كان عام 2024 عامًا من الصعود والهبوط. في العام الماضي، لم تشتعل نار الأمل الناجمة عن الموافقة على صندوق BTC الفوري للتداول المتداول في بداية العام بالقدر الذي كان متصورًا، وسرعان ما انتعش السوق بعد ارتفاع قصير. في الربعين الثاني والثالث، دخل السوق بأكمله في مرحلة التوحيد، وكانت البورصات المختلفة تتعافى أيضًا. جاءت نقطة التحول في شهر سبتمبر، حيث ضخت الفوائد المزدوجة لخفض سعر الفائدة من قبل بنك الاحتياطي الفيدرالي وتوقع تولي ترامب منصبه زخمًا جديدًا في السوق وأطلقت السوق الصاعدة. لقد أدى جنون الميمات وصعود روايات عملاء الذكاء الاصطناعي إلى إشعال شغف متداولي العملات الرقمية بالكامل. باعتبارها واحدة من أهم المكونات في صناعة العملات المشفرة، فإن حجم التبادل وتغيرات حصة السوق تعكس تطور هيكل السوق والتحولات في معنويات المشاركين.
TokenInsight باعتبارنا شركة تصنيف وأبحاث في مجال العملات المشفرة، فإننا نقوم بتتبع بيانات العملات والتبادل. في هذا التقرير، قمنا بتلخيص أداء البيانات في صناعة البورصة هذا العام واخترنا أفضل عشر بورصات مركزية والبورصات اللامركزية، ونأمل أن نفهم التغييرات هذا العام من خلال التغييرات في البيانات والمنافسة في صناعة البورصة.
البيانات التالية عبارة عن ملخص لأفضل عشر بيانات تبادل تم تحديدها بواسطة TokenInsight. لا يتضمن هذا التقرير إجمالي بيانات حجم التداول لجميع البورصات للأسباب التالية:
هناك هناك العديد من البورصات في صناعة العملات المشفرة لدرجة أنه يكاد يكون من المستحيل جمع إحصائيات حول جميع البورصات
أفضل عشر بورصات اخترناها هي حوالي قادر على احتلال 95٪ يمكن أن تعكس الحصة السوقية المذكورة أعلاه تقريبًا الوضع العام للسوق
الربع الأول من عام 2024، صناديق الاستثمار المتداولة للبيتكوين متأثرًا بالموافقة، انتعش السوق البطيء قليلاً، مما دفع سعر البيتكوين إلى تجاوز علامة 70,000 دولار أمريكي في نهاية مارس. وفي الوقت نفسه، انتعش حجم التداول اليومي في السوق أيضًا إلى أكثر من 200 مليار دولار.
ومع ذلك، فإن حدث تنصيف البيتكوين في أبريل لم يواصل الاتجاه الصعودي لأسعار البيتكوين. كان أداء السوق الإجمالي في الربعين الثاني والثالث متواضعًا، مع ركود أسعار بيتكوين واستمرارها في التقلب بين 50,000 دولار أمريكي و60,000 دولار أمريكي، وظل حجم التداول اليومي للسوق في حدود 100 مليار دولار أمريكي إلى 200 مليار دولار أمريكي.
الربع الرابع، عاد السوق الصاعد في سوق العملات المشفرة أخيرًا. أدى الجمع بين تخفيضات أسعار الفائدة التي أجراها بنك الاحتياطي الفيدرالي والانتخابات الأمريكية في نوفمبر إلى إطلاق السوق الصاعدة. بعد ذلك، ساعدت روايات Meme craze وAI Agent في هذا الكرنفال، مما أدى إلى زيادة حماس التداول في السوق. وصل إجمالي حجم التداول اليومي للسوق إلى ذروته في 21 ديسمبر، حيث اقترب من 700 مليار دولار أمريكي؛ كما تجاوز سعر البيتكوين علامة 100000، مسجلاً مستوى مرتفعًا جديدًا، حيث وصل إلى حد أقصى قدره 106,074.11 دولارًا أمريكيًا.
انطلاقًا من حجم التداول التراكمي على مدار العام، تواصل Binance احتلال السوق بنسبة 38.6% من حصة التداول التراكمية الفورية والمشتقات أولا، تحتل حصة التداول المستقلة المرتبة الأولى في كل من الأسواق الفورية والمشتقات.
