스테이블코인 연구 | 보안 및 자금세탁 방지: 스테이블코인의 현재와 미래

블록체인 기술과 디지털 자산의 인기가 높아지면서 중요한 금융 수단인 스테이블코인은 상대적으로 안정적인 가격으로 인해 전 세계적으로 점점 더 많은 관심과 활용도를 얻고 있습니다. 그러나 스테이블코인의 인기와 함께 특히 자금세탁방지(AML) 측면에서 보안 및 규정 준수가 업계 발전의 핵심 이슈가 되고 있습니다.

I. 스테이블코인의 기본 개념과 유형

1. 스테이블코인이란 무엇인가요?

스테이블코인은 상대적으로 안정적인 가치를 유지하도록 설계된 암호화폐 또는 디지털 자산으로, 일반적으로 법정화폐(예: 미국 달러, 유로), 금 또는 기타 암호화폐와 같은 안정적인 자산 또는 자산 바스켓의 가치에 연동됩니다. 스테이블코인의 주요 목적은 암호화폐 시장에서 가격 안정성을 제공하여 시장 변동성과 관련된 위험을 줄이면서 교환 수단, 가치 저장 수단 또는 단위 계정으로 더 효율적으로 사용할 수 있도록 하는 것입니다.

2. 스테이블코인의 주요 유형

법정통화 보장형: 이러한 스테이블코인은 보통 법정통화를 준비자산으로 하며, 테더( USDT), USD 코인(USDC) 등이 있습니다. 이러한 스테이블코인의 가치는 준비자산과 직접적으로 연동되며, 보통 1:1 비율로 법정화폐와 교환됩니다.

암호화폐 보장형: 이러한 스테이블코인은 다른 암호화폐를 담보 자산으로 지원하며, 보통 담보 자산의 가격 변동을 커버하기 위해 초과 담보가 포함됩니다.

알고리즘: 이러한 스테이블코인은 담보 자산에 의존하지 않고 대신 알고리즘을 사용해 시장 공급과 수요를 조절하여 가격 안정성을 유지합니다.

스테이블코인 시장의 현황

1. 스테이블코인 애플리케이션 및 개발

스테이블코인은 거래와 결제뿐만 아니라 국경 간 송금, 자본 관리 그리고 자본 관리 등 다양한 분야에서 사용됩니다.

● 거래 및 결제: 스테이블코인은 암호화폐 거래소에서 중요한 역할을 하며 시장 변동성을 헤지하고 페어 간 빠른 전환을 위한 편리한 방법을 제공합니다.

● 국경 간 송금: 스테이블코인의 글로벌 유동성과 낮은 송금 수수료로 인해 특히 빠른 자금 이체가 필요할 때 국경 간 결제에 널리 사용됩니다.

● 자본 관리: 홍콩의 많은 금융기관과 투자자들이 자산 배분을 최적화하고 위험을 관리하기 위한 유동성 관리 도구로 스테이블코인을 사용하기 시작했습니다.

2. 홍콩의 스테이블코인 규제 진행 상황

홍콩 통화당국(HKMA)과 증권선물위원회(SFC)의 스테이블코인과 암호화폐에 대한 규제를 적극적으로 시행하고 있습니다. 홍콩 규제 당국은 스테이블코인 시장의 건전한 발전을 위해 스테이블코인 발행과 사용을 규제하고 감독하기 위한 여러 조치를 취했습니다.

● 라이선스 제도: 홍콩은 가상자산 거래에 종사하는 기업에 대해 엄격한 라이선스 제도를 시행하고 있으며, 이는 스테이블코인 발행 및 거래 플랫폼에도 적용됩니다. 홍콩의 스테이블코인 발행자는 반드시 홍콩 금융관리국이 발급한 라이선스를 보유해야 하며, 홍콩 금융관리국의 허가를 받은 스테이블코인 발행자가 발행한 스테이블코인만 개인 투자자에게 판매할 수 있습니다.

●●자금세탁 및 테러자금조달방지:홍콩의 규제 프레임워크는 스테이블코인과 관련된 모든 금융기관 및 서비스 제공업체가 엄격한 자금세탁 및 테러자금조달방지 규정을 준수하도록 요구합니다. 그러나 홍콩 정부는 스테이블코인을 규제하기 위해 현행 결제 조례, 자금세탁 방지 조례 및 기타 기존 법률을 단순히 개정하는 것이 아니라 새로운 법률을 도입할 계획입니다.

셋째: 스테이블코인의 보안 및 자금세탁방지 과제

1. 스테이블코인의 보안 문제

스테이블코인은 암호화폐 시장에서 비교적 안정적인 가치 저장 수단이자 교환 수단을 제공하지만, 여전히 다양한 보안 문제에 직면해 있습니다.

(1)  스마트 컨트랙트 보안 문제

● 계약 설계 결함: 일부 스테이블코인은 가치 안정성을 유지하기 위해 스마트 계약에 의존할 수 있으며, 계약 설계에 결함이 있는 경우 자산이 약속한 가치를 제공하지 못할 수 있습니다.

