솔라나 체인의 멤코인: 거래 열풍의 이면

저자: 하이핀, 토르 출처: 온체인타임즈 번역: 굿옴브레, 골든파이낸스

많은 블록체인 개발자들이 사용하는 사용하기 쉬운 방법의 편리함과 낮은 진입 장벽 덕분에 맞춤형 토큰을 교환하고 생성하는 것이 그 어느 때보다 쉬워졌습니다. 이는 소셜 미디어와 개인 투자자의 증가와 맞물려 별다른 효용성을 제공하지 않고 충성도 높은 커뮤니티와 끊임없고 공격적인 마케팅에만 의존해 성장을 지속하는 토큰의 확장을 크게 가속화했습니다.

소개

인터넷 문화와 밈은 오랫동안 암호화폐 공간에서 중요한 위치를 차지해 왔습니다. 이 글을 쓰는 시점에서 밈코인의 총 시가총액이 무려 약 666억 5,000만 달러에 달한다는 사실이 이를 증명합니다. 도그코인은 전체 카테고리에서 약 43.81%를 차지하며, 일부 유명 기업(예: 보다폰, 핀터레스트, 로지텍)보다 더 높은 가치를 지니고 있습니다.

이더는 최근까지 경쟁자가 거의 없이 오랫동안 Memecoin의 중심 허브 역할을 해왔습니다. 이러한 토큰과 관련된 활동이 솔라나 체인에서 발생하면서 프로젝트의 시장 진입과 입문 기회를 찾는 투기꾼의 주요 플랫폼으로 자리 잡았습니다.

솔라나의 확장 및 거래량 급증의 주요 요인은 올해 많은 관심을 끌었던 활발한 온체인 Memecoin 생태계로, "dog wif hat" 및 "봉크" 등의 이름이 주류에 진입하며 매우 높은 밸류에이션으로 치솟았습니다.

메메코인 거래에 찬성하지는 않지만, 이 시장이 왜, 무엇 때문에, 어떻게 인기를 얻고 있는지 이해하는 것은 여전히 유익합니다.

언뜻 보기에는 의미 없어 보이는 토큰 가격 상승의 원인을 구분하는 것이 불가능해 보일 수 있지만, 자세히 살펴보면 몇 가지 단서를 찾을 수 있습니다. 따라서 이 기사에서는 실제로 무슨 일이 일어나고 있는지 파악하기 위해 구석구석 살펴봄으로써 전체 멤코인 공간에 대한 광범위한 개요를 제공하고자 합니다.

개요

분석을 진행하기 전에, 전체 시장이 합리성이 부족하고 열린 마음으로 관찰해야 하는 만큼 Memecoin이 운영되는 환경과 그 특성을 이해하는 것이 가장 좋습니다.

각 틈새 시장은 고유한 문화를 발전시켜 왔으며 솔라나 체인에서의 온체인 활동도 예외는 아닙니다. 솔라나 강세장이 시작된 이후 트위터에서는 인생을 바꿀 기회를 놓치고 하룻밤 사이에 부자가 되었다는 이야기가 흔하게 들려왔습니다. 잠재적인 부를 창출할 수 있는 거래가 곧 일어날 것이라는 사실을 알게 된 다양한 배경을 가진 많은 사람들이 행운을 얻고 돈을 벌기 위해 유동성 풀에 몰려들었습니다.

솔라나 체인에서 멤코인의 주요 특징 중 하나는 매일 생성되는 토큰의 수가 엄청나게 많다는 것입니다.

메메코인 출시에 필요한 비용이 매우 낮기 때문에 매일 수많은 새로운 쌍이 탈중앙화 거래소에 상장됩니다. 따라서 잦은 로테이션, 트렌드, 메타 전략의 변화가 일상적으로 일어나는 빠르게 변화하는 환경이 조성되어 있습니다. 신규 거래 쌍의 전부는 아니더라도 대부분은 유동적이지 않아 가격 영향과 변동성이 높습니다. 프로젝트의 평균 수명은 약 24시간 이하인 경향이 있는데, 이는 주로 카펫 풀링 사기와 기만적인 마케팅을 통해 의심하지 않는 투자자들을 속여 이러한 열풍을 이용하려는 악의적인 행위자들로 인해 발생합니다.

