아르테미스 연구 보고서: 스테이블코인 결제 도입의 최전선 데이터

스테이블코인은 단순히 (은행 상품에 의존할 필요 없이) 암호화폐 거래를 위한 편리한 교환 수단에서 소비자 및 기업 결제에 더 널리 사용되는 도구로 발전한 것은 잘 알려진 사실입니다. 최근에는 다음과 같은 주요 결제 회사들이  Visa,마스터카드및 및 . span>스트라이프는 이미 스테이블코인을 결제 프로세스에 통합하기 시작했습니다.

이러한 트렌드를 배경으로,블록체인 기반로 부상하고 있습니다. 주요 결제 및 결제 네트워크의스테이블코인의 전체 공급량은 약2390 입니다. span>10억 달러, 5년 전에는 100 . 10억 달러. 매일 약 1,000개의 블록체인 주소에서 스테이블코인을 거래합니다. 백만 개의 블록체인 주소에서 스테이블코인을 거래합니다. 15개 이상의 블록체인 주소가 0이 아닌 스테이블코인 잔고를 보유하고 있습니다.

거래량을 정확하게 추정하기는 어렵지만, 탈중앙화 금융(DeFi, 7.8 $조), 중앙화된 거래소(4.3 $조) 및 검증된 추출 가능 가치(MEV,1.9 조 달러)를 비롯해 연간 거래량이 1조 달러를 초과하는 다른 분야도 있습니다."1 1조 달러를 초과하며 다양한 애플리케이션 시나리오를 지원합니다. 국제결제은행(BIS)에서도 매년 약 $400미국 달러를 통해 매년 10억 달러의 국경 간 거래가 이루어집니다.">USDC & nbsp )및 USDT 정산.

이상99 퍼센트. 의 스테이블코인은 미국 달러를 기준으로 하며, 따라서 미국 달러 자산에 의해 뒷받침됩니다. 스테이블코인을 국가로 간주한다면, 미국 국채 중 첫 번째 14 가 될 것입니다. span>최대 보유자. 스콧 베센트 미국 재무부 장관은 "우리는 미국을 세계의 지배적인 기축 통화로 유지하기를 원하며 이를 위해 스테이블코인을 사용할 것"이라고 말했습니다. 재무부의 차입 자문위원회는 2028년까지 스테이블코인의 공급이 2조 달러로 증가할 것으로 예상하고 있습니다.

그러나 스테이블코인 결제에 대한 구체적인 데이터는 역사적으로 부족했으며, 일반적으로 하향식 접근 방식(즉, 체인 상의 모든 스테이블코인 거래를 살펴보고 잡음을 걸러내는 방식)을 통해 추정해왔지만 이러한 추정치는 여전히 불완전합니다. 작년에 Artemis, 캐슬 아일랜드및 비자일반 스테이블코인 사용자가 경제 생활에서 스테이블코인을 어떻게 사용하는지 파악하기 위해 5개 신흥 시장 국가를 대상으로 한 설문조사를 공동으로 발표했습니다. 그러나 알려진 스테이블코인 결제 규모에 대한 구체적인 데이터는 존재하지 않습니다.

이러한 이유로,Artemis&. 유나이티드 캐슬 아일랜드 와 함께 잠자리, 이 연구에서 종의 예로 제시된 , 종의 31 최종 사용자를 대신하여 거래를 처리하는 스테이블코인 기반 결제 회사에서 제공하는 새로운 데이터 세트,에 대한 검토를 포함합니다 20 스테이블코인 기반 결제 업체를 조사하여 데이터와 결합한 결과 11 B2B,,P2P,B2C. span leaf="">, 카드 결제 및 사전 파이낸싱). 이는 현재까지 가장 포괄적인 보고서로, 새롭게 떠오르는 스테이블코인 결제 분야의 거래량 대부분을 포괄하는 것으로 여겨집니다.

조사를 통해 다음과 같은 데이터를 얻을 수 있었습니다:

• 출발2023 연도1 월부터2025 연도 2 스테이블코인 결제에 명확히 기인할 수 있는 달은 942개월에 달했습니다. 942 < span leaf="">10억 달러. 기준< span leaf="">2025년< span leaf="">연도< span leaf="" ">2 개월, 샘플의 스테이블코인 결제액은 연간 기준으로 723에 달했습니다. 10억 달러 실행률.

• B2B 결제(연간 기준 36억 달러에 도달)가 가장 활발했고, 그다음으로 $36$10억 순이었습니다. )P2P($180. 억 달러 실행률), 카드 연계 결제(132 < span leaf="">10억 달러),B2C(< span leaf="">$33 억) 및 사전 자금 조달($25 ). 억 달러)와 더불어, P2P < span text="">그 외에는 모든 영역에서 빠른 성장세를 보였습니다.

• 샘플에 포함된 회사 중,테더오브 USDTUSDT< span leaf="">가 가장 널리 사용되는 스테이블코인으로, 약 90%를 차지합니다시장 점유율, 그다음으로 '원'''의 순입니다. USDC. 트론이 거래량 기준으로 가장 인기있는 블록체인이며, 그다음으로 입니다. span leaf="">이더리움, 바이낸스 스마트이더리움 순입니다. 체인및 폴리곤폴리곤.

