Đăng nhập/ Đăng ký

Các công ty tìm hiểu các chiến lược vi mô và tích cực mua Bitcoin

2024/11/29 18:22

Theo dõi

Rachel , Golden Finance

Trong thị trường tăng trưởng này, chiến lược vi mô chắc chắn đã trở thành một ngôi sao nhờ hoạt động mua Bitcoin điên cuồng . công ty.

Hành vi chiến lược vi mô hiện tại của việc mua Bitcoin có thể được tóm tắt đơn giản là: phát hành trái phiếu doanh nghiệp có thể chuyển đổi để huy động vốn từ công chúng, sau đó sử dụng số tiền huy động được để mua Bitcoin làm dự trữ của công ty Vì Bitcoin tăng lên. tiếp tục, với việc định giá các công ty chiến lược vi mô tăng lên và giá cổ phiếu tăng lên.

Chiến lược này mang lại lợi ích cho cả công ty và các chủ nợ mua trái phiếu chuyển đổi. Định giá của công ty đã tăng vọt trong khi các chủ nợ có thể bảo vệ vốn của mình và thu được lãi, hoặc họ có thể Hoặc. tận hưởng sự tăng giá cổ phiếu sau khi chuyển đổi trái phiếu thành cổ phiếu bằng chiến lược vi mô.

Rủi ro được chuyển sang những nhà đầu tư sau này mua cổ phiếu chiến lược vi mô. Miễn là Bitcoin tiếp tục tăng, chiến lược phát hành nợ và mua tiền này luôn có thể được thực hiện. Chiến lược vi mô để mua Bitcoin bắt đầu vào năm 2020 và giá cổ phiếu đã tăng hơn 20 lần.

Nhận thấy lợi nhuận khổng lồ đằng sau chiến lược vi mô là phát hành trái phiếu và mua tiền xu, một số công ty đã làm theo. Hầu hết các hoạt động kinh doanh chính của các công ty này không dựa trên blockchain Nhờ hành động mua Bitcoin, giá cổ phiếu của họ cũng tăng theo giá Bitcoin tăng.

Giá cổ phiếu của MicroStrategy - yếu tố khuếch đại giá Bitcoin

Năm 2020, MicroStrategy bắt đầu mua Bitcoin, ông cũng là công ty niêm yết đầu tiên ở Hoa Kỳ tích hợp Bitcoin làm tài sản dự trữ.

Thương vụ mua lại đầu tiên được MicroStrategy công bố bao gồm khoảng 21.000 BTC, trị giá hơn 250 triệu USD, tại thời điểm giá Bitcoin dưới 10.000 USD.

Ban đầu, nó sử dụng phương thức mua bằng tiền mặt, sau đó chuyển sang sử dụng việc phát hành và bán cổ phiếu và trái phiếu chuyển đổi để gây quỹ

Số lượng Bitcoin nắm giữ hiện tại của MicroStrategy đã được mua hơn 380.000 Bitcoin. Thời gian gần đây nhất, Bitcoin với tổng giá trị khoảng 5,4 tỷ USD đã được mua với mức giá trung bình là 97.862 USD mỗi đồng.

MicroStrategy ban đầu là một công ty phần mềm thông minh. Sau khi mua Bitcoin, hình ảnh của công ty này đối với thế giới bên ngoài đã trở thành một "công ty bóng tối" của Bitcoin. Từ tháng 10 năm 2000 đến tháng 9 năm 2020, giá cổ phiếu của MicroStrategy vẫn ở mức dưới 20 USD một cổ phiếu. Khi tiếp tục mua Bitcoin, sự tăng giảm giá cổ phiếu của nó bắt đầu tách biệt khỏi hoạt động kinh doanh của chính nó và thay vào đó trở thành một cổ phiếu khái niệm Bitcoin.

Cũng được hưởng lợi từ chiến lược tích cực mua Bitcoin trong những năm qua, chiến lược vi mô Giá cổ phiếu đã tăng hơn 20 lần từ mức 20 USD vào năm 2020. Giá cổ phiếu của MicroStrategy đã trở thành yếu tố khuếch đại giá Bitcoin và mức tăng của nó trong những năm gần đây đã vượt xa mức tăng của Bitcoin.