텔레그램 그룹에서 차트를 살펴보고 트위터에서 해시태그를 살펴본다면, 대부분의 참여자들을 이 분야에 중요한 특정 플레이어로 매핑할 수 있는 패턴을 발견할 수 있습니다.

역할:

• 개발자: 신처럼 숭배되는 개발자는 커뮤니티를 경제적 자유로 이끌 수 있는 목자로 여겨지고 있습니다. 커뮤니티를 재정적 자유로 이끄는 목자로 여겨집니다. 개발자는 펀더멘털을 완전히 통제하고 대량의 토큰을 보유할 수 있기 때문에 그들의 결정은 종종 초기 가격 움직임을 형성하고 프로젝트의 수명을 결정합니다.

• 인플루언서: 인플루언서는 소셜 미디어에서 자신의 영향력을 활용하여 다양한 동기로 프로젝트에 대한 인지도를 높이기 위해 개인 투자를 공유합니다. 의도에 따라 일부는 사회적 증거를 추가하여 커뮤니티를 강화하고자 하는 반면, 다른 일부는 단순히 수익을 창출하기 위해 유동성을 확보하고자 합니다.

• 커뮤니티 구성원: 끝까지 충성하며 약속된 목표까지, 또는 제로까지 프로젝트에 기꺼이 따라갈 의지가 있는 사람들입니다. 이러한 사람들은 종종 채팅 그룹에서 다른 사람들과 교류하며, 유명인의 게시물 아래에서 자신의 투자를 지칠 줄 모르고 홍보하는 모습을 볼 수 있습니다.

• 스나이퍼: 온체인 상호작용을 자동화하고 풀에 유동성이 추가되어 거래가 시작되자마자 무차별적으로 토큰을 구매함으로써, 이러한 지갑 조작자는 일반 트레이더의 개입으로 생성되는 상승 모멘텀을 통해 이익을 얻으려고 합니다. 대부분의 경우 이들은 장기적인 전망에 대해 낙관적이지 않으며 기회가 많을 때 조기에 매도합니다.

이 모든 것이 무자비한 플레이어 대 플레이어 환경에서 벌어진다는 점을 기억하세요. 경쟁력을 유지하고 입지를 다지기 위해 의사 결정과 실행 속도를 높이기 위해 유용한 분석 기능을 갖춘 여러 트레이딩 도구가 개발되었으며, 기존 옵션에 비해 삶의 질을 크게 향상시켜주는 Photon 및 BonkBot과 같은 서비스를 대부분의 트레이더가 선호하고 있습니다.

성공적인 멤코인의 특징

광대한 토큰의 바다에서 오랜 기간 동안 높은 가치를 유지하며 긴밀하게 연결된 관련 커뮤니티를 가진 토큰은 소수에 불과합니다. 이는 성공에 정량화할 수 있는 몇 가지 요소가 분명히 존재한다는 것을 의미합니다.

강력한 실사 프레임워크가 구축되어 있으면 긴 관심 목록을 선별하는 과정이 더 쉬워지고 시간도 절약됩니다. 그렇다면 예측하기 어려운 토큰을 효과적으로 분석하기 위해 어떤 가치 있는 정보를 사용할 수 있을까요?

기록 데이터를 사용해 프로젝트의 잠재력을 어느 정도 평가하기 위해 몇 가지 일반적인 패턴과 메트릭을 파악할 수 있습니다. 예를 들어, 상위 50개의 메메코인을 분석하면 성과가 좋은 프로젝트의 속성에 대한 대략적인 아이디어를 얻을 수 있습니다.