이 문서에서 정리한 내용입니다  아르테미스새로운 연구:스테이블코인 결제. 암호화폐 항해의 시대에 우리를 안내하기 위해에서. 원본 보고서:

https://reports.artemisanalytics.com/stablecoins/artemis-stablecoin-payments- from-the-ground-up-2025.pdf

I. 스테이블코인 핵심 메트릭스

참여 기업의 데이터와 체인에 대한 추가 예측을 바탕으로< span text="">2023연도 1 < 월2025 2 연중 월다양한 결제 유형별 월월 span leaf="">$942 10억 달러의 스테이블코인 결제가 이루어졌으며, 대부분의 결제가 블록체인에서 직접 이루어졌습니다. 이러한 결제는 연평균  2025년  년  에서 처리되고 있습니다. span leaf="">2 개월 도달 약 723. 10억 달러.

B2B 결제가 트래픽의 대부분을 차지했습니다. 그다음으로 송금과 카드 결제(보통 스테이블코인 지갑에 연결된 직불카드나 선불카드)가 그 뒤를 이었습니다. 그리고B2C결제가 있습니다.

송금된 금액의 비율 측면에서 고객 자금 흐름을 정산하는 데 가장 많이 사용되는 블록체인은트론입니다. span>, 그 다음이 이더리움입니다, 폴리곤및 코인스마트체인. "">바이낸스 스마트 체인. 이는 사용자가 이 다섯 가지 블록체인을 우선적으로 사용한다는 것을 발견한 2024연례 보고서의 조사 결과를 반영합니다. 당시에는 이더리움이 가장 인기 있는 네트워크였습니다.

아래 차트의 기반이 되는 데이터는 참여 기업이 제공한 데이터의 대표적인 하위 집합(백분율로)을 나타낸 것입니다. leaf=""> 57%), 모든 참가자가 블록체인 분류에 따라 재무 흐름을 보고한 것은 아니기 때문입니다. 이러한 데이터는 또한 블록체인 노드의 직접 모니터링을 통해 도출된 Artemis추정치와 비교하여 검증되었습니다. .

데이터 제공에 관여하는 대부분의 회사는 스테이블코인 결제를 위해 여러 블록체인을 사용합니다. 이 연구에 참여한 회사 중 가장 많이 사용되는 네트워크는 웨이브필드, 이더, 코인스마트이지만 지원되는 블록체인의 꼬리가 더 길어지고 있습니다.

조사 대상 기업 샘플에서,Tether < span text="">Tether USDT 는 다른 스테이블코인보다 훨씬 높은 사용률로 연구 중인 회사입니다. 자금 흐름을 정산하는 데 가장 많이 사용되는 스테이블코인입니다. USDT 와 함께 살펴보겠습니다. span leaf="">원 of USDC& 국가별 사용량 비교.

연구에 참여한 기업들이 제공한 지리 데이터를 기반으로, 거래가 블록체인 노드에 도착할 당시의 온체인 엔티티를 살펴 거래를 볼 수 있는 기능과 결합하여 IP. 주소와 시간대 그리고 지리적 속성 추정치를 추가로 확보하여 스테이블코인 거래의 대부분을 생성하는 국가를 파악할 수 있습니다. 미국, 싱가포르, 홍콩, 중국, 일본, 영국이 스테이블코인을 가장 많이 송금하는 국가로 나타났습니다.

이 연구에 포함된 기업 중 싱가포르< span text="">-중국 채널가 가장 활발한 안정화 통화 흐름이 되었습니다. 채널입니다. 그 다음으로 큰 7개의 통로에는 모두 미국이 포함되어 있어 미국이 글로벌 스테이블코인 사용의 중심지임을 알 수 있습니다. 싱가포르와 중국 홍콩도 자주 등장하는데, 이는 지역 금융 중심지로서의 중요성과 국경을 넘나드는 스테이블코인 활동의 깊은 통합을 반영합니다.

국경 간 결제의 용도 중 하나는 특히 널리 사용되는 채널 외에는 전 세계적으로 여전히 비싼 송금의 대안으로 사용됩니다. 스테이블코인 기반 송금은 거래소 간에 직접 송금할 수 있어 비용과 지연을 줄일 수 있습니다. 인도, 나이지리아, 멕시코와 같이 암호화폐 채택률이 높은 국가에서는 블록체인 트랙을 통해 결제된 송금이 송금 대행 은행이나 다음과 같은 채널을 통한 기존 송금을 대체했습니다.  Wise 또는 Remitly 와 같은 핀테크 기업들 실현.

