주피터 : 솔라나의 역대 최대 에어드랍에 대해 알아보세요!

2024년 1월 31일 오후 23시 10분(GMT), 솔라나 에코 디파이 프로토콜 주피터 플랫폼 코인인 $JUP가 코인 및 OKX 거래소에 상륙했습니다.

FTX 사건 이후, 솔라나 에코는 메타 경제, 투자 기관은 더 이상 선호하지 않으며 잘 알려진 프로젝트가 떠났습니다. 몇 주 만에 $SOL은 236달러에서 13달러로 급락했습니다.

하지만 2023년에 솔라나는 많은 주류 퍼블릭 체인 자산을 뛰어넘는 상승세를 보이며 컴백했습니다. 디파이의 리더인 주피터 역시 월간 거래량이 10배 증가했으며, "역사상 최대 규모의 에어드랍"으로 묘사되는 $JUP를 유치했습니다.

두 거대 거래소가 $JUP를 선호하는 이유는 무엇일까요? 거래소? 솔라나와 주피터는 또 어떤 미래를 가져올 수 있을까요?

주피터를 만나보세요

주피터는 솔라나 퍼블릭 체인에서 디파이를 위한 원스톱 서비스 플랫폼입니다. 핵심은 모든 종류의 디파이 애플리케이션을 통합하고 사용자 경험을 최적화하는 것입니다. 원래는 거래소 엔진으로 포지셔닝되었지만, 비용 평균화(DCA), 지정가 주문, 무기한 거래, 그리고 가장 최근에는 런치패드와 같은 더 많은 관련 기능을 지원하기 위해 반복적으로 발전해 왔습니다.

2023년 주피터의 월간 거래량은 약 10배 증가했습니다. 6억 5,000만 달러였던 거래량이 12월에는 71억 달러로 증가했습니다. 플랫폼이 $JUP 토큰 발행을 발표한 후 11월에는 거래량이 160억 달러 이상으로 최고치를 기록했습니다.

현재 주피터가 처리한 거래량은 665억 달러의 거래량과 120만 건 이상의 거래를 처리하고 있으며, 솔라나 전체 DEX에서 유기적 거래량의 70% 이상을 차지하여 솔라나 트레이더들이 선택한 플랫폼으로 자리매김했습니다.

2024년 1월 26일, 솔라나는 일일 활성 주소 수 100만 개를 돌파했습니다. 이러한 활발한 변화에 대응하여 아르테미스 CEO는 데이터 분석 결과를 공개적으로 발표했습니다. 주피터가 가장 많은 신규 활성 주소를 생성하는 앱입니다.

2024년 1월 26일, 솔라나의 일일 활성 주소 중 37%가 새 주소였으며, 대부분 봇이 주피터를 이용하기 위해 개설한 새 지갑과 새 주소일 가능성이 높습니다.

2024년 1월 28일, 주피터에서 $SOL-$USDC 쌍으로 5,270만 달러의 거래량이 발생했으며, $WEN과 $SOL 및 $USDC 간 거래량도 약 4,800만 달러에 달했습니다.

1월 31일, $JUP 에어드랍의 첫 번째 단계가 공식적으로 배포되기 시작했습니다. 배포되기 시작했고, 전례 없는 시장의 관심 속에 솔라나 역사상 가장 많은 화제를 불러일으키고 잠재적으로 가장 큰 규모의 에어드랍이 시작되었습니다.

$JUP

최대 공급량은 100억 개의 토큰으로, 팀 지갑과 커뮤니티 지갑의 두 가지 콜드월렛에 균등하게 분배됩니다. 팀 지갑은 기존 팀에 대한 분배, 재정 및 유동성 공급에 사용되며, 커뮤니티 지갑은 에어드랍 및 다양한 초기 기여자에게 사용됩니다.

첫 날부터 15~17.5%의 토큰이 토큰의 15-17.5%가 유통되고, 10-7.5%는 핫월렛에, 75%는 콜드월렛에 보관됩니다.

주피터는 신규 사용자와 유동성 확보를 위해 얼리 어답터 955,000명(마감일 2023년 11월 2일 이전)을 대상으로 소급 에어드랍을 실시할 예정입니다. 그런 다음 DAO는 토큰 잠금 해제 데이터에 투표하고 토큰은 DAO가 설정한 잠금 해제 날짜에 잠기게 됩니다.JUP 보유자는 초기 유동성 공급 시기, 향후 배출량 계획, 주피터 스타트에서 선보일 프로젝트 등 주피터 프로토콜의 다양한 주요 측면과 토큰의 역할에 대해 투표할 수 있습니다.