Xóa bỏ mô hình chiến lược vi mô

Trong những năm đầu, vi mô -chiến lược sử dụng tiền mặt trực tiếp Mua Bitcoin và bây giờ phát hành trái phiếu chuyển đổi để mua Bitcoin. Quy trình và nguyên tắc MicroStrategy phát hành trái phiếu để mua Bitcoin và sau đó bán cổ phiếu như sau:

1. Phát hành trái phiếu chuyển đổi: MicroStrategy chọn huy động vốn bằng cách phát hành trái phiếu cao cấp có thể chuyển đổi riêng lẻ cho người mua tổ chức đủ điều kiện.

2. Thu hút nhà đầu tư mua trái phiếu chuyển đổi: Mặc dù trái phiếu chuyển đổi chiến lược vi mô có lãi suất coupon thấp và giá chuyển đổi cao nhưng vẫn hấp dẫn một số nhà đầu tư vì những lý do sau:

a. Rủi ro thấp: Ngay cả khi không chuyển đổi khi đáo hạn, nhà đầu tư vẫn có thể lấy lại tiền gốc, trừ khi chiến lược vi mô thất bại.

b. Giá trị quyền chọn: Nhà đầu tư có quyền chọn trong thời hạn sáu năm. Khi giá cổ phiếu chiến lược vi mô tăng cao hơn mức giá đã thỏa thuận, thị trường chứng khoán có thể được thực hiện. chi phí thấp.

3. Sử dụng tiền để mua Bitcoin: MicroStrategy sẽ sử dụng số tiền huy động được thông qua việc phát hành trái phiếu chuyển đổi để mua Bitcoin và tiếp tục tăng lượng nắm giữ Bitcoin của mình.

4. Bán cổ phiếu: Khi giá Bitcoin giảm, các chiến lược vi mô có thể phản ứng bằng cách bán cổ phiếu. Một mặt, việc bán cổ phiếu có thể cung cấp cho công ty nguồn vốn bổ sung để đáp ứng các khoản trả nợ hoặc các nhu cầu tài trợ khác nhằm duy trì sự ổn định tài chính của công ty; mặt khác, bằng cách điều chỉnh tỷ lệ nắm giữ cổ phiếu và Bitcoin, cân bằng phân bổ tài sản và giảm thiểu rủi ro; do biến động giá Bitcoin gây ra.

5. Sức mạnh tổng hợp và tác động của chiến lược tổng thể:

a. Mối quan hệ chứng khoán-tiền tệ: Cổ phiếu được phát hành với giá cao hơn để mua Bitcoin và thúc đẩy Bitcoin tăng giá. , từ đó làm tăng tài sản ròng và thu nhập trên mỗi cổ phiếu của công ty, hình thành một chu kỳ tích cực. Hơn nữa, việc tài trợ để mua tiền xu sẽ đẩy nhanh tốc độ tăng trưởng lợi nhuận và mở rộng bội số định giá, khiến giá cổ phiếu tăng từ mức tăng trưởng tuyến tính sang mức tăng trưởng theo cấp số nhân. Sự gia tăng giá trị thị trường và giá cổ phiếu vượt quá mức tăng giá của chính Bitcoin.

b. Mối quan hệ chứng khoán-nợ: Giá trị thị trường của chiến lược vi mô tăng lên, đẩy nó vào nhiều chỉ số hơn, giao dịch phái sinh tăng lên và khối lượng giao dịch tăng lên, làm giảm chi phí vốn cổ phiếu và vốn vay. . Trái phiếu chuyển đổi của nó được thiết kế độc đáo và các tùy chọn chuyển đổi cổ phiếu và hoàn trả tiền mặt mang tính chiến lược vi mô, giúp tránh các vấn đề vỡ nợ do không có khả năng hoàn trả trái phiếu chuyển đổi khi đáo hạn và về cơ bản trở thành một công cụ "nợ-vốn chủ sở hữu" thân thiện. đến giá cổ phiếu và cổ đông.

c. Mối quan hệ tiền tệ-nợ: Nợ được tính bằng đô la Mỹ và sức mua của nó có xu hướng bằng 0 theo quan điểm tiêu chuẩn tiền tệ, trong khi sáng kiến chuyển đổi các điều kiện nằm ở chiến lược vi mô, sử dụng điều này “Nợ” đặc biệt để mua Bitcoin Về lâu dài, chỉ cần giá Bitcoin tăng, công ty sẽ có cơ hội thu được lợi nhuận khổng lồ và rủi ro sẽ được kiểm soát.