사례 A --Binance Pay소비자 등급 결제 도구

바이낸스 페이는 코인 거래소에 내장된 비접촉식, 국경 없는, 안전한 글로벌 암호화폐 결제 솔루션입니다. 바이낸스는 세계 최대 규모의 중앙 집중식 거래소로, 이상의 거래소를 보유하고 있습니다. 2.7억 명의 등록 사용자를 보유하고 있습니다. 바이낸스 페이는 사용자와 판매자가 채굴 수수료를 지불하지 않고도 전 세계에서 암호화폐를 결제할 수 있도록 지원합니다( < 가스 수수료). 바이낸스 페이는 일상적인 거래에 암호화폐의 힘을 가져다줍니다. 현재 코인페이는 다음을 지원합니다:

• 300+< span text="">암호화폐암호화폐 간 결제(코인세이프 사용자는 다른 코인세이프 사용자와 즉시 암호화폐를 주고받을 수 있음).

• 100+< span text="">암호화폐기업 대 소비자(B2C)용입니다. span>) 결제(전 세계 코인페이 온라인 및 오프라인 판매자에서 암호화폐 결제 사용).

• 를 보유한 사람. span text="">4000 백만+활성 결제 사용자 및 32,000+글로벌 생태계 내 가맹점< .

Binance Pay 암호화폐를 일상 생활에서 실용적이고 접근 가능하며 유용하게 만드는 것을 목표로 합니다--수천 개의 온라인 및 오프라인 상점에 송금하여 원활하게 결제할 수 있는 P2P 서비스입니다. 사용자에게 채굴 수수료가 없는 즉각적인 거래, 다중 통화 지원, QR코드, 인앱 프로세스 또는 온라인 및 오프라인 판매자의 결제 링크를 통해 원활하게 거래할 수 있는 방법을 제공합니다. 현재 Binance Pay는 와 제휴를 맺고 있습니다. Pix 통합,Pix . span>은 브라질 중앙은행에서 개발한 즉석 결제 시스템으로 1.74 입니다. leaf="">10억 명의 사용자와 1500 백만 개의 기업, 이를 통해 사용자들은 브라질로 실시간 암호화폐 결제를 할 수 있습니다. 헤알화.

판매자에게는 코인 페이가 여러 가지 장점을 제공합니다.

• 실시간 결제: 거래가 암호화폐로 즉시 처리 및 결제됩니다.

• 국경 간 결제 지원:은행 제한 없이 전 세계에서 암호화폐 결제를 송금하고 받을 수 있습니다.

• QR 코드, 인앱 결제 또는 결제 링크: 온라인 및 오프라인 판매자를 위한 암호화폐 결제를 원활하게 수락합니다.

• 직접 인출 및 사전 승인< span leaf="">: 고객의 한 번의 승인을 통해 반복 또는 자동 결제 활성화구독, 여행 또는 교통과 같은 사용 시나리오에 적합합니다.

• 인보이스:쉽게 수금할 수 있도록 QR 코드가 포함된 암호화폐 인보이스를 생성하여 전송하세요.

• 결제:암호화폐의 즉각적인 대량 배포--글로벌 급여 결제, 공급업체 결제, 로열티 보상, 세금 환급 등에 사용할 수 있습니다.

사례  B-. -BVNK 엔터프라이즈 스테이블코인 결제 인프라

< span leaf="">BVNK는 은행과 블록체인을 단일 플랫폼에 통합하여 글로벌 자금 흐름을 가속화하는 스테이블코인 결제 인프라를 제공합니다. 스테이블코인은 즉각적인 글로벌 결제와 같은 강력한 이점을 제공하지만, 기업들은 대규모로 통합하는 데 어려움을 겪는 경우가 많습니다. BVNK 이 문제를 해결하는 방법:

• < p style="text-align: left;">BVNKBVNK의 자동 변환 기능은 기업이 스테이블코인에 직접 액세스할 필요가 없음을 의미합니다. - 미국 달러, 파운드 또는 유로로 자금을 보유할 수 있습니다.

• 독점 인프라 및 모듈성 API 법정화폐와 암호화폐 간의 일관성을 유지하여 빠른 통합과 유연성을 보장합니다.

스테이블코인 인프라를 통해 < span text="">BVNK 핀테크 및 글로벌 결제 사용 사례를 보유한 기업과의 파트너십:

• 세계 최대 가맹점 인수업체 중 하나 Worldpay임베디드 지갑을 사용하여 BVNK고객에게 안정적인 글로벌 결제를 위한 즉각적인 글로벌 결제를 위한 코인을 제공합니다--파트너, 고객, 계약자, 크리에이터, 판매자 등에게 판매자 등 여러 마켓플레이스의 파트너, 고객, 계약자, 크리에이터 등에게 지급됩니다. 결제는 법정화폐 잔액에서 이루어지므로 Worldpay나 고객이 암호화폐를 취급하거나 보유할 필요가 없습니다. .

• 고용주로서의 기록 플랫폼 Deel사용BVNK< 대상 100 다수다중 국가10,000복수의 프리랜서에게 스테이블코인으로 지급됩니다. 근로자는 빠른 지급을 보장하고 현지 통화 인플레이션을 헤지하기 위해 스테이블코인 형태로 급여를 받을 수 있습니다.

