コテージの季節は来るか？私がまだ暗号通貨に強気な理由

著者：The DeFi Investor出典：X、@TheDeFinvestor翻訳：Good Oba、ゴールデンファイナンス

最近、多くの人々が失っている。希望を失っている。トップトレントの多くがここ数ヶ月で60％以上ダウンしていることを考えると、彼らを責めることはできないだろう。このような不況の中、この市場で生き残るのは大変なことです。

しかし、このサイクルが終わっていないことを示す要因はいくつもあります。もちろん、金融市場で確実に起こることなど何もない。しかし、強気のリスクとリターンは非常に魅力的だと思う。

今回は、今年後半にコテコテのコイン取引シーズンがやってくると予想する理由と、次の放物線相場で利益を最大化するために私が今取っている手段を紹介する。

なぜ私はまだ暗号通貨に強気なのか

これにはいくつかの理由がある。

要するに、主なものは以下の通りです：

• 株式市場が史上最高値を更新している

• 米連邦準備制度理事会（FRB）は今年後半に利下げに踏み切る見通し

• 安定コインの総供給量は増え続けている

• 米大統領候補が暗号通貨を支持するように

• TradFi機関（ブラックロック）が暗号通貨に注力し始める

• 。この数ヶ月で約160億ドルの現金がFTXの債権者に分配され、その債権者の多くはその資金を市場に投入する可能性が高い

歴史的に、第3四半期は暗号通貨のパフォーマンスが最も悪い四半期の一つです。

歴史的に、第3四半期は暗号通貨のパフォーマンスが最も悪い四半期の一つであり、これが最近の下落を説明しているのかもしれません。

しかし、私は第4四半期にとても期待しています。

米国の選挙、FRBの利下げ、FTXの現金償還が第4四半期に予定されており、BTCがピークを迎えるシナリオは想像できない。

今のところ、BTCの優位性はこのサイクルで少ししか上がっていない。このトレンドが反転すると、通常コテージシーズンが始まりますが、第4四半期にそれが起こる可能性があると思います。

正しいプロジェクトに賭ける

さて、私の強気論を共有したので、次の市場局面で最高のパフォーマンスを発揮しそうなトークンを特定する私の戦略についてもお話したいと思います。

より優れた投資家になるための素晴らしい方法は、市場の過去を研究することです。

例えば、10倍の宝石を捕獲する方法を学ぶ最良の方法は、すでに10倍を達成したトークンの共通点をまず分析することだと思います。

次の5つの通貨は、最後の強気相場で100倍以上のリターンを出しています:

• 。SOL -- 最も人気のある非EVMブロックチェーンのソラナ・トークン

• LUNA  --テラ・ルナのトークン。--Terra Lunaのトークン。アルゴリズム安定コインの実験だったプロジェクトで、ひどい失敗に終わった

• MATIC 。- 最も人気のあるイーサL2プロジェクトの一つであるPolygonのトークン

• SPELL - Abracadabra.moneyのトークン。Abracadabra.moneyは、非常に高利回りのデゲン戦略をサポートするDeFiレンディングプラットフォームです

• FTM - 2021年のマニアフェーズで最も急成長しているトークンであるFantomのトークン。

私は、彼らの大成功はいくつかの大きな要因に起因すると考えています。style="text-align: "left;">スピリチュアル・リーダーシップ - ド・クォンはLUNAのスピリチュアル・リーダー、アンドレ・クロニエはFTMのスピリチュアル・リーダー、ダニエレ・セスタはSPELLのスピリチュアル・リーダーです。

この3人は皆、非常にカリスマ性があり、自分のプロジェクトの周りに強力なコミュニティを築くことに成功している。優れたメディアプレゼンスと優れた個性を持つ創設者は、プロジェクトの成功に大きく貢献することができます。

小売業界は、強力なリーダーのいるプロジェクトに投資したがる。カルト的なリーダーのいるプロジェクトのほとんどは、長期的にはうまくいきませんが、強気相場が終わる前に賭けることで、莫大なお金を稼ぐことができます。

