Mendefinisikan Ulang Dinamika Perdagangan: Membongkar Derivatif Web3 vs Spot

Coinlive merasa terhormat telah diberi kesempatan untuk berpartisipasi dalam Invest Fair 2023 tahun ini, yang berlangsung di Suntec Convention Hall dari tanggal 12 hingga 13 Agustus di Singapura. Sebagai bagian integral dari acara tersebut, Coinlive tidak hanya berperan sebagai moderator diskusi panel tetapi juga bertanggung jawab untuk menyediakan liputan acara tersebut.

Apa itu Invest Fair?

Selama lebih dari satu dekade, Singapura telah menjadi tuan rumah Invest Fair, sebuah acara berorientasi keuangan yang penting dan ditunggu-tunggu. Pertemuan tahunan ini berfungsi sebagai platform penting bagi para peserta untuk mengikuti tren pasar terbaru, memperkaya ketajaman keuangan mereka, dan mendapatkan wawasan pasar yang berharga.

Invest Fair tahun ini, yang diselenggarakan selama dua hari, menandai kembalinya acara ini ke lanskap acara fisik. Dengan tema "Menumbuhkan Kekayaan dengan Percaya Diri", fokus acara ini tidak hanya terbatas pada saham dan sekuritas tradisional. Acara ini bertujuan untuk memandu para peserta dalam perjalanan meningkatkan kemakmuran finansial mereka sambil memastikan stabilitas dan kesejahteraan lanskap keuangan mereka.

Hal yang membedakan Invest Fair tahun ini adalah perluasan cakupannya, yang tidak hanya mencakup saham dan sekuritas, tetapi juga menggali ranah cryptocurrency, manajemen kekayaan, investasi properti, dan jalur keuangan alternatif. Acara ini ditandai dengan serangkaian kegiatan dan tantangan yang menarik, stan pameran interaktif, dan ceramah yang mencerahkan yang disampaikan oleh para pembicara utama yang berasal dari berbagai sektor.

Derivatif Web3: Apa Arti Derivatif Web3 dan Mengapa Orang Lebih Cenderung ke Derivatif daripada Spot

Selama sesi panel yang dimoderatori oleh Coinlive, Teo Jun Hao, Investor Ventura di Web3 dan Blockchain; dan Steve Hong, CEO di Coinvestor, menyentuh topik "Web3 Derivatives: Apa Arti Derivatif Web3 dan Mengapa Orang Lebih Cenderung ke Arah Derivatif daripada Spot".

Perbedaan yang mencolok antara perdagangan kripto dan pasar keuangan tradisional terletak pada sifat arena kripto yang beroperasi sepanjang waktu, menurut Jun Hao. Tidak seperti keuangan tradisional di mana pasar saham menghentikan aktivitas pada penutupan jam kerja sementara pasar valuta asing (FX) diperpanjang hingga liburan akhir pekan, lanskap kripto beroperasi tanpa henti, beroperasi setiap jam setiap hari.

Ini adalah dunia tanpa waktu henti, tidak tersentuh oleh penutupan pasar, dan tanpa pengawasan manusia - aliran transaksi yang terus-menerus. Hal ini menghadirkan divergensi awal yang khas. Bagi para penggemar trading, ketersediaan tanpa henti ini memiliki daya tarik yang tak terbantahkan, menawarkan lingkungan di mana peluang tidak terikat oleh batasan waktu.

Steve setuju dengan Jun Hao tentang sifat perdagangan 24 jam dalam hal kripto. Selain itu, dia menyebutkan bahwa membedakan lanskap investasi di pasar properti konsumen kripto dengan keuangan tradisional adalah dunia yang kaya dengan perbedaan, yang berakar pada sistem dan mekanisme penerbitan aset.

Pasar konvensional beroperasi dengan perantara yang sudah mapan, mengurangi tantangan dalam domain saham dan obligasi. Akan tetapi, blockchain dan ekosistem Web3 menghadirkan paradigma yang berbeda yang ditandai dengan kemunculannya yang masih dalam tahap awal dan radikal. Tahap yang baru lahir ini ditandai dengan ketidakefisienan, banyaknya potensi yang belum dimanfaatkan, dan banyak sekali jalan yang belum dijelajahi untuk mendapatkan keuntungan.

Seiring dengan semakin matangnya ruang blockchain, blockchain menawarkan sebuah batas di mana peluang untuk arbitrase dan perdagangan strategis tetap berlimpah. Selain itu, tokenisasi aset melahirkan beragam kelas aset yang, setelah terdaftar di bursa, muncul sebagai prospek investasi yang unik.

Ketika mempertimbangkan keuntungan berinvestasi di dunia mata uang kripto, ada dua aspek utama yang muncul sebagai hal yang sangat berdampak bagi investor. Aspek-aspek ini, yaitu aksesibilitas dan keragaman, memegang janji yang signifikan bagi mereka yang ingin terlibat dalam ruang yang dinamis ini.

Pertama dan terutama, aksesibilitas merupakan proposisi yang menarik dalam ranah investasi mata uang kripto. Arus bawah eksklusi keuangan masih ada, dengan banyak orang, terutama mereka yang terpinggirkan atau tidak memiliki rekening bank, menghadapi rintangan dalam mengakses jalur keuangan tradisional. Potensi terobosan blockchain dan kripto terletak pada kemampuannya untuk mendemokratisasi partisipasi keuangan. Ini melampaui batas-batas geografis dan penjaga gerbang tradisional, memberdayakan individu untuk terlibat dalam kegiatan keuangan secara mandiri, tanpa ketergantungan pada bank atau perantara keuangan. Aspek ini memiliki arti penting, terutama di wilayah-wilayah seperti Afrika dan berbagai negara terbelakang, di mana hal ini secara efektif dapat membuka jalan bagi inklusi keuangan yang belum pernah terjadi sebelumnya.