• 디지털 자산 금융 플랫폼비트웨이브 BVNK 와 제휴했습니다. span>파트너십을 맺고 스테이블코인 결제 기능을 인보이스 발행 소프트웨어에 통합하여 상업 고객이 고객으로부터 스테이블코인 결제를 받고 이를 법정화폐로 자동 변환할 수 있도록 지원합니다. --또는 그 반대도 마찬가지입니다.

BVNK 주요 스테이블코인과 기존 은행 기능을 연결하는 인프라로, 여러 관할권의 규제 라이선스를 통해 지원됩니다. 이 회사는 최근 금융 기관이 스테이블코인 기능을 통합하고 국경을 넘어 효율적으로 조정할 수 있는 자체 호스팅 인프라 제품인 Layer1을 출시했습니다. 스테이블코인과 기존 결제 경로 간의 국경 간 결제를 효율적으로 조율할 수 있는 자체 호스팅 인프라 제품입니다.

BVNK 전통 금융 시스템과 블록체인 금융 시스템을 결합하여 블록체인 금융 시스템을 통합하여 다음 단계의 디지털 결제 혁신을 위한 핵심 원동력이 될 것입니다.

II. 글로벌 지역 채택

이 섹션에서는 이용 가능한 국가별 데이터를 기반으로 지역 수준에서 주요 결과를 요약합니다. 광범위한 연구에 포함된 기업 중  52%의 기업이 지역 수준의 보고를 제공하여 스테이블코인의 사용 현황을 분석할 수 있게 해 주었습니다. 지역 및 국가별 사용 패턴을 분석할 수 있었습니다.

이 인사이트는 핀테크, 거래소, 결제 플랫폼, 액세스 채널 제공업체 등 스테이블코인 기반 기업들이 시장 전반에서 어떻게 운영되는지 보여줍니다. 지역별 행동을 살펴봄으로써 기업들이 어디에서 거래를 결제하는지, 선호하는 블록체인과 스테이블코인은 무엇인지, 지역 인프라가 제품 설계와 사용자 참여에 어떤 영향을 미치는지 파악할 수 있습니다.

2.1 남미 전역,트론은 특히 콜롬비아, 에콰도르, 브라질에서 스테이블코인 결제를 위한 주요 블록체인으로 우세하며, 이 지역에서 관찰된 활동의 대부분을 차지합니다.">. 반면 아르헨티나와 페루에서는 이더리움이 이 시장에서 선도적인 블록체인으로 남아 있습니다. 트론을 능가합니다. 폴리곤은 아르헨티나와 페루에서 적당히 사용되었지만, . BSC는 칠레, 브라질, 에콰도르에서 상당한 인기를 얻고 있습니다.

중남미에서는 USDT 이체량 기준 선도적인 스테이블코인입니다. 다른 시장과 차별화되는 아르헨티나는 이 지역에서 유일하게 스테이블코인의 비중이 높은 국가입니다. 거래량의 거의 절반에 달합니다. 브라질, 칠레, 콜롬비아에서는 USDC  사용이 완만하게 성장한 반면 에콰도르와 페루에서는 거의 무시할 수 있는 수준입니다.

다른 안정적인 통화로는  PYUSD가 있습니다. 및 DAI로 분석 대상 국가에서는 활동이 거의 없었습니다. 다른 지역 시장과 비교했을 때,미국 달러화의 광범위한 존재는 아르헨티나의 지속적인 통화 불안정성을 반영하는 것일 수 있습니다. 벤처 캐피탈의 지원을 받는 스타트업이 더 많이 생겨났기 때문일 수 있습니다. 반면, 주변 국가의 스테이블코인 사용은 여전히 USDT 에 기반한 오랜 시스템에 크게 의존하고 있습니다.

Case C--Bitso. 중남미 기업을 위한 국경 간 결제에 집중

비트소 비즈니스는 라틴 아메리카(아르헨티나, 브라질, 콜롬비아, 멕시코), 미국, 유럽의 기업을 위한 스테이블코인 기반 금융 서비스 제품군을 제공하며 국경 간 결제 혁신에 중점을 두고 있습니다.

• 비트소 비즈니스스테이블코인 및 기타 디지털 자산을 활용하는 솔루션을 제공하여 모든 규모의 기업이 더 빠르고 투명하며 비용 효율적으로 국경을 넘나드는 결제를 할 수 있도록 지원합니다.

• 기업은 국제 거래를 간소화하고 다중 통화 운영을 관리하며 기존 은행 시스템과 관련된 복잡성과 비용을 줄일 수 있습니다. 그 결과 국경 간 결제 시간이 단축되고 현금 흐름 관리가 개선됩니다.

• 비트소 비즈니스 강력한 및 엔터프라이즈급 인프라를 제공하여 기업이 다음을 수행할 수 있도록 지원합니다. 기존 비즈니스 프로세스에 암호화폐 기반 결제를 통합할 수 있습니다. 이를 통해 조직은 보다 유연하고 통제력 있게 국제 자금을 수취하고 지급할 수 있습니다.

