انهيار مخطط بونزي البرازيلي بقيمة 190 مليون دولار: كيف يمكن لمستثمري العملات المشفرة حماية أنفسهم

المصدر: Beosin

في أبريل 2025، تم الكشف عن مخطط بونزي لمنصة الاستثمار البرازيلية في العملات المشفرة Braiscompany. خسر نحو 20 ألف مستثمر 190 مليون دولار بسبب الوعود الكاذبة بعوائد مرتفعة، وحُكم على العقل المدبر بالسجن لمدة 128 عامًا. لا يكشف هذا الحادث عن المخاطر العالية للاستثمار في العملات المشفرة فحسب، بل يذكرنا أيضًا بأهمية حماية أموالنا في هذه السوق المليئة بالفرص. ستستخدم هذه المقالة قضية شركة برايس كدرس لتعليمك كيفية التعرف على مخطط بونزي واتخاذ التدابير العملية لضمان سلامة الاستثمار.

عملية احتيال Braiscompany: لماذا وقع المستثمرون في الفخ؟ تأسست شركة Braiscompany في عام 2018 وتزعم أنها توفر دخلًا شهريًا ثابتًا بنسبة 8٪ من خلال تداول العملات المشفرة، مما يجذب عددًا كبيرًا من المستثمرين الأفراد. ومع ذلك، كشفت التحقيقات أن المنصة لم تقم أبدًا باستثمارات حقيقية، بل استخدمت أموال المستثمرين الجدد لدفع "العوائد" للمستثمرين الأوائل، وهو مخطط بونزي نموذجي. في بداية عام 2023، توقفت المنصة عن الدفع، وانقطعت سلسلة رأس المال، وخسر 20 ألف ضحية كل أموالهم. حكمت محكمة برازيلية على ثلاثة من المسؤولين التنفيذيين السابقين لشركة العملات المشفرة المنحلة Braiscompany بالسجن لمدة إجمالية تبلغ 171 عامًا، وهي واحدة من أقسى الأحكام في تاريخ البلاد بتهمة الاحتيال في مجال العملات المشفرة.

حُكم على جويل فيريرا دي سوزا، الذي تم تحديده باعتباره العقل المدبر، بالسجن لمدة 128 عامًا. وحُكم على شخصين آخرين - جيسانا رايان سيلفا وفيكتور فيرونيز - بالسجن لمدة 27 و15 عامًا على التوالي، بتهمة إدارة أموال العملاء والعمل كوسطاء رئيسيين في المخطط.

استند نجاح عملية الاحتيال إلى العوامل التالية:

• الإعلان الكاذب: استخدمت شركة Braiscompany التسويق العدواني وشراكات مزيفة رفيعة المستوى لتضليل المستثمرين.

• الافتقار إلى التنظيم: يخضع سوق العملات المشفرة في البرازيل لتنظيم ضعيف، ولم تخضع المنصات لمراجعات KYC/AML الفعالة.

• شبكة غسيل الأموال: من خلال الشركات الوهمية والمحافظ المشفرة غير المنظمة، تخفي المنصة تدفق الأموال. تذكرنا هذه القضية بأن عدم الكشف عن الهوية والطبيعة اللامركزية للاستثمار في العملات المشفرة، على الرغم من أنها توفر الحرية، إلا أنها توفر أيضًا أرضًا خصبة للاحتيال.

  كيف يمكن لمستثمري العملات المشفرة التعرف على مخططات بونزي

  لتجنب أن يصبحوا الضحية التالية، يحتاج المستثمرون إلى تعلم كيفية التعرف على الخصائص المشتركة لمخططات بونزي:

  1. الوعود المبالغ فيها بالعائدات: أي مشروع يضمن عائدًا مرتفعًا ثابتًا (من النوع الذي يكون مرتفعًا جدًا لدرجة يصعب تصديقها) يستحق الشك. أسواق العملات المشفرة متقلبة للغاية والعوائد الثابتة غالبًا ما تكون غير واقعية.