احتلت OKX وBybit المرتبة الثانية والثالثة بحصص سوقية تراكمية تبلغ 13.5% و12.8% على التوالي. من بينها، تجاوزت Bybit OKX من حيث حصتها في السوق الفورية واحتلت المرتبة الثانية بحصة تداول فورية تبلغ 11.5%. فيما يتعلق بالمشتقات، تقترب Bitget تدريجياً من الصف الأول، حيث تشغل حوالي 11.6% من سوق المشتقات.
في عام 2024، انخفضت حصة Binance السوقية إلى 32.7% من 42.2% في بداية العام، لكنها لا تزال تتصدر الشركات الأخرى التبادلات في السوق.
وسط التغييرات في المشهد العام لسوق تبادل العملات المشفرة، قامت Bitget وBitMart وMEXC وGate جميعها بزيادة حصتها في السوق. ومن بينها، حققت MEXC أكبر زيادة، حيث ارتفعت بحوالي 9٪ منذ بداية العام. على الرغم من أن أداء Bitget وBitMart لم يكن أداؤهما جيدًا مثل MEXC، إلا أن كلاهما زادا أيضًا من حصتهما في السوق بأكثر من 5٪.
في عام 2024، ستشهد معظم البورصات المركزية نموًا كبيرًا في حجم التداول الفوري. وقد حفز السوق الصاعد في الربع الرابع حماس المتداولين للأسعار الفورية. يتجلى هذا الشعور الإيجابي بشكل خاص في المسارات الناشئة الشهيرة مثل AI Agent وDeSci. يحرص المستثمرون على اغتنام فرصة 100x أو حتى 1000x التالية في السوق الصاعدة، والاستثمار بنشاط في الأسهم الفورية، وشراء كميات كبيرة من الرموز المميزة للمشروع المحتملة المبكرة.
من بين أكبر عشر بورصات مركزية، أضافت Bybit أكثر من 50 أصلًا فوريًا جديدًا في الربع الرابع، وزاد حجم التداول الفوري الخاص بها بأكبر حجم على أساس سنوي، ليصل إلى 8.5%. وفي الوقت نفسه، باعتبارها البورصة المركزية الرائدة، نفذت Binance أيضًا استراتيجية فورية نشطة وأطلقت Binance Alpha في الربع الرابع.
من بين البورصات الأخرى، لا تزال BingX وBitMart وBitget تعتمد بشكل كبير على تداول المشتقات، حيث يمثل حجم تداول المشتقات الخاصة بها أكثر من 90% من إجمالي حجم التداول. . على العكس من ذلك، تواصل KuCoin Gate تعميق جهودها في التداول الفوري والحفاظ على حصة كبيرة في السوق.
في عام 2024، ارتفع إجمالي حجم التداول الفوري بنسبة 111.42%، أي أكثر من ضعف ما كان عليه في عام 2023. كان أداء Binance قويًا في النصف الأول، حيث استحوذت على أكثر من نصف السوق الفورية. ومع ذلك، خلال السوق الصاعدة في الربع الرابع، تقلبت حصتها في السوق الفورية، لكنها حافظت على هيمنتها بحصة 43٪.
كان أداء Bitget هو الأفضل في السوق الصاعدة للربع الرابع، حيث ارتفعت حصتها الفورية بنسبة 8.06% على أساس سنوي. ومن بين البورصات الأخرى، شهدت MEXC وBybit أيضًا مكاسب صغيرة في حصة السوق. على العكس من ذلك، انخفضت حصة BingX في السوق الفورية بشكل ملحوظ، بانخفاض 3.19٪ على أساس سنوي، وهو ما يرجع على الأرجح إلى حادث القرصنة الذي وقع في النصف الثاني من العام.
في عام 2024، ارتفع إجمالي حجم تداول المشتقات بنسبة 132.35%. انخفضت حصة سوق المشتقات المالية لـ Binance، لكنها لا تزال متقدمة بفارق كبير عن البورصات الأخرى بحصة تبلغ 33٪.
حققت كل من MEXC وBitMart مكاسب كبيرة في حصة سوق المشتقات. ارتفعت الحصة السوقية للمشتقات المالية لشركة MEXC بنسبة 10.4% مقارنة بعام 2023، وهي أكبر زيادة. ارتفعت حصة BitMart بنسبة 9%، وتقترب حصتها السوقية تدريجياً من OKX.