Các công ty tìm hiểu chiến lược vi mô

Chỉ cần mua Bitcoin là có thể tăng giá cổ phiếu lên 20 lần. Vô số công ty. ghen tị và đã học được chiến lược vi mô.

Đối với các công ty này, tác động trực tiếp nhất trong ngắn hạn là mặc dù nợ của công ty tăng lên nhưng công ty cũng nhận được một dòng tiền vào, giúp giảm bớt áp lực tài chính cho công ty. Khi Bitcoin tăng giá, giá trị tài sản Bitcoin do công ty nắm giữ cũng tăng lên. Đối với các công ty niêm yết, cổ phiếu của họ cũng sẽ trở thành cổ phiếu khái niệm tiền điện tử, tăng lên khi thị trường tiền điện tử tăng lên.

Đặc biệt trong nửa cuối năm nay, các công ty niêm yết đã bắt đầu mua Bitcoin Sau đây là một số công ty sử dụng Bitcoin làm tài sản dự trữ:

Marathon Digital :

strong>
Giống như MicroStrategy, công ty này, được coi là công ty khai thác Bitcoin lớn nhất thế giới, cũng phát hành trái phiếu chuyển đổi để mua Bitcoin.
Theo thống kê của HODL15Capital, tính đến ngày 15 tháng 11 năm 2024, trong số các loại tiền tệ nắm giữ của các công ty khai thác Bitcoin niêm yết công khai, Marathon Digital đứng đầu danh sách với 27.562 Bitcoin.
Vào tháng 11 năm 2024, công ty đã phát hành 1 tỷ trái phiếu chuyển đổi và công ty có kế hoạch sử dụng khoảng 199 triệu USD trong số tiền thu được này để mua lại 212 triệu USD trái phiếu chuyển đổi năm 2026. Số tiền còn lại sẽ được sử dụng cho việc mua lại Bitcoin và các mục đích chung của công ty, bao gồm các hoạt động mua lại chiến lược tiềm năng, mở rộng tài sản và trả nợ.
Giao dịch mua sớm nhất của nó là vào tháng 7 năm 2024, khi công ty mua 2.282 Bitcoin với giá 120 triệu đô la Mỹ và sau đó bắt đầu bán 250 triệu đô la Mỹ trái phiếu tư nhân để mua lại Bitcoin.
Nilam Resources:
Vào ngày 25 tháng 3 năm 2024, Nilam Resources, một công ty khai thác vàng ở Nam Mỹ, đã công bố kế hoạch phát hành Series cao cấp C Cổ phiếu đã mua được 24.800 Bitcoin trị giá khoảng 1,7 tỷ USD. Mục đích chính của giao dịch là mua lại MindWave, một thực thể có mục đích đặc biệt đặt tại Mauritius nắm giữ một số lượng lớn tài sản kỹ thuật số bao gồm Bitcoin. Những tài sản này sẽ dùng làm tài sản thế chấp cho các khoản đầu tư tiếp theo của công ty vào các dự án mang lại lợi nhuận cao. Việc mua lại đạt được bằng cách ký một thư mục đích (LOI) giữa Nilam và Xyberdata Ltd., và dự kiến sẽ hoàn thành thông qua hoán đổi vốn cổ phần. Nilam tin rằng động thái này sẽ giúp họ khám phá thị trường tài sản kỹ thuật số và mở rộng các kênh tài chính.
SOS Ltd.:
Đây là một công ty Trung Quốc được niêm yết trên Sở giao dịch chứng khoán New York với trí tuệ nhân tạo và blockchain là công nghệ cốt lõi, năm 2024 Vào ngày 27 tháng 11 Vào năm 2019, họ thông báo rằng ban giám đốc đã phê duyệt kế hoạch đầu tư 50 triệu USD vào Bitcoin (BTC), nhằm tăng cường bố cục ngành công nghiệp blockchain của mình.
