Dữ liệu phái sinh bitcoin dự báo giá BTC dưới 30 nghìn đô la sắp hết hạn tùy chọn 800 triệu đô la vào thứ Sáu

Bitcoin (BTC ) đã nhanh chóng vượt qua mức 32.000 đô la vào ngày 31 tháng 5, nhưng sự phấn khích kéo dài chưa đầy bốn giờ sau khi mức kháng cự tỏ ra khó khăn hơn dự kiến. Mức 32.300 đô la thể hiện mức tăng 20% so với mức dao động thấp nhất vào ngày 12 tháng 5 ở mức 27.000 đô la và nó mang lại hy vọng cần thiết cho những người đầu cơ giá lên để mua một số quyền chọn mua ở mức 34.000 đô la trở lên.

Sự lạc quan thoáng qua đã quay trở lại thị trường của người bán vào ngày 1 tháng 6 sau khi BTC giảm 7,6% trong vòng chưa đầy sáu giờ và chốt giá dưới 30.000 đô la. Động thái tiêu cực trùng hợp với việc Cục Dự trữ Liên bang Hoa Kỳ bắt đầu quá trìnhthu nhỏ bảng cân đối 9 nghìn tỷ đô la của nó .

Vào ngày 2 tháng 6, cựu CEO của sàn giao dịch BitMEX, Arthur Hayes đã lập luận rằngđáy Bitcoin vào tháng 5 có thể là một tín hiệu mạnh.Sử dụng dữ liệu trên chuỗi , Hayes dự đoán mức hỗ trợ mạnh mẽ ở mức 25.000 đô la, với điều kiện 69.000 đô la đánh dấu mức cao nhất mọi thời đại của chu kỳ này, mức sụt giảm 64%.

Mặc dù các nhà phân tích có thể đưa ra dự đoán giá hồng, nhưng mối đe dọa về quy định vẫn tiếp tục hạn chế sự lạc quan của nhà đầu tư và một đòn khác giáng xuống vào ngày 2 tháng 6 khi Ủy ban Giao dịch Hàng hóa Tương lai Hoa Kỳ(CFTC) đã đệ đơn kiện Gemini Trust Co vì những tuyên bố bị cáo buộc gây hiểu lầm vào năm 2017 liên quan đến việc đánh giá tự chứng nhận hợp đồng tương lai Bitcoin.

Vào ngày 7 tháng 6, một hóa đơncấm tài sản kỹ thuật số dưới dạng thanh toán đã được giới thiệu tại quốc hội Nga. Dự luật định nghĩa một cách lỏng lẻo tài sản tài chính kỹ thuật số là “nền tảng điện tử”, có thể được công nhận là đối tượng của hệ thống thanh toán quốc gia và có nghĩa vụ nộp cho cơ quan đăng ký ngân hàng trung ương.

Bulls đặt cược của họ ở mức 32.000 đô la trở lên

Hợp đồng mở cho ngày hết hạn quyền chọn vào ngày 10 tháng 6 là 800 triệu đô la nhưng con số thực tế sẽ thấp hơn nhiều do những người đầu cơ giá lên quá lạc quan. Những nhà giao dịch này có thể đã bị lừa bởi đợt bơm ngắn hạn lên 32.000 đô la vào ngày 31 tháng 5 vì tiền cược của họ cho các quyền chọn hết hạn vào thứ Sáu kéo dài tới 50.000 đô la.

Tỷ lệ call-to-put 0,94 cho thấy sự cân bằng giữa quyền chọn mua (mua) trị giá 390 triệu đô la và quyền chọn bán (bán) trị giá 410 triệu đô la. Hiện tại, Bitcoin ở mức gần 30.000 đô la, có nghĩa là hầu hết các cược tăng giá có khả năng trở nên vô giá trị.

Nếu giá Bitcoin di chuyển xuống dưới 30.000 đô la vào lúc 8:00 sáng UTC ngày 10 tháng 6, thì chỉ có các tùy chọn cuộc gọi (mua) trị giá 20 triệu đô la sẽ khả dụng. Sự khác biệt này xảy ra vì quyền mua Bitcoin ở mức 30.000 đô la là vô ích nếu BTC giao dịch dưới mức đó khi hết hạn.

Bears đặt mục tiêu dưới 29.000 đô la để kiếm được 205 triệu đô la

Dưới đây là bốn kịch bản có khả năng xảy ra nhất dựa trên hành động giá hiện tại. Số lượng hợp đồng quyền chọn có sẵn vào ngày 10 tháng 6 cho các công cụ quyền chọn mua (tăng) và bán (giảm giá) khác nhau, tùy thuộc vào giá hết hạn. Sự mất cân bằng có lợi cho mỗi bên tạo thành lợi nhuận lý thuyết:

• Từ 28.000 đến 29.000 USD: 50 cuộc gọi so với 7.400 cuộc gọi. Kết quả ròng ủng hộ các công cụ đặt (gấu) $205 triệu.
• Từ 29.000 đến 30.000 USD: 700 cuộc gọi so với 5.500 cuộc gọi. Kết quả ròng ủng hộ gấu 140 triệu đô la.
• Từ 30.000 đến 32.000 USD: 3.700 cuộc gọi so với 3.400 cuộc gọi. Kết quả cuối cùng là cân bằng giữa phe mua và phe bán.
• Từ $32.000 đến $33.000: 7.700 cuộc gọi so với 750 cuộc gọi. Kết quả ròng ủng hộ các công cụ quyền chọn mua (bò) 220 triệu đô la.

Ước tính sơ bộ này xem xét các quyền chọn bán được sử dụng trong các cược giảm giá và các quyền chọn mua dành riêng cho các giao dịch từ trung lập đến tăng giá. Mặc dù vậy, sự đơn giản hóa quá mức này đã bỏ qua các chiến lược đầu tư phức tạp hơn.

Ví dụ: một nhà giao dịch có thể đã bán một quyền chọn bán, đạt được hiệu quả tích cực với Bitcoin trên một mức giá cụ thể, nhưng thật không may, không có cách nào dễ dàng để ước tính hiệu ứng này.

Có liên quan:'Nó có thể trở nên dễ dàng hơn không?' Cá voi bitcoin quyết định thời điểm mua và bán BTC

Những người đầu cơ giá lên sẽ cố gắng ghim BTC trên 30.000 đô la

Những người đầu cơ giá lên bitcoin cần đẩy giá lên trên 30.000 đô la vào ngày 10 tháng 6 để tránh khoản lỗ 140 triệu đô la. Mặt khác, trường hợp tốt nhất của phe gấu yêu cầu áp lực dưới 29.000 đô la để tối đa hóa lợi nhuận của chúng.

Những người đầu cơ giá lên bitcoin vừa có 200 triệu đô la thanh lý các vị thế mua có đòn bẩy vào ngày 6 tháng 6, vì vậy họ cần có ít tiền ký quỹ hơn để đẩy giá cao hơn. Như đã nói, phe gấu chắc chắn sẽ cố gắng kìm BTC xuống dưới 30.000 đô la trước khi hết hạn quyền chọn vào ngày 10 tháng 6.

Các quan điểm và ý kiến bày tỏ ở đây chỉ là quan điểm củatác giảvà không nhất thiết phản ánh quan điểm của Cointelegraph. Mọi động thái đầu tư và giao dịch đều có rủi ro. Bạn nên tiến hành nghiên cứu của riêng bạn khi đưa ra quyết định.