• 革新的な製品

新しいユニスワップは必要ありません。新しいUniswapフォークは必要ありません。

これを達成する最善のチャンスは、競合他社のプロジェクトをただコピー＆ペーストするのではなく、限界を押し広げ続ける革新的なプロジェクトに賭けることです。

だからといって、まったく新しいものを作る必要はない。

しかし、理想を言えば、競合よりも10倍優れた製品を持ち、はるかに速く出荷するアイテムに賭けたい。

思い浮かぶ良い例は、Pendleです。

Pendleは、エアドロップ・ポイント取引をサポートした最初の収益取引プロトコルで、この機能を初めて実装することで莫大な収益を得ました。

実際、そのチームは人気のあるプロトコルとの統合を発表し続けており、ペンドルは最大の収益取引プロトコルとしての地位を維持しています。

• ウェブ2やウェブ3の大手企業とのパートナーシップ

ペンドルは、ウェブ2やウェブ3のプラットフォーム開発のリーダーとなっています。align: left;">小売業の投資家は、プロジェクトが他の大規模なWeb3プロジェクトや大人気のWeb2企業との提携を発表するのを見るのが好きです。

ポリゴン、ソラナ、テラ・ルナはこうすることで多くの注目を集めました。



パートナーシップの発表は、強気相場中に大規模なトークン暴騰を引き起こす可能性があります。

• トークンの有用性が高く、トークンの排出量が少ない

SOL、MATIC、FTM、LUNAはすべて、ガスの支払いとブロックチェーンネットワークの保護に使用され、SPELLは収益分配モデルを使用しています。

UNIのようなシンプルなガバナンストークンも、2021年の強気相場の前半では好調だった。

しかし、私は、このサイクルでアウトパフォームするトークンのほとんどは、単純なガバナンストークンではなく、何らかの付加的なユーティリティを持つと信じています。

以下は、潜在的なトークンのユースケースの例です：

• 経費割引

• Revenue share

• Payment of network手数料

• Buyback and Destruction Mechanism

• Agreement Usersに対する報酬の増加

• Agreement Usersに対する報酬の増加

• 独占サービスへのアクセス（例：web3のローンチパッドへのアクセス）

Memecoinは明らかにこのルールの例外であり、ユーティリティがなくともでも、私は一般的に通貨は買わない。しかし、私は一般的にmemecoin以外の実用性のない通貨は買わない。

権利確定スケジュールを確認することも重要だ。次の365日間で流通量が300％以上増加するトークンは購入したくない。

大規模なトークンのアンロックは、今年何度か起こったように、トークンの価格に大きな影響を与える可能性があります。Token Unlocksのようなツールを使って、今後のトークンのアンロックと100以上のトークンの権利確定スケジュールを監視することができます。

トークン供給総量の大部分はすでに流通しています。

• 今後の主なきっかけ

トークン価格にポジティブな影響を与える可能性のあるカタリストの例をいくつか紹介します:

