Greeks.live：BTC 옵션 만기 가치는 약 27억 달러, 최대 손실 가능 금액은 92,000달러

Greeks.live 매크로 연구원 Adam이 중국 커뮤니티 브리핑을 통해 "2만 장의 BTC 옵션이 만기되었으며, Put Call Ratio는 1.39, 최대 고통점(MPP)은 92,000달러, 명목 가치는 23억 달러입니다. 12만 장의 ETH 옵션 만기, 풋콜비율 1.04, 최대 고통점 3200달러, 명목가치 4억 3000만 달러. 이번 주 BTC는 올해 상승 추세를 이어가며 한때 98,000달러까지 근접해 10만 달러 정수 관문을 눈앞에 두었으나, 10만 달러대의 압박은 여전히 뚜렷했으며 이 지점에 대량의 콜 옵션 매도 포지션이 축적되었습니다. 총 약 27억 달러 규모의 옵션이 만기되었으며, 이는 전주 대비 20% 이상 증가한 수치입니다. 지난주 언급한 데이터에 따르면 9만 달러 정수 관문과 ETH의 3000달러 정수 관문 모두 강력한 지지선을 형성했으며 시장 심리도 개선되어 이번 주 역시 강세장을 이어갔다. 그러나 주요 옵션 데이터를 보면, BTC의 내재 변동성(IV)은 소폭 하락했고, 스큐(skew)는 소폭 상승해 풋옵션 가격이 상대적으로 하락했음을 나타냅니다. 동시에 PC Ratio가 모두 1.0을 초과해 풋옵션 매도가 현재 주요 거래 동력임을 보여줍니다. 동시에 10만 달러에는 막대한 매도 콜(Sell Call)이 축적되었습니다. 기관 투자자들의 관점은 이번 달 주로 9만~10만 달러 사이의 횡보가 주를 이루며, 저항선과 지지선 모두 매우 강력할 것으로 전망됩니다. "