Q2 2024: 암호화폐 스타트업, 32억 달러 모금, 미국의 AI 투자가 556억 달러로 급증하다

2분기에 암호화폐 VC 펀딩이 증가했지만, 2022년 최고치를 기록할 전망

벤처 캐피털리스트(VC)들이 암호화폐 스타트업에 다시금 관심을 보이고 있지만, 그 열기는 2022년의 열기에 미치지 못하고 있습니다.

2024년 2분기에 암호화폐 스타트업은 32억 달러의 투자를 유치했는데, 이는 1분기의 25억 달러에 비해 28% 증가한 수치입니다.

이러한 성장세는 2022년 2분기에 암호화폐 프로젝트에 약 100억 달러가 투자된 것과 비교하면 매우 미미한 수준입니다.

웹3, 레이어1, 비트코인 레이어2가 투자자를 유치하다

2분기 암호화폐 투자 환경에서는 VC들이 웹 3.0 프로젝트에 집중했습니다. 웹3.0 스타트업, 탈중앙화 자율 조직(DAO), 메타버스, 게임 프로젝트가 총 7억 5,800만 달러로 VC 자본의 24%를 차지했습니다.

파캐스터 는 소셜 미디어 프로토콜 부문에서 1억 5천만 달러로 가장 큰 규모의 펀딩 라운드를 확보했습니다.

투자자들은 또한 레이어 1 블록체인(고유한 프로토콜을 가진 독립적인 블록체인)과 비트코인 레이어 2 솔루션(거래 효율성을 높이기 위해 비트코인 위에 구축된 기술)에도 큰 관심을 보였습니다.

더 빠른 버전의 이더리움 개발을 목표로 하는 모나드 랩스는 2억 2,500만 달러로 이 분야에서 가장 큰 규모의 투자를 유치했습니다.

비트코인 레이어 2 프로토콜에 대한 투자자들의 관심도 급증하여, 총 자금이 1분기 대비 174% 증가한 약 9,500만 달러에 달했습니다.

암호화폐 시장, 900억 달러 규모 돌파

2024년 2월까지 암호화폐 및 블록체인 기업에 대한 총 투자액은 2017년 이후 무려 900억 달러를 넘어섰습니다.

더 블록 리서치가 제공한 이 데이터 포인트는 자금 조달이 둔화되고 있는 상황에서도 VC가 업계에서 장기적인 잠재력을 보고 있다는 점을 강조합니다.

보고서에 따르면 이 기간 동안 9,500건 이상의 투자가 이루어졌으며, 2024년 초에는 DeFi, 인프라, NFT/게임, 웹3 프로젝트가 가장 많은 투자를 유치한 것으로 나타났습니다.

인공지능, 미국 내 벤처캐피털 투자를 뜨겁게 달구다

암호화폐 펀딩이 증가하는 가운데 미국 벤처캐피털 시장은 인공지능(AI) 투자 붐을 경험하고 있습니다.

2024년 2분기 VC 펀딩은 1분기 대비 무려 47% 증가하여 총 556억 달러에 달했으며, 이는 최근 2년 내 분기별 최고치입니다.

이러한 급증은 주로 AI 기업에 대한 막대한 투자에 힘입은 것으로, Elon Musk의 xAI는 무려 60억 달러를 확보했고 CoreWeave는 11억 달러를 유치했습니다.

이러한 AI 스타트업으로의 자본 유입은 2021년 4분기에 975억 달러로 정점을 찍은 후 시작된 이전의 하락 추세를 반전시키는 것입니다.

AI 시장 호황, 하지만 출구는 여전히 찾기 힘들다

AI 시장의 빠른 성장에 도전 과제가 없는 것은 아닙니다.

VC 자금의 유입에도 불구하고 AI 스타트업의 성공적인 엑시트(인수 또는 기업공개) 건수는 그 속도를 따라가지 못하고 있습니다.

실제로 2024년 2분기 엑시트 가치는 236억 달러로 전 분기의 378억 달러에 비해 감소했습니다.

이러한 단절은 VC가 유망한 AI 기업에 투자하고 싶어 하지만, 투자에 대한 확실한 수익을 보기를 기다리고 있다는 것을 나타냅니다.

AI 시장: 풍요로움과 도전의 만남

특히 코드 생성 및 생산성 도구와 같은 분야에서 AI에 대한 투자가 활발하게 이루어지고 있는 것은 이 기술의 잠재력에 대한 시장의 관심이 높다는 것을 보여줍니다.

그러나 딜 활동의 급증에도 불구하고 IPO 시장은 그 속도를 따라가지 못하고 있다는 잠재적 장애물이 수면 아래에 숨어 있습니다.

Rubrik과 같이 주목할 만한 벤처캐피탈의 지원을 받는 기업이 상장에 나섰음에도 불구하고 전반적인 기업공개 환경은 여전히 부진한 상황입니다.

이러한 단절은 장기적으로 투자자의 신뢰를 유지하는 데 중요한 요소인 VC 기업의 수익성 있는 투자금 회수에 대한 지속적인 어려움을 강조합니다.

신중한 낙관론: 대형 펀드가 지배하다

미국의 전반적인 벤처 캐피탈 환경은 회복세를 보이고 있지만, 2024년 상반기 모금 약정액은 총 374억 달러에 불과합니다.

70억 달러가 넘는 신규 펀드를 마감한 Andreessen Horowitz와 같은 기존 대형 회사들이 계속해서 펀드레이징 시장을 주도하고 있습니다.

업계가 완전히 반등하기 위해서는 강력한 자금 조달과 성공적인 IPO를 통한 지속적인 엑시트 기회가 결합되어야 합니다.

그때까지 벤처 캐피탈 환경은 조심스럽게 낙관적인 전망을 유지할 가능성이 높습니다.

우리에게 어떤 의미가 있나요?

인공지능과 암호화폐에 대한 VC 펀딩의 대조적인 추세는 흥미로운 그림을 그려줍니다.

AI 투자의 급증은 다양한 산업을 혁신하고 잠재적으로 우리의 삶을 개선할 수 있는 이 기술의 능력에 대한 낙관적인 전망을 반영합니다.

그러나 AI 기업의 성공적인 엑시트 달성과 관련된 어려움은 장기적으로 투자자들의 열정을 꺾을 수 있습니다.

반면, 암호화폐 펀딩의 완만한 성장은 2022년에 목격된 시장 변동성의 결과로 VC가 보다 신중한 접근 방식을 취하고 있음을 시사합니다.

이러한 신중한 태도는 새로운 암호화폐 기술의 개발과 도입을 늦출 수 있습니다.

전반적으로 이러한 VC 펀딩의 트렌드는 기술 혁신의 미래를 형성하여 우리가 일하고, 생활하고, 주변 세계와 상호작용하는 방식에 영향을 미칠 것입니다.