[ميزة] اختصار لـ DeFi EP1: التبادل اللامركزي

DeFi ، مصطلح Web3 والتشفير تسمعه وترى دائمًا في كل مكان هذه الأيام. السؤال هو ، هل كنت تستخدمه حقًا؟ لا يزال الكثير من أصدقائي عالقين في عصر التشفير لعام 2018 ، وهو الوقت الذي لا يزال فيه الناس يشترون رموز ICO (عرض العملة الأولي) من البورصات. سريعًا إلى الأمام حتى عام 2022 ، مع أقل من 20 ساعة من التعلم والنسخ ، يمكن للشخص العادي الذي يتمتع بمعرفة جيدة بالعملات المشفرة أن يطلق رمزًا مميزًا وعقدًا ذكيًا على السلسلة. إن التطور في عالم التشفير سريع للغاية ولن نتمكن من التقدم إذا لم تتح لنا فرصة التدريب العملي. نظرًا لهذا الموقف ، قررت كتابة دليل إرشادي بسيط لأصدقائي وأيضًا للوافدين الجدد في مجال التشفير للوصول إلى DeFi في أسرع وقت ممكن.

ازدهرت DeFi ، المعروف أيضًا باسم التمويل اللامركزي ، في هذه السنوات الثلاث على وجه التحديد بعد الوباء حيث تقدم حكومة كل بلد أموالًا مجانية لشعوبها. تحاول الطبقات الوسطى التي لديها أعباء مالية أقل إيجاد طريقة للسماح لأموالهم الإضافية بالعمل لصالحهم. كان DeFi هو الجواب. لقد اكتشف المزيد والمزيد من الناس أن هذا الشيء من DeFi كان الصفقة الحقيقية وقد نجح في جذب المزيد من الأموال المتدفقة إلى النظام البيئي.

قبل الأزمة المالية العالمية في مارس 2020 ، كانت عملة البيتكوين أعلى قليلاً من 10 آلاف دولار ولم تصعد إلا في أكتوبر. DeFi في نفس الوقت ، ارتفع إجمالي القيمة المقفلة (TVL) بنسبة 366٪ إلى حوالي 7.5 مليار دولار من 2.05 مليار دولار بينما ظلت عملة البيتكوين ثابتة طوال الأشهر العشرة بأكملها.

هنا تأتي المصطلحات الأولى لدينا في DeFi: TVL. TVL تعني "Total Value Locked" ، مقدار أموال المستخدم المودعة في بروتوكولات DeFi. يمكن تكليف هذه الأموال بالمشروع لعدة وظائف ، مثل مجمعات السيولة أو الرهان أو الإقراض. حاول أن تتخيل الأموال التي أودعتها في البنوك في العالم الحقيقي ، والفرق هو أننا بنك خاص بنا ، ونقرر ما يجب فعله بإيداعاتنا بدلاً من قرار البنوك. في الفصل الأول من سلسلة "Shortcut to DeFi" ، لن أبدأ بالإيداع أو التخزين المؤقت ولكني أخرجك من منطقة الراحة أولاً. يبدأ معظم مستخدمي التشفير رحلة Web3 الخاصة بهم باستخدام التبادلات المركزية ، وأنا لست استثناءً. على الرغم من أن DeFi حقق نجاحًا كبيرًا في السنوات الأخيرة ، كما ذكرنا سابقًا ، إلا أن الكثير من مستخدمي العملات المشفرة قد سمعوا به ولكنهم لم يستخدموه مطلقًا. لذلك دعونا نبدأ رحلة DeFi من المستوى الأسهل - التبادل اللامركزي (DEX).

هناك الكثير من DEXes هناك ، والأمر متروك لك لاستخدام أي منها

من بين جميع DEXes ، يعد Uniswap هو الأكبر بينهم. في حين أن Uniswap قد لا يكون أول DEX تم إنشاؤه على الإطلاق ، فهو بالفعل الرائد في مفهوم آلية تجمع السيولة (LP). تم إنشاء بروتوكول DeFi يحمل نفس الاسم في عام 2018 وليس من قبيل المبالغة القول إنه أم جميع DEXes. سأتحدث أكثر عن تجمع السيولة في الفصول القليلة القادمة ، دعونا نتبادل بعض الرموز في الوقت الحالي.

يمكنك إما زيارة الصفحة الرئيسية علىhttps://uniswap.org/ أو مباشرة إلى التطبيق فيhttps://app.uniswap.org/

الناتج المتوقع:المبلغ الإجمالي المقدر للرموز التي يمكنك الحصول عليها بعد المقايضة.

تأثير السعر:نسبة تأثير السعر على السوق. قد يتسبب مجمع السيولة المنخفض في إحداث تأثير كبير على الأسعار ، لذا كن حذرًا إذا كان مرتفعًا حيث ستخسر المال من خلال الحصول على عملات أقل من المتوقع. يحدث ذلك إذا كنت تشتري الكثير دفعة واحدة أو تتداول مقابل بعض شيتكوينز. كلما انخفض التأثير كان ذلك أفضل.