트렌드

메메코인 공간 전체가 트렌드와 내러티브에 의해 주도되므로, 잘못된 베팅을 하지 않도록 현재 인기있는 카테고리나 테마를 주시하는 것이 좋습니다.

트렌드 토픽을 워드 클라우드로 시각화하면 현재 주요 트렌드와 하위 트렌드를 비교적 간단하게 확인할 수 있습니다.

이 예시에서는 동물을 테마로 한 토큰이 가장 관련성이 높으며, 고양이가 가장 인기 있는 하위 테마입니다. 이 시각화에서 두 번째로 큰 클러스터는 '사이버 문화'로, 일반적으로 암호화폐 트윗과 주류 이모티콘을 포함합니다.

이 시각화에서 흥미로운 세부 사항은 '복사' 키워드의 사용으로, 여기에는 독창적인 개념에서 파생되어 고유한 요소를 통합한 프로젝트가 포함되어 있다는 것입니다. 이러한 프로젝트는 선구적인 프로젝트를 놓친 사람들에게 두 번째 기회를 제공하면서 계속 돌아올 것입니다.

메트릭

유망한 카테고리를 좁힌 후에는 진행하기 전에 평가해야 할 여러 가지 기술적 세부 사항이 있습니다.

• 캐스팅 권한이 비활성화된 프로젝트의 비율: 100%

무제한 판매 압박을 피하려면 모든 프로젝트는 추가 토큰 발행을 비활성화해야 합니다. 저희가 관찰한 모든 프로젝트는 이 설정을 비활성화했습니다.

• 유동성 풀 토큰 소멸률:

• 평균 - 78.7%

• 중앙값 - 98.0%

초기 유동성을 추가할 때 배포자가 받은 유동성 풀 토큰을 소멸하면 크리에이터가 유동성을 회수할 위험이 줄어듭니다. 여기서 중간 값은 일반적으로 대부분의 초기 유동성이 소멸됨을 나타냅니다.

• 상위 10개 지갑에서 보유한 토큰의 비율:

• 평균 - 27.51%

• 중앙값 - 21.79%

대부분의 경우, 상위 토큰 보유자는 20% 범위에서 분포하며 프로젝트마다 차이가 있습니다. 이 비율이 낮을수록 소수의 개인이 대량으로 매도하여 시장을 교란할 가능성이 낮아집니다.

• 거래 시작일:

• 평균 - 23.52일

• 중앙값 - 6.66일

대부분의 밈코인은 며칠 이상 지속되지 않으므로, 거래 시작 후 100시간이 지나도 거래량(즉, 활동의 흔적)이 남아 있다는 사실은 일반적으로 좋은 지표가 됩니다. 상위 50개 메메코인의 평균 수명은 1주일 미만이며, 이는 시장이 얼마나 빠르게 변화할 수 있는지 보여줍니다. 그러나 상위권 메메코인은 비교적 안정적으로 유지되는 경향이 있으며 차트 상단에 자리 잡고 있습니다.

커뮤니티

커뮤니티는 모든 밈코인의 초석이며, 평가하기 가장 어렵지만 중요한 요소입니다. 고유한 문화를 가진 활발하고 솔직한 커뮤니티는 경쟁이 치열한 시장에서 성장하기 위해 소문을 퍼뜨리고 새로운 회원을 유치하는 데 매우 중요합니다.

커뮤니케이션과 초기 마케팅을 촉진하기 위해 프로젝트는 웹사이트, 트위터, 텔레그램, 디스코드와 같은 미디어 플랫폼에 존재해야 신뢰성을 확보하고 도달 범위를 극대화할 수 있습니다.

• 프로젝트당 고유 플랫폼 수:

• 1개 플랫폼 - 2%

• 2개 플랫폼 - 10%

• 3개 플랫폼 - 78%

• 4개 플랫폼 - 10%

우리는 3분의 2에 해당하는 Memecoin의 3분의 2가 최소 3개의 채널을 가지고 있으므로, 텔레그램과 트위터 채팅방이 없는 것은 즉각적인 경고의 원인이 되어야 합니다.

