'Hãy sẵn sàng' cho sự biến động của Bitcoin - 5 điều bạn cần biết về Bitcoin trong tuần này

Bitcoin bắt đầu tuần mới, thúc đẩy đầu cơ khi một phạm vi giao dịch nhỏ đang diễn ra.

Xu hướng BTC/USD duy trì trạng thái quen thuộc vào cuối tuần qua, vẫn chỉ trên 19.000 đô la.

Bất chấp các lời kêu gọi về một cú bật lên và kêu gọi các mức thấp vĩ mô thấp hơn sẽ theo sau, cặp tiền này vẫn chưa đưa ra quyết định về việc sẽ đi đâu – hoặc thậm chí báo hiệu rằng một đột phá hoặc sự cố sắp xảy ra.

Sau một thời gian ngắn hưng phấn đối với dữ liệu kinh tế của Hoa Kỳ vào tuần trước, Bitcoin đã trở lại bình thường - và về mặt này, hành động giá hiện đang hoàn toàn phù hợp với những gì nó đã xảy ra vào cùng thời điểm tuần trước.

Khi thị trường tự hỏi cần phải làm gì để thoát ra khỏi phạm vi này, Cointelegraph đã phân tích các chất xúc tác tiềm năng trong tuần.

Hành động giá giao ngay khiến các nhà giao dịch mơ về một đột phá

Biểu đồ BTC/USD hàng tuần "gần như quá bình lặng" đối với các nhà giao dịch bitcoin.

Sau khi giảm mạnh trong nửa đầu năm 2022 đầy biến động, bitcoin hầu như không di chuyển trong những tháng gần đây.

Dữ liệu từ Cointelegraph Markets Pro và TradingView chứng minh điều này – trong khung thời gian một tuần, Bitcoin tiếp tục đi ngang.

Như Toiyeubitcoin đã đưa tin , phạm vi hiện tại rất khó khăn đến mức Chỉ số biến động lịch sử Bitcoin (BVOL) hiện đang giao dịch ở mức thấp hiếm thấy.

William Clemente, đồng sáng lập công ty nghiên cứu và giao dịch tài sản kỹ thuật số Reflexivity Research, cho biết thêm trong một bài bình luận vào tuần trước: “Biến động vốn chủ sở hữu (VIX) đang đạt mức cao nhất mọi thời đại so với biến động Bitcoin (BVOL).

Một biểu đồ đi kèm thể hiện rõ ràng Bitcoin như một lựa chọn kỳ quặc giống như stablecoin trong môi trường hiện tại, với việc Clemente gợi ý rằng nên tuân theo việc quay trở lại mô hình cổ điển, dễ bay hơi hơn.

Tuần trước, nhà kinh tế, thương nhân và doanh nhân Alex Krueger cũng lưu ý rằng tất cả các mức thấp vĩ mô trước đó của BVOL đều được theo sau bởi "sự biến động bùng nổ".

Ông tin rằng việc dữ liệu kinh tế vĩ mô của Hoa Kỳ không đáp ứng được kỳ vọng "có thể tạo ra điều đó" về mặt kích hoạt lại sự biến động của thị trường, nhưng về mặt thực tế, dữ liệu vẫn thấp hơn một chút so với phạm vi kích hoạt.

Công ty nghiên cứu tiền điện tử Delphi Digital đồng ý.

“Trong lịch sử, khi BVOL giảm xuống dưới giá trị 25, sự biến động có xu hướng nhanh chóng dẫn đến một đợt tăng đột biến lớn,” cơ quan này cho biết trong một số bình luận được đăng trên Twitter.

Trong khi đó, tuần này, nhà phân tích và nhà đầu tư tiền điện tử nổi tiếng Miles Deutscher đã nói với các nhà giao dịch "hãy sẵn sàng" khi bình luận về dữ liệu của Delphi.

Chỉ số biến động lịch sử Bitcoin (BVOL) Nguồn biểu đồ được chú thích: Delphi Digital/Twitter

Câu hỏi cho tất cả vẫn là sự biến động sẽ dẫn dắt thị trường ở đâu.

Nhà giao dịch Il Capo của Crypto đã dự đoán rằng Bitcoin sẽ giảm từ mức cao nhất mọi thời đại xuống mức 20.000 đô la và dự báo của ông vẫn không thay đổi.