$JUP가 이처럼 높은 관심을 받은 것은 솔라나의 강점을 살릴 수 있는 주피터의 능력과 디파이의 미래를 지속적으로 혁신할 수 있는 잠재력 덕분입니다.

SVM 기반 빌드가 DEX에 더 적합

가상 머신은 체인별로 실행되는 수천 대의 네트워크 컴퓨터 네트워크로 가장 잘 설명할 수 있습니다. ) 클라이언트를 인증하는 네트워크 컴퓨터가 관리하는 단일 엔티티가 모든 스마트 콘트랙트와 계정이 실제로 존재하는 환경입니다. 오늘날까지 대부분의 탈중앙 금융 및 기타 온체인 활동은 이더 가상 머신(EVM)을 통해 수행되었습니다.

그러나 더 이상 주목받지 못하지만, SVM은 속도와 성능에 최적화된 소비자 대상 앱을 개발하고자 하는 개발자들을 계속 끌어당길 수 있는 강력한 아키텍처를 갖추고 있습니다.

Rust, C, C++로 작성된 스마트 컨트랙트 코드는 SVM을 통해 BPF 바이트코드로 컴파일되며, 솔라나에서 병렬 처리의 핵심 구성 요소인 Sealevel 엔진은 솔라나 트랜잭션에 상태 저장 액세스 목록을 통합하여 충돌하지 않는 트랜잭션을 동시에 실행할 수 있어 전반적인 처리 속도를 높일 수 있습니다. 동시에 실행할 수 있어 전반적인 성능이 더 빨라집니다.

또한 솔라나는 평균 트랜잭션 비용이 낮습니다. 가스 비용은 1센트 미만입니다. 한 곳에서 유동성을 얻는 것만큼이나 여러 곳에서 유동성을 얻는 데도 많은 비용이 들기 때문에, DEX 애그리게이터는 EVM 체인보다 솔라나와 같은 체인에서 더 실용적이고 이득입니다.

솔라나의 선도적인 애그리게이터인 주피터는 장기적으로 상당한 성장과 채택을 기대할 수 있는 반면, EVM 체인의 애그리게이터는 더 높은 비용과 더 큰 경쟁에 직면해 있습니다.

사용자에게 구조화된 달러 비용 평균(DCA) 또는 시간 가중 평균 가격(TWAP) 상품을 제공하는 것과 같이 단순한 A 대 B를 넘어서는 사용 사례에도 동일한 아이디어가 적용됩니다.

더 상상력이 풍부한 탈중앙 거래소 개발 방향

주피터는 다양한 온체인 탈중앙 거래소 혁신을 결합하여 사용자에게 가장 원활한 거래 경험을 제공하는 동시에 디파이의 미래 발전을 위한 최고의 기회를 제공합니다. 주피터는 또한 디파이의 미래 방향성에 대한 좋은 예시이기도 합니다.

AMM과 애그리게이터

자동화된 시장 조성자(AMM)는 지난 몇 년 동안 디지털 자산 분야에서 새로운 혁신을 가져왔습니다. AMM의 등장으로 트레이더는 복잡한 중개인이 아닌 수학과 코드로 만들어진 시장을 통해 디지털 자산을 운용할 수 있게 되었습니다. 트레이더는 유동성이 극도로 낮은 상황에서도 포지션에 진입하고 빠져나올 수 있습니다.

물론 낮은 유동성은 새로운 단점을 가져옵니다. 첫째는 트레이더가 거래의 기대 가치와 실현 가치 사이의 차이인 슬리피지를 경험할 수 있다는 점이고, 둘째는 퍼블릭 멤풀의 정보 비대칭성을 악용하여, 예를 들어 MEV 봇을 배포하는 복잡한 참여자에 의해 점프 또는 고정되어 거래 가치를 잃을 수 있다는 점입니다. 개발자들은 이러한 공격에 대해 더 많은 관심을 가져야 합니다.

그리고 온체인 애그리게이터는 트레이더가 한 곳이 아닌 여러 곳에서 유동성을 공급받기 위해 주문할 수 있게 함으로써 비유동성 거래의 영향을 완화하기 위해 등장했습니다. 유동성은 AMM을 포함한 여러 출처에서 접근할 수 있습니다. 주피터와 다른 탈중앙 거래소 애그리게이터는 여러 거래소에서 유동성에 접근하여 트레이더에게 더 나은 거래 가격과 더 나은 사용자 경험을 제공합니다.