• 비트소 비즈니스 과 같은 법정화폐 기반 코인 개발과 같은 내부 혁신MXNB MXNB (멕시코 페소 스테이블코인)는 특정 지역의 요구에 맞는 맞춤형 솔루션을 제공하겠다는 약속을 보여줍니다.

• 규제되고 안전한 플랫폼을 제공함으로써 비트소 비즈니스는 라틴 아메리카 기업뿐만 아니라 라틴 아메리카에서 사업을 운영하고자 하고 국경 간 결제 프로세스를 최적화하고자 하는 글로벌 기업의 핵심 파트너로 자리매김하고 있습니다.

사례 D--컨덕트스테이블코인으로 국경 간 결제 및 현지 결제 연결

내 컨덕트< span leaf="">에서는 기업이 다양한 국내 결제 트랙에서 스테이블코인과 현지 법정화폐를 원활하게 거래할 수 있도록 지원합니다. 결제 플랫폼, 핀테크, 신생 은행은 당사의 통합을 통해 고객에게 스테이블코인으로 국경 간 결제 서비스를 제공할 수 있습니다. 국경 간 결제 서비스를 지원하여 고객이 미국 달러로 결제할 수 있도록 합니다. -. 10여러 다른 통화로 빠르고 저렴한 수수료로 결제할 수 있습니다.

스테이블코인 기반 결제가 비즈니스에 중요한 이유:

• 즉각에 가까운 결제 속도는 결제가 전송되는 시간을 크게 단축하여 기업의 운전 자본과 신용 수요를 위한 자금을 확보할 수 있게 해줍니다.

• 브라질 기업들이 유로 결제 비율을 500% 이상500 을 초과하는 비율로 결제합니다. 회, 매년 수천 시간의 거래 정산 시간을 절약할 수 있습니다.

• 현지 통화가 변동하는 시장에서 스테이블코인은 기업이 미국 달러로 표시된 자금 풀을 유지하면서 국내 결제를 신속하게 처리할 수 있도록 결제할 수 있습니다.

• 2024 한 해 동안 콜롬비아 회사는 자금 풀을 미국 달러에 고정된 스테이블코인에 보유하여 자금의 인플레이션율을 6.6%로 높였습니다."2.96%.

• 블록체인의 투명성과 향상된 결제 속도는 국경 간 결제의 블랙박스를 제거하여  MT103 다른 기존 거래 검증 방법의 필요성을 없애줍니다.

• 스테이블코인 결제는 즉각적이고 불변하므로 조정에 필요한 시간을 줄이고 운영 비용을 절감할 수 있습니다.

아프리카

아프리카 시장에서는트론<...< span text="">및이더리움은 스테이블코인 결제를 위한 주요 블록체인이었습니다. 분석 대상인 아프리카 10개국 중 이집트, 에티오피아, 가나, 모리셔스, 모로코, 모로코, 모잠비크 등 6개국에서 트론이 선두를 달리고 있습니다. , 모리셔스, 모로코, 세이셸 등 6개 국가에서 선두를 달리고 있으며, 이더리움은 케냐, 나이지리아, 남아프리카공화국, 남아프리카공화국에서 가장 많이 사용되는 블록체인입니다. 우간다에서 가장 많이 사용되는 블록체인입니다. BSC는 이집트, 모로코, 남아프리카공화국과 같은 국가에서 소폭이지만 꾸준히 기여하며 후순위에 머물고 있습니다.

USDT 분석된 모든 아프리카 시장에서 지배적인 스테이블코인으로, 지속적으로 송금액의 대부분을 차지하고 있습니다. 그러나 USDC도 여러 국가(특히 나이지리아, 우간다, 남아프리카공화국, 케냐)에서 상당한 채택률을 보이고 있습니다. 이들 국가에서는 상당한 소수 점유율을 차지하고 있습니다. 반면 이집트, 에티오피아, 모로코와 같은 시장에서는 USDC의 사용이 미미합니다.

케이스 E--Yellow 카드아프리카 스테이블코인 채택 선구자

< span text="">옐로우 카드는 아프리카 최대이자 최초의 라이선스 스테이블코인 회사로 20개국가. 저희는 모든 규모의 개인과 기업이 쉽게 국제 결제를 하고, 금융 자산을 보호하고, 재무 기능을 관리하고, 경화 유동성에 접근할 수 있도록 지원합니다. 당사의 25,000 다수의 고객이 주로 스테이블코인을 사용하는 용도는 입니다. span>B2B결제 비즈니스.

안정화된 코인은 아프리카 통화 및 은행 시스템의 핵심 문제를 해결합니다. 아프리카 국가의 70% 이상이 외환 부족의 위기에 직면해 있습니다. . 많은 시장에서 현지 은행 직불카드는 해외에서 사용할 수 없고, 은행은 해외 결제를 처리할 수 없으며, 미국 달러에 대한 접근이 심각하게 제한되어 있습니다.