  2. الافتقار إلى الشفافية: ترفض المنصة الكشف عن استخدام الأموال أو استراتيجيات الاستثمار أو خلفية الفريق. على سبيل المثال، لم تنشر شركة Braiscompany سجلاتها التجارية علنًا على الإطلاق.

  3. التسويق عالي الضغط: غالبًا ما تستخدم عمليات الاحتيال الإعلانات العدوانية أو تأييد المشاهير أو "العروض المحدودة الوقت" لحث المستثمرين على دخول السوق بسرعة.

  4. قيود السحب المعقدة: تتطلب شركة Braiscompany قفل الأموال لمدة عام واحد. تعتبر صعوبة السحب من السمات النموذجية لمخطط بونزي.

  5. الفريق المجهول: كن حذرًا للغاية إذا كان فريق المشروع غير معروف أو يرفض قبول التحقق من KYC (اعرف عميلك).

  بعد اكتشاف ذلك، ينبغي على المستخدمين الاستثمار على الفور بحذر وإجراء تحقيقات متعمقة.

  سياسة البرازيل التنظيمية للبلوك تشين من هذا الحادث

  في السنوات الأخيرة، عملت البرازيل بشكل نشط على تحسين الإطار التنظيمي للبلوك تشين والعملات المشفرة لحماية المستثمرين ومكافحة الاحتيال.

  حول السلطات التنظيمية

  1. البنك المركزي البرازيلي (BCB): المسؤول عن تنظيم المعاملات المالية وأنظمة الدفع والأنشطة المالية التي تنطوي على العملات المشفرة. ويقوم البنك المركزي البرازيلي حاليًا بإجراء مشاورة عامة بشأن هذه القضية.

  2. هيئة الأوراق المالية والبورصة البرازيلية (CVM): مسؤولة بشكل أساسي عن صياغة وتنفيذ السياسات التنظيمية للأوراق المالية والأصول المالية الأخرى لضمان عدالة السوق وشفافيتها.

  3. الجمعية البرازيلية للاقتصاد المشفر (ABCripto): تلتزم الجمعية بوضع إرشادات لأفضل الممارسات لعمليات سوق التشفير كمبادرة مهمة للتنظيم الذاتي للصناعة. ورغم أن العضوية ليست شرطاً أساسياً، فإنها تُعتبر على نطاق واسع مؤشراً مهماً لممارسات الحوكمة السليمة.

  التشريعات الحالية ذات الصلة

  1. القانون رقم 14.478 (2022): يضع هذا القانون إطارًا تنظيميًا لمقدمي خدمات الأصول الافتراضية (VASPs)، وينص على أنه يجب على جميع مقدمي خدمات الأصول الافتراضية العاملين في البرازيل الحصول على ترخيص مسبق والامتثال الصارم للوائح مكافحة غسل الأموال وتمويل الإرهاب (AML / CTF).

  2. القانون رقم 12.865 (2013): ينظم هذا القانون بشكل أساسي تنظيم مجال التكنولوجيا المالية. على الرغم من أنها تستهدف بشكل أساسي المؤسسات المالية التقليدية، إلا أن بعض أحكامها تنطبق أيضًا على مجال العملات المشفرة.

  بناء نظام بيئي آمن ومتوافق مع قواعد سلسلة الكتل

  تُعد قضية شركة Braiscompany نموذجًا مصغرًا للتنظيم غير الناضج لسوق التشفير العالمية. إن الحكم القاسي الذي أصدرته السلطات البرازيلية (128 عاماً سجناً للعقل المدبر) يظهر أن الحكومة تكثف حملتها على الجرائم المالية. ومع ذلك، فإن التنفيذ وحده لا يكفي للقضاء على المشكلة. تتطلب صناعة blockchain جهودًا منسقة من التكنولوجيا والتنظيم.