● 취약점 공격 위험: 공격자가 취약점 악용에 성공하면 스마트 컨트랙트 자체가 해킹의 대상이 될 수 있으며, 대규모 재정적 손실로 이어질 수 있습니다.

(2)  중앙성 위험 문제

● 예치 및 보증 문제: 법정화폐 보증 스테이블코인의 경우, 보증 자산의 보안에 따라 보안이 크게 좌우됩니다. 및 관리에 크게 좌우됩니다. 담보 자산을 예치하는 은행이나 수탁기관에 문제가 발생하면 스테이블코인의 안정성과 전환 가능성에 영향을 미칠 수 있습니다.

● 관리 및 운영 위험: 중앙화된 관리 모델로 인해 스테이블코인의 운영은 자금의 잘못된 관리 및 내부 운영 위험과 같은 관리 위험에 노출될 수 있습니다.

(3)  규제 위험

● 규제 준수: 스테이블코인 운영 및 발행은 여러 국가의 규제 기관의 감독을 받을 수 있습니다. 규제를 준수하지 않을 경우 법적 위험과 폐쇄 위험에 직면할 수 있습니다.

(4)  시장 유동성 위험

● 시장 유동성 부족: 스테이블코인은 사용자가 쉽게 교환하고 거래할 수 있도록 충분한 시장 유동성을 확보해야 합니다. 교환 및 거래. 시장 유동성이 부족하면 가격 변동이 발생하거나 다른 자산으로 빠르게 전환하지 못할 수 있습니다.

(5)  알고리즘 스테이블코인의 도전과제

● 알고리즘 실패 위험: 일부 알고리즘 또는 시장 주도 스테이블코인은 가치 안정성을 유지하기 위해 복잡한 경제 모델과 시장 메커니즘에 의존할 수 있습니다. 가치 안정성을 유지하기 위한 시장 메커니즘, 이러한 모델과 메커니즘은 극단적인 시장 상황에서 실패하여 스테이블코인의 가치가 크게 변동하거나 폭락할 수 있으며, 알고리즘 스테이블코인은 현재 홍콩에서 당분간 라이선스를 취득할 수 없습니다.

2. 스테이블코인의 자금세탁방지 과제

스테이블코인은 글로벌 유동성과 상대적 익명성 때문에 고유한 자금세탁방지 과제에도 직면해 있습니다.

● 익명성 및 추적성: 대부분의 스테이블코인 거래는 블록체인 상에서 공개되지만 익명성과 코인 믹서의 사용으로 인해 불법 활동을 추적하기 어려울 수 있습니다.

● 국경 간 규제 과제: 스테이블코인은 국경을 넘어 쉽게 거래될 수 있으므로 자금세탁 방지 규제에 대한 국가 간 조정과 협력이 매우 중요합니다.

● 고위험 활동: 스테이블코인은 자본 통제를 회피하고 다크웹 거래에 관여하는 등 고위험 활동에 사용되기도 하며, 이는 AML 노력에 추가적인 과제를 제기합니다.

IV. 스테이블코인 보안과 AML에서의 Beosin KYT

1. Beosin KYT의 핵심 기능

Beosin KYT(Know Your Transaction)는 가상자산의 AML 및 컴플라이언스 요구에 대응하기 위해 특별히 설계된 플랫폼입니다. 블록체인 빅데이터와 고급 AI 기술을 활용하여 종합적인 거래 모니터링 및 위험 분석을 제공합니다. 이 플랫폼의 주요 기능은 다음과 같습니다.

악성 주소 조회: 대규모 블랙리스트 주소 라이브러리를 통해 의심스러운 주소를 빠르게 식별하고 플래그를 지정합니다.

주소 거래 위험 점수: 거래 행태에 따라 주소에 위험 점수를 부여하여 플랫폼이 고객의 거래 습관과 위험 수준을 파악할 수 있도록 도와줍니다.

STR 보고서 출력: 규정 준수 조사를 지원하기 위해 상세한 의심스러운 거래 보고서(STR)의 생성을 지원합니다.

온체인 자금 추적 및 추적: 빅데이터 기술을 사용하여 지정된 계좌의 자금 흐름을 추적하여 복잡한 거래 네트워크와 자금 흐름의 방향을 파악할 수 있습니다.

2. Beosin 홍콩 시장에서의 KYT

스테이블코인의 적용과 규제가 전 세계적으로 계속 진화하고 있는 가운데, 아시아의 금융 중심지인 홍콩은 이 과정에서 중요한 역할을 할 수밖에 없습니다. 앞으로도 스테이블코인의 보안과 규제 준수는 계속해서 업계의 관심을 집중시킬 것입니다. 첨단 기술과 효과적인 규제의 결합을 통해 홍콩은 스테이블코인 시장에서 선도적인 위치를 유지하고 글로벌 디지털 자산 생태계를 위한 안전하고 투명하며 효율적인 거래 환경을 제공할 것으로 기대됩니다.

현재 홍콩의 스타 컴플라이언스 거래소인 해시키 거래소, 홍콩의 해시키 거래소, 홍콩의 Beosin-KYT의 스테이블코인 AML 기능은 선도적인 장외거래 판매자인 코인 히어로와 크립토 HK로부터 높은 평가를 받고 있습니다.