안정화된 통화가 현지 통화 거래를 대체하지 못하고 있습니다. --그들은 이전의  SWIFT에 대한 의존을 대체합니다. 네트워크 결제,  SWIFT 네트워크는 비싸고 느리며 비효율적입니다. 스테이블코인은 더 빠르고, 더 저렴하고, 더 간단한 대안을 제공합니다. 옐로우 카드는 이미 이상의 가치를 실현했습니다. leaf="">$50 억 달러 규모의 거래를 성사시켰습니다.

나이지리아 같은 경제에서 스테이블코인은 경화가 외부로 유출될 필요 없이 달러 결제를 가능하게 하는 필수품이 되었습니다. 아프리카는 스테이블코인, 암호화폐, 블록체인 기술을 실용적으로 적용하는 데 앞장서고 있습니다.

2.3 북미 및 카리브해

북미와 카리브해의 스테이블코인 결제, 글로벌 추세를 따르다Tron & nbsp;및이더리움< span text="">조사 대상 모든 시장에서 지배적인 네트워크입니다. < span text="">트론은 자메이카를 제외한 모든 국가에서 거래량 면에서 지속적으로 과반수를 차지하며 트론을 앞질렀습니다. 이더리움, 자메이카에서는 두 블록체인이 거의 동일하게 사용됩니다. BSC는 버뮤다, 도미니카 공화국, 자메이카를 포함한 여러 시장에서 완만하지만 눈에 띄는 활동을 보였습니다. 폴리곤, . XRP및 Solana Solana와 같은 다른 네트워크는 이 지역에서 채택이 미미하거나 거의 이루어지지 않았습니다. 이더리움은 대부분의 국가에 비해 미국에서 강력한 입지를 구축하고 있습니다.

북미와 카리브해에서 스테이블코인 활동은 USDT를 중심으로 이루어지고 있습니다. leaf="">가 모든 시장에서 지속적으로 거래량의 대부분을 차지하고 있습니다. USDC는 뒷자리를 차지하고 있지만, 여러 국가, 특히 미국에서는 거의 모든 스테이블코인 거래량의 거래량의 거의 4분의 1을 차지하고 있습니다. 멕시코, 파나마, 자메이카와 같은 다른 시장에서도 소폭이지만 눈에 띄는 사용량을 보이고 있으며, USDC 에서는 버뮤다, 캐나다, 도미니카 공화국, 푸에르토리코에서는 USDC 존재가 여전히 낮았습니다. 마찬가지로, 조사된 모든 시장에서 PYUSD 및 DAI 는 사실상 존재하지 않습니다.

2.4 유럽

이 연구에서 다루는 거의 모든 유럽 시장에서 Tron가 스테이블코인 결제량에서 선두를 차지하며 세계에서 가장 널리 사용되는 네트워크로서의 추세를 이어가고 있습니다. 스페인은 유일한 예외로, 이더리움이 스테이블코인 활동의 더 많은 비율을 차지합니다. 이더리움은 네덜란드, 포르투갈, 스위스 등의 국가에서 주목할 만한 채택을 통해 지역 전체에서 꾸준히 보조적인 역할을 유지해 왔습니다.". 상황. BSC는 핀란드와 벨기에 등 일부 시장에서 소폭의 기여를 한 반면, 다각형미미한 양으로만 나타났습니다.

분석된 모든 유럽 국가 중 USDT < span text="">스테이블코인 사용이 압도적으로 많으며, 전체 송금의 90% 이상을 지속적으로 차지합니다. . USDC는 제한된 범위의 활동에 국한되어 있으며, 각 시장에서의 점유율은 10%이하입니다. PYUSD를 포함한 기타 스테이블코인 및 . span leaf="">DAI는 데이터 세트에 사실상 존재하지 않습니다.

2.5 Asia

분석된 모든 지역 중 아시아가 가장 다양한 네트워크 분포를 보였습니다. 트론이 대부분의 시장에서 선두를 달리고 있지만,이더리움 및 도 여러 국가에서 상당한 채택률을 보이고 있습니다. 특히 인도는 폴리곤이 상당한 시장 점유율을 차지하고 있는 유일한 국가입니다. >--그것을 감안하면 폴리곤이 바로 그 나라에서 설립되었다는 점을 감안하면, 이 발견은 놀라운 일이 아닙니다. 상대적으로 세분화된 환경은 아시아에 더 다양한 지역 인프라, 거래소 통합 및 사용자 행동이 존재한다는 것을 시사합니다.

이 연구에서 다루는 아시아 시장에서는 USDT < span text="">가 큰 차이로 지배적인 스테이블코인이 되었습니다. 유일한 예외는 인도로, < span text="">USDC < span text="">가 상당한 점유율을 차지하고 있습니다. span leaf=""> - 관찰된 전체 스테이블코인 거래량의 거의 절반을 차지합니다. 다른 국가에서는 USDC사용이 존재하지만 그 범위가 제한되어 있으며, PYUSD 및 . DAI와 같은 대체 스테이블코인은 거의 또는 전혀 채택되지 않았습니다.