Trước đây, công ty đã đầu tư vào các công ty khai thác tiền điện tử trong nhiều năm. Ngay từ năm 2020, SOS đã thông báo rằng họ sẽ chi khoảng 20 triệu đô la Mỹ để mua 14.238 máy khai thác Bitcoin và 1.408 máy khai thác Ethereum; vào năm 2023, SOS đã công bố ra mắt hơn 5.000 máy khai thác tự sở hữu tại trung tâm lưu trữ Texas It. đã ký thỏa thuận lưu ký với Bitmain để lưu trữ tổng cộng 6.000 máy khai thác cho đến ngày 20 tháng 8 năm 2025.
Để tối đa hóa lợi tức đầu tư và giảm rủi ro biến động thị trường, SOS có kế hoạch sử dụng nhiều chiến lược giao dịch định lượng khác nhau bao gồm chiến lược đầu tư, giao dịch và chênh lệch giá để giúp công ty đạt được lợi nhuận ổn định trong hiện tại. môi trường thị trường trong khi tiếp tục tối ưu hóa danh mục đầu tư theo thời gian.
Metaplanet:
Đây là công ty đầu tư có trụ sở tại Nhật Bản, chủ yếu tập trung đầu tư vào lĩnh vực công nghệ cao và đổi mới sáng tạo, đặc biệt là trí tuệ nhân tạo, khu vực Công nghệ chuỗi khối, công nghệ tài chính và các khía cạnh khác đã được trình bày và niêm yết trên thị trường. Vào ngày 28 tháng 11 năm 2024, họ đã công bố kế hoạch huy động lên tới 9,5 tỷ yên (khoảng 62 triệu USD) thông qua quyền đăng ký cổ phiếu mới để đẩy nhanh quá trình tích lũy Bitcoin.
Đầu tháng này, họ cũng cho biết sẽ phát hành trái phiếu thông thường (có bảo đảm) với tổng trị giá 1,75 tỷ yên (khoảng 11,3 triệu USD) với lãi suất hàng năm là 0,36% và kỳ hạn một năm. Số tiền thu được sẽ được sử dụng để mua Bitcoin.
Kể từ tháng 4 năm 2024, nó đã tiếp tục tích lũy Bitcoin và coi Bitcoin là tài sản dự trữ tài chính chiến lược của mình. Vì hành vi này nên nó được gọi là "MicroStrategy của Châu Á". Khi nó tiếp tục mua Bitcoin, giá cổ phiếu của nó tiếp tục tăng khi giá Bitcoin tăng, giống như chiến lược vi mô.
Boya Interactive:
Công ty là nhà phát triển và điều hành trong ngành trò chơi bài và trò chơi board game. Công ty được thành lập vào năm 2004 và niêm yết trên Sở giao dịch chứng khoán Hồng Kông vào năm 2013. Nó sẽ bắt đầu mua tiền điện tử vào năm 2023, bao gồm Bitcoin, Ethereum và USDT. Khi giá Bitcoin vượt quá 90.000 đô la Mỹ vào ngày 12 tháng 11 năm 2024, Boyaa Interactive đã tự nguyện tiết lộ trạng thái vị thế của mình: công ty nắm giữ 2.641 Bitcoin và 15.445 đồng Ethereum, với tổng chi phí lần lượt là khoảng 143 triệu đô la Mỹ và 42,5781 triệu đô la Mỹ, và chi phí trung bình xấp xỉ 54.000 USD/cái và 2.756 USD/cái. Lợi nhuận thả nổi lên tới gần 100 triệu USD.
Tesla:
Kể từ năm 2021, Tesla đã tiếp tục mua Bitcoin và tất nhiên cũng sẽ chọn bán nó. Theo dữ liệu của Arkham, Tesla nắm giữ 11.509 Bitcoin.
SpaceX:
Công ty do Elon Musk lãnh đạo cũng được cho là nắm giữ Bitcoin, nhưng số tiền chính xác vẫn chưa được công bố. SpaceX ước tính nắm giữ vài nghìn BTC trong kho của công ty mình.