21.000 đô la lẽ ra là một phần của đợt phục hồi cứu trợ, nhưng lại bị lu mờ bởi đợt lao dốc mới của BTC/USD xuống mức thấp nhất trong nhiều năm (14.000-16.000 đô la).

"Trong giai đoạn này, một số shitcoin sẽ bị lừa đảo và Bitcoin sẽ tăng lên tới 21.000 đô la. Điều này có thể khiến bạn ảo tưởng rằng thị trường tăng giá đã quay trở lại", ông cảnh báo vào cuối tuần.

"Lời khuyên của tôi: đừng tham lam. Nếu điều này xảy ra, hãy chốt lãi. Hãy bảo vệ vốn của bạn."

Biểu đồ được chú thích BTC/USD Nguồn: Il Capo của Crypto/Twitter

Tác động của các trình kích hoạt vĩ mô mới đối với tiền điện tử

Mặc dù dự kiến sẽ không có thay đổi chính sách ngay lập tức nào từ Cục Dự trữ Liên bang trong tuần này, nhưng các lực lượng bên ngoài vẫn sẽ cung cấp nhiều nhiên liệu cho sự biến động của tiền điện tử.

Báo cáo tài chính của các công ty Mỹ sẽ lần lượt được công bố và cổ phiếu công nghệ đặc biệt dễ ảnh hưởng đến thị trường khi hiệu quả hoạt động không như kỳ vọng.

Hơn 20 phần trăm các công ty trong S&P 500 báo cáo thu nhập và S&P 500, giống như các chỉ số khác của Hoa Kỳ, đã cho thấy sự yếu kém hiếm có trong năm nay.

Người sáng lập và Giám đốc điều hành của RealVision, Raoul Pal, đã dự đoán trong một biểu đồ đi kèm: "Theo quan điểm của tôi, khả năng xảy ra mức thấp trong một hoặc hai tuần tới là khá cao."

Biểu đồ hợp đồng tương lai S&P 500 Nguồn: Raoul Pal/Twitter

Nhìn vào các biểu đồ cho tuần tới, nguồn bình luận tài chính The Kobeissi Letter cũng nói với những người đăng ký rằng "hãy chuẩn bị cho nhiều biến động hơn".

Nó giải thích rằng nhiều dữ liệu của Hoa Kỳ sẽ được công bố trong tuần này, trong khi các quan chức Fed sẽ bình luận về chính sách tổng thể.

Ngoài chứng khoán, chỉ số đô la Mỹ (DXY) không thay đổi trong tuần mới, cho đến nay vẫn tránh được việc kiểm tra lại mức cao nhất trong 20 năm được thấy trước đó.

Nhắc lại lý thuyết của Il Capo về tiền điện tử, Michaël van de Poppe, người sáng lập và giám đốc điều hành của công ty thương mại Eight, gợi ý rằng có thể có "một số cứu trợ" đối với tài sản rủi ro rộng hơn, có thể là trong tuần này hoặc tuần tới.

Biểu đồ nến 1 ngày của Chỉ số Đô la Mỹ (DXY) Nguồn: TradingView

Rủi ro sụp đổ của RSI tương tự như năm 2018

Triển vọng dài hạn đối với Bitcoin đã trở nên mơ hồ hơn, với những dự báo về kịch bản giảm giá dựa trên dữ liệu biểu đồ hiện tại đang bận rộn so sánh Bitcoin với đáy thị trường gấu năm 2018.

Trong số đó có nhà phân tích nổi tiếng Matthew Hyland, người có quan điểm lạc quan về thị trường nói chung, nhưng có rất ít điều để ăn mừng về xu hướng giá Bitcoin trong những tháng tới.

Trong một tweet vào cuối tuần qua, Hyland đã chỉ ra rằng Chỉ số sức mạnh tương đối (RSI) của Bitcoin đang lặp lại hành vi mà nó đã làm khi chạm đáy vào năm 2018.

Một biểu đồ đi kèm cho thấy rõ ràng các lực lượng thị trường gấu quen thuộc đang hoạt động, làm dấy lên nghi ngờ rằng quý 4 năm 2022 có thể rất giống với những gì đã xảy ra 4 năm trước.