2.6 전반적 관측

분석된 모든 지역 중 USDT가 큰 차이로 지배적인 스테이블코인인 반면, USDC는 는 근소한 차이로 2위를 차지하고 있지만, 그 위치는 분명하게 확립되어 있습니다. 이 두 스테이블코인은 관찰된 거래량의 대부분을 차지하며 다른 모든 대안 코인을 훨씬 앞지르고 있습니다.

블록체인 인프라에서도 비슷한 추세가 나타났습니다.트론이 전체 사용량에서 선두를 차지했고, 그다음으로 이더리움이더리움이 뒤를 이었습니다. 가 스테이블코인 결제 활동 측면에서 다른 네트워크보다 훨씬 앞서고 있습니다. 이 계층은 대부분의 지역에서 일정하게 유지되지만, 아시아 시장은 블록체인 사용의 다양성이 상대적으로 더 큰 것으로 나타났습니다.

현재 글로벌 스테이블코인 활동은 에 집중되어 있습니다. span>트론 그리고 < span text="">이더리움캐리온USDT.... span>및 USDC 거래.

셋째, 다양한 거래 카테고리의 채택

3.1 기업 대 기업 < span leaf="">B2B

스테이블코인은 일반적으로 소매 사용 및 송금과 관련이 있지만, 점점 더 많은 거래량이  B2B거래에 의해 더 많은 거래량이 발생하고 있습니다. 이 섹션에서는 기업이 국경 간 결제, 벤더 결제, 자금 운영 및 기타 기업 사용 사례에 스테이블코인을 활용하는 방법을 살펴봅니다.

스테이블코인 . B2B총 거래 건수는 2023년에서 크게 증가했습니다. span leaf="">연초 월 1달러 미만에서 $1 10억 달러로 증가했습니다. 2025년연초를 초과했습니다$30 억 달러를 넘어섰습니다. 이러한 꾸준한 증가세는 벤더 결제, 벤더 송장 발행, 담보 송금과 같은 사용 사례에서 기업들의 스테이블코인 채택이 증가하고 있음을 반영합니다. 2024년하반기의 급격한 가속화는 많은 기업에서 스테이블코인이 실험적인 단계에서 핵심 재무 운영으로 이동했음을 시사합니다.

이 연구에 참여한 기업 중,USDT < span text=""> 여전히 송금을 위한 주요 스테이블코인이지만, B2B 이체용 주요 스테이블코인입니다. span>USDC월 평균 거래량으로 시장에서 상당한 점유율을 유지하고 있습니다. span leaf="">30%.

평균 B2B거래 규모는 블록체인마다 크게 다릅니다. 특히 트론및 이더리움은 거의 동일한 평균 트랜잭션 규모를 기록했습니다($21.9 백만), 이는 이 연구에 포함된 기업 중 고가치 기업이 송금하는 데 선호하는 채널이라는 것을 시사합니다. 반면,BSC 및 <...< span text="">다각형은 평균 거래 규모가 상당히 낮아 소규모 또는 빈도가 높은 비즈니스 활동에 더 자주 사용되는 것으로 나타났습니다.

3.2 카드 결제

스테이블코인 인프라가 성숙해지면서 가장 빠르게 성장하는 애플리케이션 중 하나는 카드 기반 지출입니다. 핀테크 발행사와 암호화폐 네이티브 플랫폼의 지원을 받는 스테이블코인 관련 카드는 전 세계 사용자가 실제 상황에서 디지털 달러를 사용해 결제할 수 있게 해줍니다. 이 섹션에서는 기업과 소비자가 스테이블코인을 사용하여 카드 거래 자금을 조달하는 방법을 살펴보고, 도입 동향, 거래 행동 및 네트워크 수준 분배에 대한 인사이트를 제공합니다.

스테이블코인 관련 카드 결제는 연구에 참여한 기업들 사이에서 꾸준히 상당한 거래량 증가를 보였습니다.2023년연초부터 약2.5& 월 10억 달러에서 2024년 $1 연말에 10억 달러에 달할 것으로 예상됩니다. 이 기간 동안의 성장률은 비교적 평탄했습니다.

스테이블코인 제휴 카드는 기존 카드와 매우 유사한 패턴으로 사용되어 일상적인 구매와 정기 결제에 사용될 가능성이 높다는 것을 시사합니다. Exa 및 노시스 페이이 두 유명 암호화폐 카드 관리 플랫폼의 평균 거래 규모는 기존 신용카드 및 직불카드 상품과 거의 비슷합니다. 이는 사용자가 점점 더 스테이블코인 카드를 기존 결제 수단과 기능적으로 동등한 것으로 인식하고 있다는 사실을 뒷받침합니다.

Case F--Reap. 기업에서Visa 카드 발급부터 국경 간 결제까지 지원하는 스테이블코인 솔루션

Reap 는 현대 기업에 스테이블코인을 지원하고 국경 없는 글로벌 금융을 가능하게 하는 인프라를 제공하는 핀테크 회사입니다. 아시아 최고의 스테이블코인 직불카드 발급사로서 매달 수십억 건의 스테이블코인 결제를 처리하고 있습니다. 리프는 매월 수십억 건의 스테이블코인 결제를 처리합니다.