Selain itu, atribut keragaman mendukung daya tarik investasi kripto. Dengan munculnya tokenisasi aset, lanskap investasi mengalami transformasi. Kemampuan untuk tokenisasi aset yang beragam membuka berbagai peluang investasi, memungkinkan individu untuk mendiversifikasi portofolio mereka dengan aset yang secara tradisional tidak dapat diakses melalui cara konvensional.

Ada baiknya untuk menggambarkan dua kategori aset yang menonjol dalam domain kripto: derivatif atau futures, dan mitra dasarnya, perdagangan spot. Menavigasi opsi-opsi ini membutuhkan pendekatan yang cerdas. Meskipun derivatif dapat menawarkan keuntungan yang menarik, termasuk peningkatan likuiditas, leverage, dan potensi keuntungan yang lebih besar, derivatif juga memiliki kompleksitas dan risiko.

Bagi mereka yang baru mengenal dunia ini, sangat penting untuk berhati-hati karena Steve terus menekankan aspek keamanan. Daya tarik leverage dapat memikat, namun juga dapat menjadi pedang bermata dua bagi mereka yang tidak berpengalaman. Terlibat dengan derivatif menuntut pemahaman yang komprehensif tentang mekanismenya, ditambah dengan studi yang ketat tentang dinamika pasar.

Sangat penting untuk menyoroti bahwa meskipun derivatif dapat menghasilkan keuntungan besar, derivatif juga membawa risiko yang sepadan. Interaksi yang rumit antara biaya, likuiditas, dan leverage memerlukan pemahaman yang cermat. Rute yang bijaksana bagi banyak investor mungkin melibatkan mempercayakan aset mereka kepada para profesional berpengalaman yang berpengalaman dalam nuansa instrumen perdagangan ini.

Apa yang Dapat Diasosiasikan dengan Kecenderungan Menuju Derivatif daripada Perdagangan Spot dalam Ranah Crypto?

- Pengungkit dan Pengembalian yang Diperkuat: Derivatif sering kali memberikan opsi perdagangan dengan leverage, memungkinkan pedagang untuk mengontrol posisi yang lebih besar dengan investasi awal yang lebih kecil. Potensi keuntungan yang berlipat ganda ini dapat menarik bagi mereka yang mencari keuntungan lebih tinggi.

- Eksposur Aset yang Beragam: Derivatif menawarkan eksposur ke berbagai aset yang lebih luas di luar mata uang kripto, termasuk instrumen keuangan tradisional, komoditas, dan banyak lagi. Diversifikasi ini dapat menarik minat para trader yang ingin menjelajahi pasar yang berbeda.

- Manajemen Risiko dan Lindung Nilai: Derivatif memungkinkan trader untuk menerapkan strategi manajemen risiko yang canggih dengan menggunakan instrumen seperti opsi dan futures untuk melakukan lindung nilai terhadap pergerakan harga yang merugikan dalam portofolio yang ada.

- Peluang Spekulatif: Pasar derivatif memberikan kesempatan bagi para trader untuk berspekulasi mengenai pergerakan harga aset di masa depan tanpa perlu memilikinya secara fisik. Aspek spekulatif ini dapat menarik peserta yang mencari potensi keuntungan jangka pendek.

- Perdagangan Berkelanjutan: Pasar derivatif sering kali buka 24/7, memungkinkan para pedagang untuk bereaksi terhadap berita dan pergerakan harga sepanjang waktu seperti yang ditunjukkan oleh Jun Hao. Ketersediaan yang konstan ini dapat menguntungkan bagi mereka yang ingin mengambil keuntungan dari pergeseran pasar global.

- Efisiensi Pasar: Perdagangan derivatif dapat berkontribusi pada penemuan harga yang lebih efisien dan likuiditas di pasar secara keseluruhan karena perdagangan yang berkelanjutan dan peningkatan partisipasi dari berbagai pemain.

- Trader Profesional: Pasar derivatif dapat menarik trader profesional dan investor institusional dengan keahlian dalam instrumen keuangan yang kompleks, berkontribusi pada lingkungan trading yang lebih kompetitif.

- Strategi Perdagangan Tingkat Lanjut: Derivatif memungkinkan penerapan strategi trading yang canggih seperti spread opsi, arbitrase, dan trading algoritmik, yang melayani trader berpengalaman yang mencari keuntungan strategis.

- Diversifikasi Portofolio: Bagi mereka yang sudah memiliki aset tertentu, derivatif dapat menawarkan cara untuk mendiversifikasi portofolio mereka dan mengelola risiko tanpa perlu menjual aset yang sudah ada.

- Inovasi dan Kebaruan: Sifat pasar kripto dan derivatif yang terus berkembang secara konstan memperkenalkan produk dan peluang baru, menarik para trader yang tertarik untuk menjelajahi instrumen keuangan mutakhir.

Meskipun demikian, seperti yang ditunjukkan oleh Steve, penting untuk mengetahui bahwa perdagangan derivatif memiliki risiko yang melekat karena leverage, kompleksitas, dan volatilitas pasar. Mereka yang mempertimbangkan derivatif harus memiliki pemahaman yang kuat mengenai instrumen, dinamika pasar, dan strategi manajemen risiko. Karena ekosistem mata uang kripto dan pasar derivatif terus berkembang, perkembangan regulasi dan kematangan pasar juga akan memainkan peran penting dalam membentuk lanskap.