من بين البورصات الأخرى، يعتبر أداء Bybit مستقرًا نسبيًا ولم تتغير حصتها بشكل ملحوظ. في المقابل، انخفضت حصة سوق المشتقات المالية لـ BingX بنسبة 6.01%، متخلفة بشكل كبير عن البورصات المركزية الأخرى.
مع جنون الميمات بقيادة Pump.fun في نهاية العام، ارتفع سعر SOL ارتفعت، وأصبح نظام Solana البيئي هو الطبقة الأولى الأكثر مشاهدة في عام 2024 إلى جانب Ethereum. وباعتبارها البورصة الرائدة ضمن نظام Solana البيئي، زادت حصة Raydium في السوق بنسبة 10.26%. ولكن على العكس من ذلك، كان أداء أوركا مخيبا للآمال، مع انخفاض حصتها في السوق بنحو 4% على افتراض الظروف البيئية الجيدة.
في أوائل نوفمبر 2024، مع أخبار إصدار عملة Hyperliquid، أصبحت Hyperliquid بورصة DEX الجديدة الأكثر مشاهدة في السوق الصاعدة. تجاوز متوسط حجم التداول اليومي لها Raydium والأخ الأكبر Uniswap في ديسمبر وقفز إلى المركز الأول بين DEXs. وبلغت حصتها السوقية في نهاية العام 30.87%، بزيادة قدرها 27.86% عن بداية العام.
في المقابل، فإن أداء DEX التقليدي القديم: Uniswap وPancakeswap في عام 2024 ليس مرضيًا. تآكلت حصة Uniswap في السوق بسبب Raydium وHyperliquid، حيث انخفضت إلى 21.85%، حيث هبطت من المركز الأول. وانخفضت حصة Pancakeswap بنحو 8.9%، ثم تقلصت إلى 3.39%.
في الربع الأول من عام 2024، بلغ إجمالي حجم التداول في سوق التشفير حوالي 19 تريليون دولار أمريكي، وشكلت DEX ما يقرب من 2% . ومع دخول السوق تدريجيًا في مرحلة التوحيد، انخفض حجم التداول في السوق خلال الربعين التاليين. لكن البيانات تظهر أن المتداولين يتحولون تدريجيًا إلى منصات التداول المباشر.
في الربع الرابع، مع عودة السوق الصاعدة، انتعش حجم التداول في السوق بشكل حاد، ليتضاعف تقريبًا في بداية العام. كان النمو في إجمالي حجم السوق مدفوعًا في المقام الأول بالسرديات الموجودة على السلسلة، بما في ذلك جنون الميمكوين على Solana، وصعود النظام البيئي القائم على الذكاء الاصطناعي، والأداء القوي لـ Hyperliquid. وقد أدت هذه العوامل معًا إلى دفع حصة DEX إلى ما يقرب من 3٪. يميل المتداولون بشكل متزايد نحو DEX في هذا السوق الصاعد ويبحثون بشكل أكثر نشاطًا عن فرص استثمارية عالية الإمكانات في السلسلة.
أصبح Hyperliquid هو الفائز الأكبر بين DEX في الربع الرابع من عام 2024. متأثرًا بمشاعر التداول الإجمالية في السوق في النصف الأول من العام، تقلب متوسط حجم التداول اليومي لشركة Hyperliquid في حدود 2 مليار دولار أمريكي إلى 3 مليارات دولار أمريكي من الربع الأول إلى الربع الثالث. في الربع الرابع، ارتفع حجم تداول Hyperliquid، متجاوزًا أعلى مستوياته على الإطلاق في المدى المتوسط، حيث وصل حجم التداول إلى 12 مليار دولار في نهاية العام.
وفي الوقت نفسه، يتوسع النظام البيئي لشركة Hyperliquid أيضًا بشكل مطرد، مع ظهور عدد كبير من المشاريع الناشئة في مجالات مختلفة ضمن نظامها البيئي. يتضمن ذلك البنية التحتية لـ DeFi، ومنصات إصدار الرمز المميز، وروبوتات التداول بالذكاء الاصطناعي، وما إلى ذلك. اعتبارًا من 31 ديسمبر 2024، تجاوز إجمالي القيمة المقفلة لشركة Hyperliquid 2 مليار دولار أمريكي.