Reap 은 모든 규모의 비즈니스에 스테이블코인을 지원하는 금융 서비스를 제공합니다. Web3및 디지털 자산에 익숙한 기업의 경우, Reap Direct는 법인 카드, 결제, 경비 관리 등 포괄적인 비즈니스 계정을 제공합니다. 기업은 하나의 통합 계정에서 디지털 자산 자금 풀, 법정화폐 수수료, 재무 운영을 관리할 수 있습니다.

 API를 통해. 기반의 임베디드 금융 솔루션을 통해 기업은 Reap을 통합할 수 있습니다. span leaf="">스테이블 코인 서비스--에서비자카드 발급부터 국경 간 결제까지< span leaf="">--시스템에 직접 통합하고 새로운 솔루션을 구축합니다.

우리 고객에는 세계 최대 암호화폐 거래소와 빠르게 성장하는 신생 은행이 포함됩니다. < span text=""> KAST. 중국 홍콩에 본사를 두고 있는 리프는 세계 최고의 금융 중심지 중 하나인 홍콩의 가장 엄격한 규제 및 규정 준수 요건을 준수하여 주요 금융 기관 및 글로벌 통화를 통해 효율적이고 비용 효율적인 자본 흐름을 지원합니다.

3.3  P2P 결제 P2P

P2P결제는 스테이블코인의 초기 애플리케이션 중 하나로, 기존 송금 및 자금 이체 채널에 비해 더 빠르고 저렴하며 접근성이 높은 대안을 제공했습니다. 이러한 적용 시나리오는 통화 불안정, 제한된 은행 서비스 또는 높은 해외 송금 수수료에 직면한 지역에서 일찍이 탄력을 받았습니다.

초기에 이러한 행동을 대규모로 이끈 주요 촉매제 중 하나는로, 이는 글로벌바이낸스 페이를 가능하게 했습니다. span>사용자는 실시간으로 다른 사용자에게 직접 송금할 수 있습니다. 바이낸스 페이. leaf="">사용자가 스테이블코인을 전송할 수 있게 되었습니다. 그 이후로 전 세계에서 다양한 스테이블코인 P2P 애플리케이션 시나리오의 출현을 목격할 수 있었습니다. 오늘날 스테이블코인의 사용은 개인, 비공식 비즈니스, 온라인 커뮤니티를 아우르며 글로벌 스테이블코인에서 그 입지를 굳히고 있습니다. 코인 채택. align:center">

다른 부문과 달리  P2P예측 기간 내내 표본 기업 간의 지불은 일정하게 유지되어 다음과 같이 나타났습니다. 2025연도 <...< span text="">2 월말에는 180 180 속도로 실행되고 있습니다. span>10억 달러. 2023년 초연초,< span text="">P2P 송금이 전체 스테이블코인 기반 결제의 대부분을 차지했지만, 이후 급격히 감소하여 최근의 송금보다 훨씬 뒤처지고 있습니다.">B2B 결제.

스테이블코인 송금의 저비용 특성으로 인해 특히 소액 거래의 경우 훨씬 더 광범위한 적용 시나리오가 가능해졌습니다.  Sling 및 셀로 P2P셀로 P2P와 같은 플랫폼은 다음과 같은 기존 대안보다 훨씬 낮은 평균 거래 규모를 기록합니다< span text="">젤(277 USD) 및 글로벌 송금 서비스(250 USD), 기존 서비스는 일반적으로 훨씬 높은 수수료를 부과합니다. 훨씬 더 높은 수수료를 부과합니다. 이러한 비용 효율성 덕분에 스테이블코인은 고액 송금뿐만 아니라 가볍고 빈번한 P2P 결제에도 사용할 수 있습니다.

3.4 기업 대 소비자 B2C

B2C < span leaf="">결제는 스테이블코인 채택이 빠르게 성장하고 있는 또 다른 분야로, 특히 개인이 디지털 달러를 사용해 급여를 받거나 정기적으로 구매하는 사용 사례에서 두드러집니다. 이 연구의 분석은 두 가지 주요 플레이어에 초점을 맞춥니다.B2C 분석은 다음과 같습니다. span leaf="">Binance Pay및 은 다양한 산업에서 스테이블코인 기반 소비자 결제를 지원합니다. 이러한 업체들 중 거래량은 연초부터 2023년 월별 약 로 크게 증가했습니다. span>$5,000연초에 백만에서 < span text="">2025년연초 이상31억 달러. 이러한 성장은 일상적인 디지털 상거래와 서비스 플랫폼에서 스테이블코인의 역할이 확대되고 있음을 보여줍니다.

3.5 사전 파이낸싱 선환불

선환불은 거래가 마감되기 전에 비즈니스가 보통 법정화폐로 돈을 송금하는 경우입니다. 거래가 원활하게 완료될 수 있도록 하는 것입니다.