이러한 채널을 사용하여 커뮤니티를 조사하고 일반적으로 다음과 같은 긍정적인 지표를 찾을 수 있습니다(단, 이에 국한되지 않음): 왼쪽;">내분 없음: 사람들이 그룹 채팅이나 트위터에서 끊임없이 논쟁을 벌이는 것은 프로젝트의 이미지에 좋지 않으며 프로젝트에 관심이 있는 투기꾼의 관심을 끌 수 있습니다. 긍정적인 감정과 긍정적이고 건전한 토론이 더 매력적입니다. * 강력한 트위터 존재감: 트위터에서 확실한 브랜드와 알아볼 수 있는 정체성(예: 내부 농담, 이모티콘의 공통 주제)을 확보하는 것은 프로젝트의 기억력과 인지도를 극대화하고 입소문을 내어 최대한 많은 관심을 끌기 위해 필수적입니다.

최종 평가

메메코인의 바다에서 장기적인 잠재력을 발견하기란 쉽지 않으며, 정량적 지표와 커뮤니티 관찰 등 다차원적인 분석을 통해 평가하는 것이 중요합니다. . 이 문서에서는 투자자를 위한 지표와 커뮤니티 참여를 기반으로 한 평가 매트릭스에 대한 접근 방식을 간략하게 설명합니다.

왜 "적신호" 축이 4에서 시작하는지 궁금하다면, 솔라나에서 적신호가 없는 Memecoin은 존재하지 않기 때문입니다. 커뮤니티 순위와 부정적인 의견의 수 사이의 비율을 설정함으로써 각 토큰을 느슨하게 카테고리에 할당할 수 있습니다.

목표는 항상 커뮤니티 등급이 높고 경고 신호가 적은 Memecoin을 식별하고 상호작용하는 것이어야 하며, 이는 성공 가능성이 높기 때문입니다.

그러나 프로젝트를 분류할 때 고려해야 할 몇 가지 일반적인 현상이 있습니다.

커뮤니티 인수: 어떤 경우에는 유망하고 인기있는 컨셉의 개발자가 모든 토큰을 매각하여 프로젝트를 종료하기로 결정합니다. 개발자가 프로젝트를 종료하면 커뮤니티는 이에 대응하여 새로운 커뮤니케이션 채널을 만들어 개발자의 악의적인 행동으로 인한 위험을 피하면서 프로젝트를 다시 시작할 수 있습니다.

인플루언서의 부활: 예측하기는 어렵지만, 인기 크리에이터의 참여로 인해 죽었던 프로젝트가 다시 기회를 얻고 널리 주목받는 극단적인 경우도 있습니다.

스나이퍼 퇴장: 조기 스나이퍼 퇴장은 일반적으로 프로젝트의 차트에 오점을 남기며, 커뮤니티의 노력에 대응할 수 있는 가능성이 낮기 때문에 소셜 미디어 마케팅의 기회를 높일 수 있으며, 이는 사람들을 쉽게 떠나게 할 수 있는 엄청난 매출 압력으로 작용할 수 있습니다.

보석을 찾는 것은 어려운 작업이 될 수 있지만, 역사에서 알 수 있듯이 보석은 실제로 존재하며 때때로 우리의 레이더망에 나타나기도 합니다.

결론

메메코인 물결은 암호화폐 시장에서 피할 수 없는 일부가 되어버렸고, 그 물결에 휩쓸리고 있습니다. 굳이 참여하고 싶지 않더라도 멤코인 시장을 이해하는 것은 자격을 갖춘 암호화폐 투자자에게 필수적인 지식입니다. 이 글에서 제공하는 분석적 접근법을 통해 투자자들은 보다 합리적으로 멤코인 프로젝트의 잠재력을 평가할 수 있습니다.