Block.one:
Công ty mẹ của EOS, được báo cáo rằng họ nắm giữ tới 140.000 Bitcoin, nhưng lượng Bitcoin Coin nắm giữ thực tế của công ty và các chi tiết đầu tư liên quan chưa hoàn toàn công khai, minh bạch.
Block Inc.:
Một công ty thanh toán của Hoa Kỳ, người đồng sáng lập Jack Dorsey đã thông báo rằng bắt đầu từ tháng 4 năm 2024, Block sẽ sử dụng 10% trong số lợi nhuận gộp từ các sản phẩm liên quan đến Bitcoin để mua Bitcoin. Nó bắt đầu mua Bitcoin lần đầu tiên vào tháng 10 năm 2020. Theo dữ liệu từ trang web buybitcoinworldwide, tính đến ngày 18 tháng 9 năm 2024, Block, Inc. nắm giữ 8.211 Bitcoin.
Nexon Co Ltd:
Một công ty Hàn Quốc chuyên sản xuất trò chơi điện tử. Anh ấy bắt đầu mua Bitcoin vào tháng 4 năm 2021 và được cho là đã chi tổng cộng khoảng 100 triệu đô la, mua 1.717 Bitcoin.
Linekong Interactive:
Linekong Interactive, một công ty trò chơi niêm yết ở Hồng Kông, đã mua tiền điện tử nhiều lần kể từ năm 2023. Đã mua 19,3808 Bitcoin trong khoảng thời gian từ ngày 30 tháng 6 năm 2023 đến ngày 7 tháng 7 năm 2023 với tổng giá trị khoảng 590.000 USD. Trước đó, từ ngày 6 tháng 6 đến ngày 15 tháng 6, họ đã chi 650.000 USD để mua 24,8932 Bitcoin. Vào ngày 13 tháng 9 năm 2024, trong khoảng thời gian 12 tháng trước đó, công ty đã mua tổng cộng 93,85 Bitcoin, chi 2,7 triệu USD. Vào tháng 11 năm 2024, Linekong Interactive đã công bố ra mắt Quỹ quản lý đầu tư sinh thái mạng Bitcoin BTC NEXT trị giá 15 triệu đô la Mỹ.
Linekong Interactive đang tích cực phát triển Web3 và có mối quan hệ thân thiết với người sáng lập Wang Feng.
Yingcosmos:
Đây là công ty mẹ của Yingke APP và đã được niêm yết trên thị trường chứng khoán Hồng Kông. Vào tháng 3 năm 2024, công ty thông báo rằng ban giám đốc đã phê duyệt ngân sách 100 triệu đô la Mỹ để công ty mua tiền điện tử trên bất kỳ nền tảng giao dịch được cấp phép và quản lý nào trong vòng 5 năm tới.
Trong số 60 triệu đô la Mỹ này, 60 triệu đô la Mỹ sẽ được sử dụng để mua Bitcoin, khoảng 20 triệu đô la Mỹ sẽ được sử dụng để mua Ethereum và khoảng 10 triệu đô la Mỹ mỗi khoản sẽ được sử dụng để mua USDT và đô la Mỹ tương ứng .
Guofu Innovation:
Guofu Innovation, một công ty tài chính niêm yết trên thị trường chứng khoán Hồng Kông, đã công bố vào tháng 8 năm 2024 rằng công ty đã mua tổng cộng Đã thu được số Bitcoin trị giá 36 triệu đô la Hồng Kông.

Preview

Có được sự hiểu biết rộng hơn về ngành công nghiệp tiền điện tử thông qua các báo cáo thông tin và tham gia vào các cuộc thảo luận chuyên sâu với các tác giả và độc giả cùng chí hướng khác. Chúng tôi hoan nghênh bạn tham gia vào cộng đồng Coinlive đang phát triển của chúng tôi:https://t.me/CoinliveSG

Thêm bình luận

Đăng nhậpđể lại nhận xét tuyệt vời của bạn…

0 Bình luận

Sớm nhất

Tải thêm bình luận