يجب أن تكون قيمة 1 XEN أقل من 0.00001 ETH ولكن إذا كان أي شخص يحاول الشراء بكميات كبيرة ، مما يمسح كل السيولة ، فستكون قيمة 1 XEN فجأة 0.00127 ETH

الانزلاق السعري: الفرق في النسبة المئوية التي ترغب في قبولها أثناء تنفيذ المقايضة. 0.5٪ هو عادة معدل التخلف عن السداد. إذا كنت تقوم بتبديل العملات المعدنية عندما يحدث حركة سعرية ضخمة ، على سبيل المثال ، انخفض سعر ETH بنسبة 2٪ أو ارتفع سعر XEN بنسبة 2٪ ، فمن المحتمل أن تفشل معاملتك لأن الانزلاق هو 0.5٪ فقط. في هذه الحالة ، يمكنك زيادة الانزلاق يدويًا إلى 5٪ أو حتى التحرك عبر زر الخيارات. ومرة أخرى ، يكون الانزلاق السعري مرتفعًا مطلوبًا فقط عندماتجارة من أجل shitcoins. لا تقم بضبط الانزلاق السعري بأي حال من الأحوال إلا إذا كنت تعرف ما تفعله.

رسوم الشبكة: رسوم المعاملات المدفوعة لعمال المناجم على الشبكة بالإضافة إلى البروتوكول (Uniswap) ، لا تنسوا أيضًا رسوم الغاز. استخدام DEX من Ethereum ليس رخيصًا ، فلن ترى مثل هذه الرسوم المرتفعة المطلوبة على سلاسل الكتل الأخرى. ضع في اعتبارك أن المعاملة الفاشلة بسبب الانزلاق المنخفض ستكلف تقريبًا رسوم الشبكة بالكامل أيضًا.

الفرق في رسوم الشبكة بين Ethereum mainnet و Optimism

أعتقد أن لديك علامة استفهام كبيرة فوق رأسك الآن. أين هو كتاب الطلبات؟

في البورصة المركزية (CEX) ، سواء كانت تشفيرًا أو بورصات ، يعد دفتر الطلبات أحد أكثر الميزات تمثيلا. دفتر الطلبات هو قائمة إلكترونية لأوامر البيع والشراء لأداة ما ، مرتبة حسب مستوى السعر. لنفترض أن البيتكوين هي الأداة ، يسرد دفتر الطلبات عدد عملات البيتكوين التي يتم عرضها أو طلبها عند كل نقطة سعر أو عمق السوق. للسماح لسجل الطلب بالعمل على النحو المنشود ، فإنه يتطلب من الخادم توفير السرعة بالمللي ثانية والتعامل مع الحجم بالملايين. قد تستغرق معاملة blockchain في أحسن الأحوال 10 ثوانٍ للتنفيذ ، لكنها لا تزال تعتبر بطيئة جدًا مقارنة بخادم CEX ، الذي ينفذ أمرًا بسهولة في غضون ثانية واحدة.

عند الحديث عن دفتر الطلبات ، يشارك طرف آخر أيضًا - صناع السوق. يوفر صانعو السوق السيولة عن طريق وضع قائمة أوامر على جانبي التجارة. لا يوجد لدى DEX صانع سوق تقليدي ، يتم تطبيق صانع السوق الآلي (AMM) بدلاً من ذلك. مرة أخرى ، سوف نتحدث عن AMM في فصل لاحق. في الوقت الحالي ، يمكنك عرض المقايضة في DEX على أنها وضع أمر سوق في CEX. لا تحتوي معظم DEXes على دفتر طلبات بينما نفذت بعض البروتوكولات الجديدة ميزة دفتر الطلبات ولكن ليس لديها طريقة للتنافس مع CEX.

DEX بسيط للغاية ومريح للاستخدام ، لا يوجد به إنشاء حساب ، ولا تحميل لبيانات الاعتماد الشخصية ، ولا KYC ، ولا قفل منطقة ، وما إلى ذلك. كثيرًا ما سمعنا أن CEXes ستوقف تداول أو سحب عملات معينة إذا حدث أي شيء ، من أجل "حماية" المستخدمين كما تدعي البورصات. حتى بعض أكبر البورصات لديها هذا النوع من القضايا حتمًا. DEX ليس لديه مثل هذه المتاعب ويعمل 24/7 دون أي توقف. باستخدام المحفظة المشفرة للمتصفح فقط ، يمكننا الوصول إلى DEXes مختلفة ببضع نقرات.

للتداول في CEX ، يجب علينا أولاً نقل أصول التشفير الخاصة بنا إلى الحساب الذي أنشأناه بإثبات الهوية و KYC. أي شيء حدث للبورصة سيعرض أصولنا للخطر. ومع ذلك ، هذا لا يعني أن استخدام CEX فكرة سيئة تمامًا. تقدم CEX رسومًا منخفضة عند التداول ، وأحيانًا لا توجد رسوم للتداول الفوري. إلى جانب ذلك ، فإن أصولنا آمنة إلى حد ما من المتسللين في وصي CEX ، بدلاً من الكذب هناك في متصفح الإنترنت. ليس من السهل اختراق وسحب الأموال المودعة في CEX بسبب المصادقة ، على سبيل المثال ، مصدق Google ، ومعرف اللمس من Apple ، و 2FA ، وما إلى ذلك.

ومع ذلك ، بينما نتعمق في عالم blockchain بشكل أعمق وأعمق ، سوف ندرك ببطء قيود CEX ، ونبدأ في استخدام DEX بشكل متكرر. ومن هنا نبدأ رحلتنا لاستكشاف عالم DeFi.