DCA

고정 투자라고도 하는 비용 평균화 방법은 한 번의 거래가 아닌 여러 거래에 걸쳐 자본 배분을 분할하는 것으로, 약세장에서 자산을 축적하는 방법입니다. 진입 가격을 평균화하여 변동성을 완화하고 시간과 시장 상황 변화에 따라 더 큰 수익을 달성할 수 있습니다. 마찬가지로 강세장에서 수익을 내는 데 도움이 될 수 있으며, 포지션을 즉시 완전히 매도하는 것과 달리 포지션을 청산하는 동안 발생할 수 있는 추가 상승을 포착하기 위해 분산매도하는 데 도움이 될 수 있습니다.

트레이더는 또한 가중평균가 전략(TWAP)을 실행하여 자산을 매수 또는 매도할 수 있습니다. DCA와 마찬가지로 TWAP은 일회성 구매로 인한 가격 충격을 방지하기 위해 대량 주문을 잘게 쪼개야 하는 경우에 자주 사용됩니다.

솔라나의 높은 처리량 아키텍처를 갖춘 주피터는 사용자가 온체인에서 시간 제한 전략을 자주 실행할 수 있는 몇 안 되는 플랫폼 중 하나입니다. 이더리움에서 짧은 시간(예: 하루)에 거래하는 DCA는 수백 달러의 거래 수수료가 발생할 수 있지만, 솔라나에서는 몇 센트에 불과합니다. L2에서도 트레이더가 한 시간에 10개의 거래를 체결하려고 하면 수수료가 빠르게 증가합니다.

영구계약

주피터는 LP-트레이더 영구계약 거래소를 출시했습니다. 아직 베타 버전이지만 트레이더는 최대 100배의 레버리지를 사용하여 SOL, ETH, wBTC 무기한 계약을 거래할 수 있으며, LP는 자본을 제공하여 수수료를 받을 수 있습니다.

주피터에서 트레이더는 지원되는 거의 모든 솔라나 토큰을 담보로 SOL, ETH, wBTC에 롱 또는 숏 포지션을 개설할 수 있습니다. 롱 포지션은 적절한 기초자산이 필요하고 숏 포지션은 스테이블코인이 담보로 필요합니다. 트레이더는 유동성 풀에서 자산을 차입하여 레버리지를 사용할 수 있으며, SOL-USD 포지션은 JLP 풀에서 1배의 SOL을 차입하여 최대 2배까지 레버리지를 사용할 수 있습니다.

주피터 퍼프스는 SOL, ETH, WBTC, USDC, USDT를 포함하는 JLP 풀을 활용하며, 유동성 제공은 지원되는 솔라나 토큰을 JLP 풀에 예치하고 그에 상응하는 $JLP 토큰을 교환하는 것만으로 가능하며, JLP 풀은 다음과 같은 수수료를 받습니다. 주피터 무기한 계약에 의해 생성된 수수료의 70%를 받고, $JLP의 가격은 기본 풀의 가치와 함께 성장합니다.

JLP 풀은 또한 주피터 스왑이 기본적으로 무기한 계약 거래소에 통합되어 있기 때문에 더 큰 솔라나 생태계에 도움이 되며, 이는 모든 토큰을 JLP 담보로 사용할 수 있을 뿐만 아니라 솔라나 트레이더는 다음과 같은 방법으로 JLP 풀의 유동성 증가로 인한 혜택을 누릴 수 있다는 것을 의미합니다. JLP 풀의 유동성 증가로 인한 혜택을 누리고 더 나은 거래 가격을 얻을 수 있습니다.

이전 기능과 달리 주피터의 무기한 계약 거래소는 트레이더와 LP 모두에게 더 많은 수수료를 부과합니다. 트레이더는 시간당 차입 수수료 또는 펀딩 비율에 따라 풀에 수수료를 지불하는데, 이는 시간당 차입 비율, 포지션 크기, 토큰 활용도를 기준으로 하며 다음과 같이 표현할 수 있습니다.

펀딩 비율 = (차입한 토큰/풀 내 토큰)*0.01%*포지션 크기

LP는 또한 포지션 개설/청산과 JLP 풀 내 다른 자산 교환에 대해 자체 수수료의 일부를 지불합니다.

주피터는 솔라나가 장단기적으로 채택할 수 있는 실행 가능한 베팅입니다. 솔라나의 네트워크 활동이 계속 증가함에 따라 주피터는 확립된 생태계, 다양한 상품군, 지속 가능한 수익 모델을 통해 잠재적으로 상당한 양의 유동성을 확보할 수 있으며, 이는 이론적으로 장기적으로 $JUP 보유자에게 이익이 될 수 있습니다. 오늘날 주류 금융 대기업들도 자산 토큰화에 점점 더 집중하고 있는 상황에서, 주피터는 기능 혁신을 주도함으로써 차세대 디파이 시장에서 우위를 점할 수 있을 것으로 보입니다.