• 主要なプロトコルのアップグレード

• トークン経済学のアップグレード

• 大規模CEXへのトークン上場

• 新製品発表

• 資金調達の発表

• 主要なパートナーシップの発表

触媒は、トークンの価格パフォーマンスを大幅に向上させることができます。そのため、私は通常、近い将来に大きなカタリストがあるプロジェクトにのみ投資しています。

私が常に自問するのは、

なぜ私と同じトークンを、より高い価格で買う人がいるのだろうか？

少なくとも一つの正当な理由が見つからなければ、私はそのトークンを二度と買わない。強い信念こそが、金持ちになれる本当の賭けなのだ。

このサイクルでの私の計画は、上記の条件を満たすコインを10枚まで保有することだ。自分が何をしているのかわかっているのであれば、過剰な分散投資は価値がありません。

エアドロップ：まだ養殖する価値があるのか？

過去数回の大々的に宣伝されたエアドロップは、多くの人を失望させました。

LayerZeroは最近の例です。

ここ数年、エアドロップ農業の人気が高まるにつれ、多くのエアドロップの機会は、特に工業的な農家の出現により、現在では非常に希薄になっています。



そのため、最近のほとんどの空輸は、工業農家への報奨を避けるために、直線的に分配され、もはや階層的なシステム（例えば、地頭）に基づいていない。

エアドロップの直線的な分配は悪いことなのでしょうか？

問題は、エアドロップの直線的な分配から最も恩恵を受けるのはクジラだということです。

エアドロップで1000ドルを5万ドルにすることは、今はほとんど不可能です。

でも、正しい方法でお金を稼ぐことはできると信じています。

私がトークンレスプロトコルに求める主な基準は以下の通りです：

• 強いコミュニティ - Xに関するプロジェクトのコミュニティは強い。strong>--プロジェクトのコミュニティがX上で活発であればあるほど、そのトークンの評価は高くなる

• ベンチャーキャピタルから資金を調達している。-そのチームがより多くの資金を調達すればするほど、ローンチ時のプロトコルトークンの評価額が高くなる可能性が高い

• TVL/total funds raised ratio compared to other token-less projectsTVL/total funds raised ratioが他のトークンレスプロジェクトと比べて低い。strong>-比率が高ければ高いほど、エアドロップの機会が乱獲されていることを示す可能性があるため、比率は低ければ低いほどよい

Polymarketは、TVL/総調達資金比率が優れているプロトコルの素晴らしい例です。



理想的には、人々がプロトコルのエアドロップを利用しているのは、単にエアドロップのファーミング目的ではなく、実際に有用だと考えているからです。

すべての強気相場は、新しい世代の億万長者を生み出す。

しかし、90％以上の人が、貪欲さゆえに利益のほとんどを市場に還元してしまうというデータがある。だからこそ、現実的な出口計画が必要なのです。

長期ポジションの場合、私は主にファンダメンタルのトリガーに基づいて利益を取ります。

以前のサイクルでトップを示した複数のトップシグナルが見え始めたら、私は逆ドルコスト平均法を使って売り始めます。

逆ドルコスト平均法は、一定の間隔で同じ数のトークンを売却するという点で、ドルコスト平均法の反対です。

私がフォローしているいくつかの優れたトップシグナル:

• ジム・クレーマーは暗号通貨を推しています。

• CoinbaseがApp StoreのNo.1アプリに

• 友人や家族が暗号通貨について話し始めています。家族が暗号通貨について話し始めている

• 一部の有名人が独自の通貨を発行し始めている

• あなたのXタイムライン上でロレックスや高級車を自慢している

• これらがあなたのXタイムラインをとても素晴らしいものにしている。

• Uselessプロジェクトが数千万ドルを調達

• 金融系YouTuberが暗号通貨について頻繁に語り始めている

• グーグルの「暗号通貨」検索トラフィックが急上昇し、過去最高を更新

• 5桁のAPY報酬を提供するポンジファームは、数十億のTVLを集めている

• 5桁のAPY報酬を提供するポンジファームは、数十億のTVLを集めている

  5桁のAPY報酬を提供するポンジファームは、数十億のTVLを集めている。

これまでのところ、私たちが目にした唯一のトップシグナルは、有名人がmemecoinを立ち上げたことです。

BTCやトレントが特定の価格レベルに達したときに利益を得ることも有効な戦略です。しかし、適切な価格水準を見極め、いつ売るのが賢明かを判断するのはずっと難しいと思います。

結論

私は常に現実的であろうと心がけているので、私の考えは以下の通りです:

この強気市場で成功するのは、過去のサイクルで成功するよりも難しいかもしれません。この強気相場で成功することは、過去のサイクルで成功することよりも難しいかもしれない。その理由の1つは、暗号トークンの急増です。