في الربع الرابع من عام 2024، كان أداء BGB رائعًا. وفي 28 ديسمبر، ارتفع سعرها بنسبة 1,308% منذ بداية العام، وهو ما يتجاوز بكثير سعر البيتكوين وغيرها من عملات منصات التبادل المركزية. وجاءت شركة جي تي في المركز الثاني مباشرة، حيث احتلت المرتبة الثانية بزيادة قدرها 213% في نهاية العام. ومن بين عملات المنصات الأخرى، تفوقت عائدات سعر BNB LEO أيضًا على البيتكوين. من بينها، تحتل القيمة السوقية لـ BNB المرتبة الخامسة بين جميع العملات المشفرة وهي حاليًا عملة منصة التبادل ذات أعلى قيمة سوقية.
وعلى العكس من ذلك، كان أداء OKB ضعيفًا نسبيًا. وفي نهاية عام 2024 انخفض سعره بنسبة 9% عن بداية العام.
الربع الرابع من عام 2023 , أداء معظم عملات منصة DEX الناشئة أفضل بكثير من أداء DEX القديم التقليدي عملة المنصة. وبأخذ RAY على سلسلة Solana وCETUS على سلسلة Sui كأمثلة، تجاوزت الزيادات في أسعارهما تلك العملات التقليدية لمنصة DEX مثل UNI وCAKE وCRV. وارتفع سعر HYPE بنسبة 300% خلال شهر واحد فقط بعد إطلاقه. العائدات من AERO و THE أكثر روعة. ارتفع سعر THE بنسبة 500%، وارتفع سعر AERO بأكثر من 2000%.
في المقابل، كان أداء عملات منصة DEX مثل UNI وCAKE ضعيفًا، وكان أداء أسعارها متخلفًا عن Bitcoin.
يقوم البنك المركزي الصيني بتخفيض حيازاته من الدولار الأمريكي، وهو تحول استراتيجي لتعزيز اليوان وتحدي هيمنة الدولار العالمية في خطوة يمكن أن تعيد تشكيل ديناميكيات القوة المالية الدولية.
YouQuanعلى الرغم من القيمة السوقية البالغة 450 مليون دولار وعلامات التباطؤ، لا يزال نشاط التداول قويًا.
Brianترتفع تايلاند كمركز للعملات المشفرة مع اعتماد قوي ودعم مؤسسي، متجاوزة استثمارات الأسهم التقليدية.
Hui Xinأصدرت لجنة الخدمات المالية (FSC) في كوريا الجنوبية إشعارًا يؤكد على التزام المستثمرين في الأصول الرقمية بتلقي الفائدة على ودائعهم في البورصات بحلول يوليو 2024. والجدير بالذكر أن التوجيهات تستثني الرموز غير القابلة للاستبدال (NFTs) والعملات الرقمية للبنك المركزي (CBDCs). ) من هذه اللائحة.
Joyالهدف ظاهريًا هو سد الثغرات وجعل النظام البيئي للأصول الرقمية أكثر امتثالًا.
Brianتقترح لجنة الخدمات المالية في كوريا الجنوبية لوائح تعيد تعريف معاملات العملات المشفرة مع التركيز على حماية المستخدم واستثناءات الرموز المميزة وتدابير المسؤولية.
Hui Xinيناقش المرشحون الرئاسيون الأمريكيون من كلا الحزبين الرئيسيين القضايا الرئيسية المتعلقة بالعملات المشفرة، بما في ذلك تورنادو كاش والتشريعات المستقبلية، في حدث Stand With Crypto الذي تنظمه Coinbase.
YouQuanينتقل FIFA إلى Polygon من أجل مقتنياته الرقمية لكأس العالم 2026، بهدف تنشيط إستراتيجية blockchain الخاصة به وتقديم مكافآت فريدة وملموسة للجماهير.
YouQuanتخطو مدرسة Penang Free School (PFS)، أقدم مدرسة تعتمد اللغة الإنجليزية المتوسطة في جنوب شرق آسيا، قفزة جريئة نحو مستقبل التعليم من خلال تحالف استراتيجي مع Crypken Sdn Bhd، وهي شركة Web3. يمثل هذا التعاون لحظة محورية لقطاع التعليم الماليزي، حيث يقدم شهادات للطلاب مدعومة بتقنية blockchain - وهو تحرك نحو تعزيز الأمن والشفافية ونظام اعتماد يركز على الطلاب.
Joyخرجت Binance بشكل استراتيجي من روسيا، وبيعت إلى CommEX وسط التحديات التنظيمية والمضاربات.
Hui Xin