소에서도 대규모 청산이 발생했는데, 한 코인섹 사용자가 오늘 오후 10시 17분 이더리움/달러화 쌍에서 1,097만 4,000달러의 단일 롱 포지션을 청산했습니다.

중앙화 거래소에서 대규모 포지션을 청산한 것은 이번이 처음입니다. 왼쪽;">시장은 계속해서 레버리지를 청산하는 동시에 매도 압력을 높여 암호화폐 시장이 급락했습니다.