Biểu đồ so sánh chỉ số sức mạnh tương đối BTC/USD Nguồn: Matthew Hyland/Twitter

Cấu trúc đột phá RSI 2018 liên quan đến việc BTC/USD giảm từ 5.500 đô la xuống 3.100 đô la, giảm khoảng 40%.

"Rõ ràng là chúng tôi vẫn đang chờ đợi động thái lớn này", Hyland nói thêm trong một video liên quan về ý tưởng này.

Ông cũng nói rằng chỉ báo biến động cổ điển của Dải bollinger vẫn đang dự đoán một cơn bão đang đến gần, với việc Dải bollinger thu hẹp kêu gọi sự đột phá về biến động.

Biểu đồ nến 1 ngày BTC/USD (Bitstamp), Dải bollinger Nguồn: TradingView

Người giữ vẫn kiên định hơn bao giờ hết

Nhìn vào hành vi của những người nắm giữ, có thể thấy quyết tâm của những người nắm giữ dài hạn (LTH) vẫn kiên định.

Dữ liệu mới từ công ty phân tích trên chuỗi Glassnode xác nhận rằng số lượng Bitcoin bị mất hoặc bị giữ trong kho lạnh đã đạt mức cao nhất trong 5 năm.

Kể từ ngày 17 tháng 10, số liệu “Bitcoin được giữ hoặc mất” cho thấy tổng cộng 7.554.982,124 BTC, tương đương 40% nguồn cung hiện tại, nghĩa là nhiều Bitcoin đã bị rút khỏi thị trường hơn bất kỳ thời điểm nào kể từ cuối năm 2017.

Biểu đồ số bitcoin được giữ hoặc bị mất Nguồn: Glassnode/Twitter

Tương tự như vậy, quá trình phân phối đang tiếp tục xu hướng tăng tốc như đã thấy trong suốt năm 2022. Hiện tại, số lượng ví có ít nhất một số dư bitcoin đầy đủ đang ở mức kỷ lục 908.000.

Glassnode cho thấy rằng mặc dù có sự gia tăng tổng thể trong nửa cuối năm 2021, nhưng động lượng rõ ràng đã tăng lên trong năm nay.

Hình số lượng địa chỉ Bitcoin đang nắm giữ 1+BTC Nguồn: Glassnode/Twitter

Glassnode đã phân tích số bitcoin bị mất trong bản tin hàng tuần của mình, “Chain Weekly”, đồng thời kết luận rằng thị trường gấu hiện tại chưa thể so sánh được với cường độ của các thị trường gấu khác xét về số người nắm giữ.

Glassnode đã giải thích vào tuần trước: “Lợi nhuận của mạng vẫn chưa đạt đến mức độ khó khăn tài chính nghiêm trọng như trong các chu kỳ trước, nhưng những thay đổi về Bitcoin bị mất và nắm giữ lâu dài có thể giải thích sự khác biệt.”

Tuy nhiên, đối với những nhà đầu tư đã quen với việc nắm giữ trong thị trường giá xuống, họ dường như ít sẵn sàng đầu hàng hơn so với mức giá hiện tại.

Tâm lý thị trường ở mức sợ hãi trong tháng thứ hai liên tiếp

Đối với tâm lý thị trường tiền điện tử, nỗi sợ hãi dường như không dao động một chút nào.

Chỉ số sợ hãi và tham lam tiền điện tử đã ở mức "sợ hãi" hoặc "cực kỳ sợ hãi" trong hai tháng liên tiếp.

Chỉ số Sợ hãi và Tham lam sử dụng một nhóm các yếu tố để tính điểm chuẩn hóa cho tâm lý thị trường và kết quả cho năm 2022 khác với hầu hết các năm.

Trước đó, chỉ số này đã trải qua giai đoạn "sợ hãi tột độ" dài nhất được ghi nhận và hiện còn một tháng nữa mới lặp lại kỷ lục đó.

Tính đến ngày 17 tháng 10, chỉ số này ở mức 20/100, cao hơn khoảng 10 điểm so với đáy thị trường giá xuống cổ điển nhưng cao hơn 14 điểm so với mức thấp nhất của năm nay.

Chỉ số sợ hãi và tham lam tiền điện tử (ảnh chụp màn hình) Nguồn: Alternative.me